Lo stock di Tesla Inc. (TSLA) è stato su una corsa selvaggia quest'anno, raggiungendo il massimo di 52 settimane in agosto, per poi precipitare del 30% settimane dopo. Non aspettatevi che la volatilità del titolo finisca anche se la società riporta i risultati mercoledì dopo la chiusura delle negoziazioni. Il mercato delle opzioni sta valutando il potenziale di volatilità massiccia nelle settimane successive agli utili: un aumento del prezzo del 17% su o giù.
Gli analisti hanno aumentato le loro previsioni di guadagno per l'azienda e lo vedono avvicinarsi alla redditività nel terzo trimestre sulla base del potenziamento della sua nuova berlina Model 3 sul mercato di massa.
Dati TSLA di YCharts
Altalene selvagge
Come accennato, le opzioni che scadranno il 16 novembre stanno scontando un'enorme quantità di volatilità a seguito dei risultati del terzo trimestre. Un'analisi dei prezzi di mercato delle opzioni utilizzando la cosiddetta strategia long straddle suggerisce che il titolo potrebbe scambiare in rialzo o in ribasso del 17% dal prezzo di esercizio di $ 290. Posiziona il titolo in un intervallo di trading di $ 95 tra $ 243 e $ 338.
Una grande scommessa rialzista
Almeno alcune opzioni che i trader scommettono sul fatto che il titolo aumenterà a seguito dei risultati. Dal 18 ottobre, il numero di chiamate aperte al prezzo d'esercizio di $ 310 di novembre è aumentato di oltre cinque volte a 10.000 contratti aperti. Le chiamate costano circa $ 16 per contratto e un acquirente delle chiamate avrebbe bisogno che il prezzo delle azioni aumentasse dell'11% a $ 326 per rompere il prezzo attuale di circa $ 294 per azione. È anche una grande scommessa, del valore di circa $ 16 milioni.
Preventivi positivi
Gli analisti stimano che la società segnalerà una perdita di $ 0, 07 per azione, in aumento rispetto alle stime di settembre per una perdita di $ 0, 33 per azione. Inoltre, le entrate del trimestre dovrebbero superare il doppio, raggiungendo i $ 6, 3 miliardi.
Stime EPS TSLA per i dati del trimestre corrente di YCharts
Ancora meglio, gli analisti hanno aumentato le loro stime degli utili per il 2019 dell'88% a $ 3, 26 per azione, aumentando le previsioni per il 2020 del 22%.
Stime EPS TSLA per i dati del prossimo anno fiscale di YCharts
Le stime delle entrate sono aumentate in modo più modesto. Dove andranno le azioni di Tesla dopo i risultati trimestrali dipenderà in gran parte dalla capacità dell'azienda di generare profitti, aumentare il flusso di cassa e anche ridurre la velocità con cui sta bruciando liquidità. I progressi in questi settori potrebbero aiutare a sollevare lo stock.
= Michael Kramer è il fondatore di Mott Capital Management LLC, un consulente per gli investimenti registrato e il gestore del portafoglio di crescita tematica a lungo termine gestito attivamente della società. Kramer in genere acquista e detiene scorte per una durata da tre a cinque anni. Fai clic qui per la biografia di Kramer e le partecipazioni del suo portafoglio. Le informazioni presentate sono solo a scopo educativo e non intendono fare un'offerta o una sollecitazione per la vendita o l'acquisto di titoli specifici, investimenti o strategie di investimento. Gli investimenti comportano rischi e, se non diversamente indicato, non sono garantiti. Assicurati di consultare prima un consulente finanziario qualificato e / o un professionista fiscale prima di implementare qualsiasi strategia qui discussa. Su richiesta, il consulente fornirà un elenco di tutte le raccomandazioni formulate negli ultimi dodici mesi. Le performance passate non sono indicative delle performance future.
