La componente Dow McDonald's Corporation (MCD) ha fatto un tuffo ad ottobre dopo aver perso le stime di profitti e ricavi del terzo trimestre, registrando un minimo di sette mesi nei primi $ 180. Il titolo è salito al rialzo nel 2020 e ora è scambiato circa tre punti sotto il grande gap registrato dopo il deficit degli utili. Ha anche rimontato la media mobile esponenziale a 200 giorni (EMA) dopo una notevole ripartizione, con entrambi gli elementi che hanno aumentato le probabilità che il titolo abbia finalmente toccato il fondo.
Tuttavia, Roma non è stata costruita in un giorno e ci vorrà del tempo prima che Mickey D si riprenda dal sentimento indebolito e da un considerevole esodo per gli azionisti. Deve anche colmare il divario di ottobre e superare i segnali di vendita che potrebbero accumularsi a $ 206 e oltre. A sua volta, questo dice agli osservatori del mercato di prestare molta attenzione all'azione dei prezzi mentre la società si avvicina al rilascio degli utili del quarto trimestre, previsto per il 29 gennaio.
Grafico a lungo termine MCD (1999-2020)
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Una tendenza rialzista pluriennale ha superato i $ 50 nel quarto trimestre del 1999, segnando un picco che non è stato sfidato per i prossimi sette anni, in vista di una recessione nel nuovo millennio. La pressione di vendita è diminuita a metà degli anni '20 all'inizio del 2001, stabilendo un livello di supporto che si è finalmente rotto nell'estate del 2002. Gli orsi hanno battuto le offerte nel primo trimestre del 2003, quando il titolo ha toccato il fondo a un minimo di 10 anni nel adolescenti inferiori.
Il successivo rimbalzo ha registrato guadagni salutari durante il mercato toro della metà del decennio, completando un viaggio di andata e ritorno nel massimo del secolo precedente nel maggio 2007. Un breakout immediato si è imbattuto in una mole di venditori dopo aver raggiunto i 60 $ bassi, portando in cima una volatilità di trading di nuovo supporto. Anche così, il titolo ha resistito bene rispetto ai concorrenti durante il crollo economico del 2008, ponendo le basi per un breakout secondario quando il calendario è salito al 2010.
Lo stock è stato nuovamente superato nel primo trimestre del 2012, producendo una forte resistenza a $ 100 che ha negato molteplici tentativi di breakout nell'ottobre 2015. L'iniziativa "all-day breakfast" ha attirato in quel momento un notevole interesse all'acquisto, innescando un breakout che si è sviluppato attraverso un ampio avanzamento di cinque onde di Elliott. Questo modello rialzista si è finalmente completato nell'estate del 2019, lasciando il posto alla correzione più ripida in più di 10 anni.
L'oscillatore mensile di stocastici ha attraversato un ciclo di vendita dalla zona di ipercomprato nell'agosto 2019 e si è appena alzato sopra la zona di ipervenduto. Tuttavia, questa oscillazione potrebbe contrassegnare un falso segnale, in particolare con la resistenza al gap appena sopra la testa. Inoltre, il processo di ricostruzione può richiedere un'azione limitata per un periodo di mesi e ciò potrebbe facilmente svolgersi senza un ciclo di forza relativa di supporto.
Grafico a breve termine MCD (2017-2020)
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La vista giornaliera evidenzia venti contrari che potrebbero rallentare il processo di recupero. Una griglia di Fibonacci estesa per il 2018 al rialzo del 2019 posiziona il minimo di novembre al livello di ritracciamento del rally.382, mentre il gap si trova al ritracciamento di.50 della diapositiva di tre mesi. Quel livello segna una resistenza significativa che è suscettibile di innescare seghe e inversioni prima di cedere. A sua volta, ciò evidenzia gli EMA a 50 e 200 giorni strettamente allineati a $ 200, un livello di supporto che potrebbe eventualmente offrire un'opportunità di acquisto a basso rischio.
L'indicatore di accumulo-distribuzione del volume di bilancio (OBV) non è riuscito a superare il picco di aprile 2018 di ottobre 2019, mentre la distribuzione del quarto trimestre ha toccato il minimo più basso da marzo, quando le azioni sono state scambiate vicino a $ 180. L'OBV è migliorato da quel momento, ma il deficit di volume rimane in vigore, richiedendo un'offerta di nuovi investitori per raggiungere il massimo precedente. Dobbiamo presumere che quelle persone stiano cercando un miglioramento sostanziale rispetto al trimestre precedente prima di saltare a bordo.
La linea di fondo
Le azioni di McDonald potrebbero aver toccato il fondo, ma è probabile che una posizione redditizia richieda pazienza e un periodo di detenzione superiore a sei mesi.
