Che cos'è Premium Premium?
Un premio di default è un importo aggiuntivo che un mutuatario deve pagare per compensare un creditore che si assume il rischio di default. Tutte le società o i mutuatari pagano indirettamente un premio di default, anche se il tasso al quale devono rimborsare l'obbligazione.
Come funziona Premium di default
In genere l'unico mutuatario negli Stati Uniti che non pagherebbe un premio di default sarebbe il governo degli Stati Uniti. Tuttavia, in tempi tumultuosi, anche il Ministero del Tesoro americano ha dovuto offrire rendimenti più elevati da prendere in prestito. Inoltre, le società con obbligazioni di qualità inferiore (ovvero, spazzatura o non di qualità investment grade) e soggetti con premi di insolvenza di basso merito di credito.
Key Takeaways
- I prestiti con anticipo sullo stipendio sono spesso un prestito predatorio con tassi di interesse e commissioni estremamente elevati, di conseguenza le società con scarsi premi di credito pagano inadempienze.
Le obbligazioni societarie ricevono rating da agenzie importanti come Moody's, S&P e Fitch. Questi rating si basano sui ricavi che gli emittenti possono generare per soddisfare i pagamenti di capitale e interessi, insieme a qualsiasi attività (attrezzatura o attività finanziaria) che possono impegnare per garantire le obbligazioni. Più alto è il rating del credito, più basso è il premio di default di un'azienda. Per le emissioni con rating più elevato, gli investitori non riceveranno un rendimento elevato.
Maggiore è il reddito che un'azienda può generare o la sicurezza che può fornire, maggiore sarà il suo rating creditizio.
Gli investitori spesso misurano il premio di default come il rendimento di un'emissione oltre a un rendimento di titoli di stato con cedola e scadenza simili. Ad esempio, se una società emette un'obbligazione a 10 anni, un investitore può paragonarla a un'obbligazione del Tesoro USA con scadenza a 10 anni.
Punteggi di credito Premium e individuali predefiniti
Le persone con scarso credito devono pagare tassi di interesse più elevati per prendere in prestito denaro dalla banca. Questa è una forma di premio di default dato che i creditori credono che queste persone abbiano un rischio maggiore di non essere in grado di rimborsare i propri debiti. Può esserci una notevole quantità di discriminazione nel mercato dei prestiti individuali, come dimostrano i prestiti con anticipo sullo stipendio.
considerazioni speciali
Un prestito di giorno di paga è una soluzione di prestito a breve termine in cui un finanziatore estenderà un credito di interesse molto elevato, basato sul profilo di reddito e di credito del debitore. I fattori che compongono un punteggio di credito individuale includono la cronologia dei rimborsi dei debiti, tra cui il completamento e la tempestività, la dimensione dei debiti, il numero di debiti e, eventualmente, ulteriori informazioni come la storia di occupazione.
Molti finanziatori di giorno di paga costituiranno imprese in quartieri più poveri con popolazioni che sono già vulnerabili a shock finanziari. Sebbene la Federal Truth in Lending Act imponga ai finanziatori di giorno di paga di rivelare i loro oneri finanziari spesso sovradimensionati, molti mutuatari trascurano i costi poiché hanno bisogno di fondi rapidamente. La maggior parte dei prestiti ha una durata pari o inferiore a 30 giorni, con importi generalmente compresi tra $ 100 e $ 1, 500. Spesso, questi prestiti possono essere rinnovati per ulteriori oneri finanziari. Molti mutuatari sono spesso clienti abituali.
