Sommario
- Scegli fondi obbligazionari
- Ottieni esposizione estera
- Evitare fondi con leva finanziaria
- Ridurre il rischio
- Considerare i fondi non ciclici
- Utilizza fondi alternativi
- Diffondere il rischio
- Stick It Out
Molti investitori, come l'economia in generale, sono stati in modalità di ripresa dal crollo del 2008. Dato che l'economia sembra essere in ripresa, anche quelli che desiderano tornare al gioco degli investimenti possono farlo con notevole trepidazione. Sebbene vi sia una certa quantità di rischio inerente a ogni tipo di investimento, gli investitori cauti sono alla ricerca di modi per proteggere i loro portafogli dalle devastazioni della prossima crisi finanziaria, ogniqualvolta ciò possa verificarsi.
I fondi comuni di investimento, in particolare, offrono una serie di modi per investire, limitando al contempo l'esposizione alle turbolenze economiche negli Stati Uniti. Dagli investimenti in obbligazioni estere e titoli di stato statunitensi allo sfruttamento di opportunità azionarie estere e prodotti di debito a brevissimo termine, esistono otto strategie chiave che è possibile utilizzare per mitigare il rischio e proteggere gli investimenti in fondi comuni dal prossimo incidente.
Scegli fondi obbligazionari
Le obbligazioni sono tradizionalmente considerate uno dei veicoli di investimento più sicuri perché forniscono rendimenti di capitale e pagamenti di interessi garantiti ogni anno. Quando si tratta di proteggere gli investimenti in fondi comuni da disordini economici, le obbligazioni emesse dal governo sono persino più sicure delle obbligazioni societarie. Sebbene i mercati possano crollare e l'economia potrebbe fare un tuffo, la probabilità che il governo degli Stati Uniti dichiari bancarotta e inadempimento dei propri obblighi nei confronti degli obbligazionisti è bassa.
Allo stesso modo, investire in fondi obbligazionari specializzati in debito emesso da governi stranieri altamente stabili può contribuire a mitigare il rischio di un crollo americano. Sebbene l'economia americana influisca senza dubbio su quelle di altre nazioni, è improbabile che l'impatto di un crollo americano renda insolventi la maggior parte dei grandi paesi del primo mondo. Stare lontano dai fondi obbligazionari che investono in paesi più rischiosi, come la Grecia, poiché comportano un certo grado di rischio che potrebbe essere evitato semplicemente "acquistando localmente". Per proteggersi dal rischio di inflazione all'aumentare dei tassi di interesse, è possibile investire in fondi protetti dall'inflazione che investono in obbligazioni nazionali ed estere con tassi di cedola che cambiano con l'inflazione.
Ottieni esposizione estera
Oltre alle obbligazioni estere, i fondi che investono in titoli societari esteri con rating elevato sono anche un buon modo per limitare il rischio in un mercato volatile. Ancora una volta, sebbene una crisi americana possa e abbia avuto effetti di vasta portata, è improbabile che le società straniere stabili e ben governate soffrano troppo se i mercati statunitensi si tuffano. In effetti, alcuni titoli esteri potrebbero effettivamente guadagnare valore se il mercato si blocca e i suoi concorrenti statunitensi subiscono un grave colpo.
Evitare fondi con leva finanziaria
Uno dei fattori chiave della crisi del 2008 è stato l'uso improprio della leva finanziaria da parte del settore finanziario. Mentre la leva finanziaria può essere un eccellente meccanismo che consente ai fondi di generare profitti accelerati, aumenta anche in modo significativo il rischio di un fondo. I fondi comuni di investimento sono fortemente limitati per quanto riguarda la quantità di leva finanziaria che possono utilizzare. In effetti, la quantità massima di denaro che un fondo può prendere in prestito è del 33% del valore totale del suo portafoglio. Sebbene questo sia molto inferiore alla leva finanziaria utilizzata dalla maggior parte degli hedge fund, ad esempio, aumenta ancora la probabilità che il fondo diventi insolvente in caso di una flessione del mercato. Se stai cercando di eliminare i rischi inutili, stai alla larga dai fondi di leva finanziaria e da altri prodotti alimentati dal debito.
Ridurre il rischio
I fondi del mercato monetario sono ampiamente considerati tra i fondi comuni di investimento più stabili in circolazione. Poiché questi fondi investono solo in debito a brevissimo termine emesso dal governo degli Stati Uniti o da società con rating molto elevato, il rischio di insolvenza è incredibilmente basso. Naturalmente, il rischio minimo in genere significa rendimenti limitati, quindi i fondi del mercato monetario non sono costruiti per la creazione di ricchezza seria. Tuttavia, possono essere una risorsa a basso rischio per coloro che desiderano proteggersi da una potenziale crisi.
Considerare i fondi non ciclici
Sebbene il mercato azionario sia spesso dipinto come uno dei luoghi più rischiosi per mettere i tuoi soldi, proteggere i tuoi fondi comuni di investimento dalle turbolenze economiche non deve significare evitare del tutto le scorte. Esistono diversi titoli, chiamati titoli non ciclici, che tendono a rimanere relativamente stabili durante un mercato ribassista perché le società emittenti forniscono beni e servizi di cui le persone hanno bisogno indipendentemente dall'economia.
Il settore delle utility è un eccellente esempio di industria non ciclica perché le persone hanno bisogno di elettricità, gas e acqua, indipendentemente dall'andamento dell'economia. L'alcool e il tabacco, anche se certamente non necessari, rimangono forti anche in un mercato ribassista perché i consumatori sono disposti a spendere soldi per questi articoli anche quando i fondi sono limitati.
Utilizza fondi alternativi
Le conseguenze della crisi del 2008 hanno portato gli investitori alla ricerca di un nuovo modo di investire che non richiedesse che i rendimenti fossero così strettamente correlati alla salute del mercato. Sono stati sviluppati nuovi fondi comuni di investimento, denominati fondi alternativi, che utilizzano strategie di investimento normalmente riservate agli hedge fund, come gli investimenti in arbitraggio.
Sebbene alcune strategie, come l'uso di leva finanziaria o titoli illiquidi, non siano costruite per la protezione del portafoglio, questi fondi consentiranno agli investitori di mitigare il rischio assumendo posizioni lunghe e corte in azioni e titoli derivati. Quando i carri armati del mercato, questi fondi consentono agli azionisti di beneficiare della flessione scommettendo sul successo e sul fallimento di diverse attività.
Diffondere il rischio
Uno dei principali vantaggi degli investimenti in fondi comuni è che offre automaticamente un significativo grado di diversificazione. Tuttavia, per proteggere gli investimenti dei fondi dalla prossima crisi finanziaria, diversificare ulteriormente investendo in diversi tipi di fondi, come quelli sopra menzionati, per diffondere il rischio.
Stick It Out
Una delle ragioni principali per cui gli investitori hanno perso così tanto durante la crisi finanziaria è stata quella presa dal panico, tutti hanno liquidato i loro investimenti in una sola volta, creando ulteriore stress per il sistema finanziario. Coloro che sono usciti dalla tempesta e hanno lasciato gli investimenti in atto hanno generalmente recuperato ciò che è stato perso nel tempo.
Anche se la prossima crisi finanziaria colpirà il prossimo anno, la probabilità che l'economia americana sarà devastata per sempre è bassa. Ogni economia ha alti e bassi, alcuni grandi e altri piccoli, ma l'andamento complessivo dei mercati statunitensi nel tempo è stato rialzista. La cosa più importante che puoi fare per proteggere i tuoi fondi comuni dalle devastazioni di una caduta economica è fare un respiro profondo e aspettare che passi la tempesta.
