The Gap, Inc (GPS) offre abbigliamento e accessori per tutti i membri della famiglia nei negozi di marca tra cui Old Navy, Gap e Banana Republic. Il titolo è aumentato vertiginosamente il 1 ° marzo dopo che la società ha registrato utili migliori del previsto dopo la chiusura del 28 febbraio. Questo picco è stato di breve durata, poiché allo stesso tempo il titolo ha invertito la direzione. Dal massimo di $ 31, 39 del 1 marzo al minimo di 52 settimane di $ 20, 58 fissato il 29 maggio, lo stock si è schiantato del 34%. Ciò pone lo stock al di sotto del suo perno mensile a $ 22, 62.
Le azioni Gap hanno chiuso mercoledì 29 maggio a $ 20, 83, in calo del 19, 1% da inizio anno e nel territorio del mercato al ribasso al 33, 6% al di sotto del massimo del 1 marzo. Fondamentalmente, il titolo può essere considerato "troppo economico per essere ignorato" con un rapporto P / E di 8, 25 e un rendimento da dividendi del 4, 54%, secondo Macrotrends.
Gli analisti si aspettano che Gap pubblichi utili per azione di 32 centesimi quando riporta i risultati dopo la campana di chiusura di giovedì 30 maggio. Un motivo importante per la volatilità del prezzo delle azioni è che il rivenditore è nel mezzo del suo piano di spin off Old Navy e continuare a chiudere i negozi Gap sottoperformanti. Parte del problema sono le tariffe più elevate per l'abbigliamento al Gap. Il piano di ristrutturazione prevede la divisione del marchio Old Navy nel 2020.
Il grafico giornaliero per The Gap
Refinitiv XENITH
Il grafico giornaliero per Gap mostra il picco più alto del 1 ° marzo, che si è rivelato un'opportunità di vendita poiché la forza è stata rapidamente invertita. La chiusura di $ 25, 76 il 31 dicembre è stata un input importante per la mia analisi proprietaria e il suo valore semestrale è inferiore al grafico a $ 12, 67. Il livello di rischio annuale è al di sopra del grafico a $ 36, 42. La chiusura di $ 26, 18 del 29 marzo è stata un altro input per la mia analisi, e il livello rischioso del secondo trimestre è di $ 32, 63. Il pivot mensile a $ 22, 62 per maggio scompare alla fine del mese.
Il grafico settimanale per il divario
Refinitiv XENITH
Il grafico settimanale per il divario è negativo ma ipervenduto, con lo stock al di sotto della media mobile modificata di cinque settimane di $ 23, 57 e inferiore alla media mobile semplice di 200 settimane, o "inversione alla media", a $ 26, 67. Si noti come lo stock è in calo lungo la sua "inversione alla media" dalla settimana del 1 ° dicembre 2017, quando la media era di $ 31, 29. La lettura stocastica lenta settimanale 12 x 3 x 3 è prevista per la fine della settimana alle 10, 55, in calo dalle 13, 53 del 24 maggio. Se questa lettura scende al di sotto delle 10, 00, lo stock diventa "troppo economico per essere ignorato".
Strategia di trading: acquista le azioni Gap sulla debolezza al livello di valore semestrale a $ 12, 67 e riduci le partecipazioni in forza alla media mobile a 200 giorni a $ 26, 45.
Come utilizzare i miei livelli di valore e livelli di rischio: i livelli di valore e i livelli di rischio si basano sulle ultime nove chiusure settimanali, mensili, trimestrali, semestrali e annuali. La prima serie di livelli si basava sulla chiusura del 31 dicembre. Rimangono in gioco i livelli semestrali e annuali originali. Il livello settimanale cambia ogni settimana; il livello mensile è stato modificato a fine gennaio, febbraio, marzo e aprile. Il livello trimestrale è stato modificato alla fine di marzo.
La mia teoria è che nove anni di volatilità tra le chiusure sono sufficienti per presumere che tutti i possibili eventi rialzisti o ribassisti per il titolo siano presi in considerazione. Per catturare la volatilità dei prezzi delle azioni, gli investitori dovrebbero acquistare azioni in condizioni di debolezza a un livello di valore e ridurre le posizioni in forza un livello rischioso. Un perno è un livello di valore o livello rischioso che è stato violato nel suo orizzonte temporale. I perni agiscono come magneti che hanno un'alta probabilità di essere nuovamente testati prima della scadenza del loro orizzonte temporale.
Come usare letture stocastiche lente 12 x 3 x 3 settimanali: la mia scelta di usare letture stocastiche lente 12 x 3 x 3 settimanali era basata sul backtesting di molti metodi di lettura del momentum del prezzo delle azioni con l'obiettivo di trovare la combinazione che ha portato al minor numero falsi segnali. L'ho fatto dopo il crollo del mercato azionario del 1987, quindi sono stato contento dei risultati per oltre 30 anni.
La lettura stocastica copre le ultime 12 settimane di massimi, minimi e chiusi per lo stock. Esiste un calcolo grezzo delle differenze tra il massimo più alto e il minimo più basso rispetto alle chiusure. Questi livelli vengono modificati in una lettura veloce e una lettura lenta e ho scoperto che la lettura lenta ha funzionato meglio.
La lettura stocastica scala tra le 00.00 e le 100.00, con letture superiori a 80, 00 considerate ipercomprate e letture inferiori a 20, 00 considerate ipervendute. Di recente, ho notato che le azioni tendono a raggiungere il picco e diminuire dal 10% al 20% e più poco dopo che una lettura sale sopra i 90, 00, quindi chiamo che una "bolla parabolica gonfiante", mentre una bolla esplode sempre. Mi riferisco anche a una lettura sotto le 10.00 come "troppo economico per essere ignorato".
