I fondi negoziati in private equity (ETF) detengono società che possono essere finanziariamente complicate perché usano la leva finanziaria e sono fortemente orientate alle transazioni. Tuttavia, offrono agli investitori un'esposizione agli investimenti in private equity e possono offrire rendimenti significativi e interessanti sugli investimenti.
Le società di private equity sono sempre più attive dal 2000. Questo segmento dell'economia ha subito una sorprendente inversione di tendenza dalla crisi economica del 2008, in gran parte a causa di un surplus di afflusso di denaro, e hanno completato il 2014 con il più alto investimento globale dal 2007.
Il private equity si rivolge al capitale di entità ad alto patrimonio netto. Ottiene diritti azionari in società con un potenziale significativo che cercano capitale per migliorare le proprie posizioni di flusso di cassa o espandersi. Le società di private equity forniscono finanziamenti e conoscenze finanziarie per gestire le attività acquisite. La maggior parte delle attività di private equity nel mondo - il 57% - si trova in Nord America. L'Europa ha la prossima assegnazione maggiore al 24%, seguita dall'Asia con il 13%.
Gli ETF sul private equity offrono una diversificazione del portafoglio dal punto di vista geografico e in termini di investimenti. Queste società utilizzano una varietà di strategie per l'acquisizione di partecipazioni o posizioni di debito che non sono generalmente accessibili ai singoli investitori. Il private equity è generalmente considerato una classe di attività meno volatile che può offrire sia rendimenti stabili sia dividendi relativamente più elevati.
Portafoglio di private equity quotato globale di Invesco
L'Invesco Global Listed Private Equity Portfolio (NYSE Arca: PSP) è il più grande ETF sul private equity, con attività per un totale di oltre 460 milioni di dollari. È l'opzione perfetta per gli investitori in cerca di esposizione globale, in quanto fornisce accesso a 62 società di private equity quotate in tutto il mondo, tra cui società di sviluppo commerciale e istituti finanziari. Questo fondo traccia l'indice Red Equity Global Listed Private Equity. L'indice comprende tra 40 e 60 società di capitali quotate in borsa.
L'indice di spesa per questo fondo è del 2, 04% e offre un rendimento da dividendi elevato dell'8, 36%. Le partecipazioni per questo fondo comprendono il grafico azionario ordinario 3I Group (mercati OTC: TGOPF), la Onex Corporation (mercati OTC: ONEXF) e le partecipazioni del gruppo Partners (mercati OTC: PGPHF).
ETF sull'equità privata quotata ProShares
Il portafoglio di private equity quotato globale ProShares (BATS Trading: PEX) è un fondo che mira a fornire agli investitori risultati, escluse le commissioni, simili alla performance dell'indice di private equity quotato LPX. Questo indice, simile all'indice sottostante di PSP, comprende fino a circa 60 società di private equity quotate in borsa che condividono uno scopo e una funzione primari per investire in società private e prestare capitale.
Emesso da ProShares, questo fondo ha una base patrimoniale che ammonta a quasi $ 17 milioni. Questo fondo è ideale per gli investitori che cercano la diversità globale. Il fondo ha un coefficiente di spesa dello 0, 6% e offre un rendimento da dividendi del 5, 66%. Le partecipazioni per questo fondo includono Ares Capital Corporation (Nasdaq: ARCC), Onex Corporation e American Capital Ltd. (Nasdaq: ACAS).
ETRACS Wells Fargo MLP Ex-Energy ETN
L'ETN Ex-Energy ETRACS Wells Fargo MLP (NYSE Arca: FMLP) combina aspetti di ETF e obbligazioni. Questa nota quotata in borsa mira a fornire agli investitori risultati che imitano l'Indice Ex-Energy Ex Partnership per Wells Fargo Master Limited Partnership. L'indice è progettato per agire come una metrica per la performance di tutte le società in accomandita semplice non energetiche quotate alla Borsa di New York (NYSE) o alla borsa Nasdaq che soddisfano vari requisiti di idoneità, come la capitalizzazione di mercato minima. L'indice è ponderato per la capitalizzazione e composto da società non focalizzate sull'energia e con una capitalizzazione di mercato minima di $ 100 milioni.
Emesso da UBS, questo fondo offre agli investitori un'esposizione sostanziale a società di private equity con focus non energetico. FMLP ha un coefficiente di spesa dello 0, 85% e offre un interessante rendimento da dividendi del 5, 96%. Per gli investitori che preferiscono gli ETN di sicurezza del debito, questo è un utile strumento di accesso agli investimenti per acquisire esposizione agli investimenti in private equity.
