La percentuale di titoli a grande capitalizzazione in un portafoglio di investimenti diversificato dipende dagli obiettivi di investimento, dalla tolleranza al rischio e dall'orizzonte temporale di un investitore.
Diversificazione
La diversificazione di un portafoglio di investimenti consiste nella suddivisione degli investimenti in diverse azioni o in diverse classi di attività, come azioni e obbligazioni.
La diversificazione è migliorata tenendo alcuni investimenti che hanno una correlazione negativa con altri investimenti detenuti. Con investimenti negativamente correlati, un investitore può ridurre la volatilità e il rischio complessivi in virtù del fatto che alcuni investimenti avranno prestazioni migliori quando altri investimenti subiranno una recessione.
Un portafoglio diversificato classico è costituito da un mix di circa il 60% di azioni e il 40% di obbligazioni. Un portafoglio più conservatore invertirebbe tali percentuali. Gli investitori possono anche prendere in considerazione la diversificazione includendo altre classi di attività, come futures, investimenti immobiliari o forex.
Anche l'età di un investitore gioca un ruolo importante nella diversificazione. Le persone più vicine alla pensione possono preferire un portafoglio più prudente e cercare di aumentare l'allocazione obbligazionaria, mentre gli investitori che sono molto più giovani possono tollerare più rischi nel proprio portafoglio e quindi scegliere investimenti più rischiosi e più redditizi.
Diversificazione negli investimenti azionari
Oltre a un semplice mix di azioni e obbligazioni, la diversificazione può essere ulteriormente migliorata attraverso un investitore in possesso di una combinazione di titoli di grandi, medie, piccole o micro-capitalizzazioni.
Le azioni a grande capitalizzazione sono società la cui capitalizzazione di mercato è pari o superiore a $ 10 miliardi. Sono generalmente considerati investimenti più sicuri, dal momento che in genere rappresentano grandi società consolidate che dovrebbero continuare come attività redditizie. Tuttavia, i titoli a grande capitalizzazione di solito offrono meno potenziale di crescita elevata rispetto alle società a media o piccola capitalizzazione in quanto rappresentano già gran parte della quota di mercato e, come tali, le opportunità di crescita sono minori.
Questo non è sempre il caso, tuttavia, poiché alcune società a grande capitalizzazione, come Google o Amazon, offrono ancora una crescita elevata a causa della loro presenza in settori di mercato in forte crescita. Le azioni a piccola capitalizzazione di mercato di solito presentano sia un potenziale di crescita maggiore sia livelli di rischio più elevati. Hanno l'opportunità di acquisire più quote di mercato ma sono anche più sensibili alle fluttuazioni del mercato.
Le società a grande capitalizzazione offrono anche pagamenti di dividendi, il che può rendere più attraente un titolo a grande capitalizzazione, generando rendimenti complessivi più elevati per un investitore.
Come diversificare
Il raggiungimento della diversificazione può essere fatto attraverso una varietà di metodi. Un metodo sarebbe semplicemente quello di scegliere i singoli titoli in base alla propria ricerca. Tuttavia, ci sono anche modi più comprensivi e più semplici per farlo. Un individuo può investire in ETF o fondi comuni di investimento, che forniscono un paniere di titoli diversificati.
I fondi indicizzati sono anche un'altra buona opzione per raggiungere la diversificazione in quanto mirano a rispecchiare un indice di mercato specifico, come l'S & P 500.
Il mix ottimale di azioni che un investitore sceglie è in definitiva guidato da obiettivi di investimento individuali e tolleranza al rischio. Gli investitori che mirano a rendimenti più elevati e disposti ad accettare rischi più elevati in genere dedicano una parte maggiore del proprio portafoglio a titoli a media e bassa capitalizzazione, mentre investitori più conservatori mantengono una percentuale più elevata di titoli a grande capitalizzazione.
