DEFINIZIONE di liquidità attuale
La liquidità corrente è l'ammontare totale di liquidità e partecipazioni non affiliate rispetto alle passività nette e ai saldi di riassicurazione ceduti pagabili. La liquidità corrente è espressa in percentuale e viene utilizzata per determinare l'importo delle passività di una compagnia assicurativa che può essere coperto con attività liquide. Un rapporto elevato indica che l'assicuratore non dipende da nuovi premi per coprire le passività esistenti.
RIPARTIZIONE Liquidità attuale
Comprendere il tipo di passività che una compagnia assicurativa ha assunto sottoscrivendo polizze e cedendo riassicurazione è un passo importante nel determinare se un assicuratore è a rischio. Gli assicuratori che sono in grado di coprire le proprie passività con liquidità e altre fonti finanziarie prontamente disponibili sono in grado di resistere agli aumenti dei sinistri e quindi sono meno dipendenti dalla sottoscrizione di nuove polizze o dall'aumento dei premi al fine di coprire le passività. Questo tipo di analisi si chiama analisi di liquidità.
Misure di solvibilità
Le compagnie di assicurazione bilanciano le attività di investimento che massimizzano il profitto con i rischi associati alle polizze che sottoscrivono. Gli investimenti con rendimenti più elevati possono anche avere durate più lunghe, bloccando così le attività per un periodo di tempo più lungo. Questi tipi di attività, come gli immobili, possono anche essere più difficili da vendere rapidamente. Pertanto, gli assicuratori detengono un mix di liquidità, equivalenti di cassa, titoli di stato, obbligazioni societarie, azioni e mutui, creando un mix di rendimento elevato e liquidità elevata in quantità variabili.
Le agenzie di rating esaminano la liquidità di un assicuratore al fine di stabilire un rating creditizio. Queste agenzie pubblicheranno il rapporto di liquidità e un rapporto rapido, che confronta liquidità e mezzi equivalenti con passività. Analogamente agli stress test che le banche sottopongono al momento della determinazione della capitalizzazione, le compagnie assicurative sono anche sottoposte a vari scenari al fine di determinare se la quantità di liquidità che un assicuratore ha copre le passività. I risultati di questi stress test per un singolo assicuratore vengono confrontati con i risultati di altri assicuratori che offrono polizze simili.
I consumatori possono trovare questo e altri rapporti per gli assicuratori da The NAIC Insurance Regulatory Information System (IRIS), una raccolta di strumenti analitici di solvibilità e banche dati progettati per fornire ai dipartimenti assicurativi statali un approccio integrato per lo screening e l'analisi delle condizioni finanziarie degli assicuratori che operano all'interno dei loro rispettivi stati. L'IRIS, sviluppato dai regolatori delle assicurazioni statali che partecipano ai comitati NAIC, ha lo scopo di aiutare i dipartimenti assicurativi statali a destinare risorse a quegli assicuratori che necessitano di maggiore attenzione normativa. L'IRIS non intende sostituire i profondi sforzi di monitoraggio della solvibilità di ciascun dipartimento assicurativo statale, quali analisi o esami finanziari.
