Una clausola di interblocco è una disposizione di un trattato di riassicurazione utilizzata per determinare come allocare una perdita tra due o più trattati di riassicurazione. Le clausole di interblocco sono utili quando una perdita proviene da una singola occorrenza.
Abbattimento della clausola di interblocco
Il modo in cui le compagnie assicurative trattano il tempo può essere complicato, con differenze negli anni degli incidenti, negli anni di rendicontazione e negli anni di sottoscrizione che incidono sul trattamento delle perdite. In alcuni casi, un assicuratore può acquistare più trattati di riassicurazione per coprire lo stesso rischio in periodi di tempo diversi. Poiché esistono diversi trattati di riassicurazione, l'assicuratore deve ripartire la perdita tra di essi. La diffusione della perdita tra i contratti è possibile a causa dell'inclusione di una clausola di interlocking nei trattati di riassicurazione. Molto probabilmente si verificheranno clausole di interlocking quando l'assicuratore acquista riassicurazione su base annua di sottoscrizione.
Le clausole di interblocco vengono utilizzate per ripartire o allocare una passività associata a una singola occorrenza. È utile quando la riassicurazione ha due trattati di riassicurazione paralleli aggiuntivi o quando un trattato di riassicurazione separato ha due anni di sottoscrizione. Senza la clausola di interlocking, la riassicurata è responsabile dell'intera conservazione di ciascun trattato di riassicurazione o anno di sottoscrizione, che potrebbe comportare che la riassicurazione non riceva un indennizzo.
L'aspetto critico di una clausola di interblocco è il modo in cui alloca e ripartisce la perdita per più anni e in che modo le proporzioni assegnate si riferiscono alla conservazione e alla copertura della perdita. La ripartizione della perdita in numerosi periodi di tempo senza distribuire anche la conservazione e la copertura della perdita significa che una perdita derivante da una singola occorrenza ha meno probabilità di superare il livello di conservazione. Inoltre, il riassicuratore ha meno probabilità di essere responsabile di eventuali perdite e il riassicurato ha maggiori probabilità di essere l'unico responsabile della copertura della perdita.
Esempio di clausola di interblocco
Ad esempio, una compagnia di assicurazioni acquista un trattato di riassicurazione con una clausola di interblocco per proteggerlo da perdite in eccesso. Il trattato di riassicurazione copre due anni diversi, il 2016 e il 2017. Nel 2016 il riassicuratore ha una copertura di $ 400.000 oltre una linea guida di mantenimento di $ 300.000. Nel 2017 il riassicuratore ha una copertura di $ 500.000 oltre una soglia di mantenimento di $ 200.000. I termini dell'accordo ripartiscono e assegnano la copertura e la conservazione in modo proporzionale. In questo caso, l'anno 2016 prenderà il 25% di allocazione e l'anno 2017 prenderà il 75% di allocazione. La riassicurazione subisce una perdita di $ 500.000 nel 2017. A causa dell'allocazione proporzionale di perdite, copertura e mantenimento, il riassicuratore è responsabile per $ 275.000, o il 25% o la copertura assegnata. Se il trattato di riassicurazione avesse ripartito la perdita in un solo periodo, il riassicuratore avrebbe avuto una responsabilità di $ 175.000.
I trattati di riassicurazione che non dispongono di una clausola di interlocking trattano tutte le perdite da una singola occorrenza come se ci fosse una singola data di perdita, il che significa che la perdita non sarà ripartita tra più trattati di riassicurazione.
