Dopo essere precipitato di oltre il 30% dal picco del settembre 2017, le azioni di Tesla Inc. (TSLA) sono tornate a ruggire. Le azioni della casa automobilistica elettrica sono aumentate di quasi il 40% dall'inizio di aprile, portando il titolo a una quota dell'11% del massimo storico di chiusura di $ 385 del 18 settembre 2017. Ora i trader di opzioni scommettono azioni del titolo continuano salire con quote che raggiungono circa $ 395, una salita di circa il 15% dal suo prezzo di circa $ 343. (Per di più, vedi anche: Stock Tesla inizia il 2018 nel Bear Market Territory .)
I venditori allo scoperto si sono accumulati nelle azioni di scommesse in caduta, poiché la società combatte i problemi di produzione per il lancio della sua nuova berlina elettrica a quattro porte modello 3. Ma quella breve tesi si sta sciogliendo, e ora i segni indicano che il ritmo della produzione sta diventando più veloce. Inoltre, la società ha anche notato che avrebbe ridotto la sua forza lavoro del 9% nel tentativo di diventare più redditizia.
Dati TSLA di YCharts
Un guadagno del 15%
I trader di opzioni stanno scommettendo che le azioni di Tesla aumentino di circa il 15% alla scadenza il 18 gennaio 2019, utilizzando le opzioni call call di $ 350. Il numero di contratti call supera il numero di contratti put di circa 1, 5 a 1. Attualmente ci sono 12.700 contratti call aperti a circa 8.200 open put. Queste opzioni di chiamata hanno visto livelli crescenti di attività negli ultimi giorni.
Grande volatilità
La strategia delle opzioni a cavallo lungo sta valutando un'enorme quantità di volatilità per il titolo nei prossimi mesi. Suggerirebbe un aumento o un calo delle azioni di quasi il 28%, collocando il titolo in un intervallo di trading compreso tra circa $ 252 e $ 447, un intervallo di trading di circa $ 200. Questo perché il costo per acquistare un put e una call in quel colpo è di circa $ 97. Non solo, ma il livello di volatilità implicita è eccezionalmente elevato al 45%, quasi cinque volte maggiore della volatilità implicita S&P 500 di solo il 13%.
Aumentare le stime
Gli analisti hanno lentamente aumentato le loro entrate e le prospettive degli utili per la società dalla metà di maggio in un'altra indicazione rialzista. Inoltre, se la produzione del Modello 3 è in aumento, è probabile che spinga tali stime ancora più in alto nel tempo, eliminando potenzialmente la necessità della società di aumentare le azioni a causa degli elevati livelli di liquidità, deflazionando ulteriormente il caso degli orsi.
Stime EPS TSLA per i dati dell'anno fiscale corrente di YCharts
L'ottimismo non svanisce mai
Nel segno di quanto possano essere ottimisti investitori e trader di Tesla, alcuni trader scommettono che le azioni del titolo saliranno a oltre $ 600 entro la scadenza di gennaio, con quasi 16.500 contratti di call call al prezzo di esercizio di $ 600 - quella che sembra una scommessa stravagante. (Per di più, vedi anche: Elon Musk sta peggiorando le cose per Tesla? )
Qualunque sia il caso, nessuno può negare che la storia del toro / orso continui ad essere uno degli argomenti più discussi sul mercato azionario.
