Sommario
- Rendite: il quadro generale
- Come funzionano le rendite
- Tipi di rendite
- Benefici fiscali delle rendite
- Prendere le distribuzioni
- Cosa considerare
Key Takeaways
- Gli investitori in genere acquistano rendite per fornire un flusso di reddito costante durante il pensionamento. Le rendite immediate pagano il reddito immediatamente, mentre le rendite differite lo pagano in una data futura. Le rendite forniscono una crescita degli investimenti differita dalle tasse, ma quando si paga ritiralo. La maggior parte delle rendite penalizzano gli investitori per i prelievi anticipati e molte hanno commissioni elevate.
Rendite: il quadro generale
Una rendita è un contratto stipulato tra te, il beneficiario e una compagnia di assicurazioni. In cambio dei tuoi contributi, l'assicuratore promette di versarti una determinata somma di denaro, su base periodica, per un periodo determinato. Molte persone acquistano rendite come una sorta di assicurazione sul reddito da vecchiaia, garantendo loro un flusso di reddito regolare dopo aver lasciato la forza lavoro, spesso per il resto della vita.
La maggior parte delle rendite offrono anche vantaggi fiscali. I guadagni degli investimenti crescono esentasse fino a quando non si inizia a ritirare il reddito. Questa caratteristica può essere interessante per i giovani investitori, che possono contribuire a una rendita differita per molti anni e trarre vantaggio dalla capitalizzazione esente da imposte nei loro investimenti.
Le rendite in genere hanno disposizioni che penalizzano gli investitori se ritirano fondi in anticipo. Inoltre, le norme fiscali generalmente incoraggiano gli investitori a posticipare i prelievi fino al raggiungimento dell'età minima. Tuttavia, la maggior parte delle rendite consente agli investitori di prelevare dal 10% al 15% del conto a fini di emergenza senza penalità.
Rispetto ad altri tipi di investimenti, le rendite possono anche avere commissioni relativamente elevate.
Come funzionano le rendite
Esistono due categorie principali di rendite, basate su quando iniziano a pagare: immediate e differite.
Con una rendita immediata, dai alla compagnia assicurativa una somma forfettaria di denaro e inizi subito a ricevere pagamenti. Tali pagamenti possono essere fissi o variabili, a seconda del contratto.
Le rendite spesso hanno commissioni elevate, quindi fai attenzione e assicurati di comprendere tutte le spese prima di acquistarne una.
In genere, è possibile scegliere questo tipo di rendita se si dispone di una manna unica, ad esempio un'eredità. Le persone che sono vicine alla pensione possono anche prendere una parte dei loro risparmi per la pensione e acquistare una rendita immediata come modo per integrare il loro reddito dalla sicurezza sociale e da altre fonti.
Le rendite differite sono strutturate per soddisfare le diverse esigenze degli investitori, per accumulare capitale durante la vita lavorativa, che può quindi essere convertito in un flusso di reddito per gli anni successivi.
I contributi che versi all'annualità aumentano di imposta differita fino a quando non ottieni entrate dal conto. Questo periodo di contributi regolari e di crescita differita dalle imposte è chiamato fase di accumulazione.
È possibile acquistare una rendita differita con una somma forfettaria, una serie di contributi periodici o una combinazione dei due.
Tipi di rendite
All'interno delle ampie categorie di rendite immediate e differite, ci sono anche diversi tipi diversi tra cui scegliere. Questi includono rendite fisse, indicizzate e variabili.
Rendite fisse
Una rendita fissa fornisce una fonte prevedibile di reddito pensionistico, con rischio relativamente basso. Ricevi una somma specifica di denaro ogni mese per il resto della tua vita o un altro periodo che hai scelto, come 5, 10 o 20 anni.
Le rendite fisse offrono la sicurezza di un tasso di rendimento garantito. Ciò sarà vero indipendentemente dal fatto che la compagnia assicurativa guadagni un rendimento sufficiente sui propri investimenti per sostenere tale tasso. In altre parole, il rischio è per la compagnia assicurativa, non per te. Questo è uno dei motivi per assicurarsi di avere a che fare con un solido assicuratore che ottiene voti elevati dalle principali agenzie di rating delle compagnie assicurative.
Il rovescio della medaglia di una rendita fissa è che se i mercati di investimento fanno insolitamente bene, la compagnia assicurativa, non tu, ne trarrà beneficio. Inoltre, in un periodo di grave inflazione, una rendita fissa a basso pagamento può perdere il potere di spesa anno dopo anno.
Il dipartimento assicurativo del tuo stato ha giurisdizione sulle rendite fisse perché sono prodotti assicurativi. Inoltre, il vostro commissario assicurativo statale richiede che i consulenti abbiano una licenza per vendere rendite fisse. Puoi trovare le informazioni di contatto del dipartimento assicurativo del tuo stato sul sito web dell'Associazione nazionale dei commissari assicurativi.
Rendite indicizzate
Le rendite indicizzate, dette anche rendite indicizzate in azioni o indicizzate in modo fisso, combinano le caratteristiche di una rendita fissa con la possibilità di un'ulteriore crescita degli investimenti, a seconda dell'andamento dei mercati finanziari. Viene garantito un determinato rendimento minimo, oltre a un rendimento ancorato a qualsiasi aumento dell'indice di mercato rilevante, come l'S & P 500.
Le rendite indicizzate sono regolate dai commissari assicurativi statali come prodotti assicurativi e gli agenti devono disporre di una licenza di rendita fissa per venderle. L'Autorità di regolamentazione del settore finanziario (FINRA), un'organizzazione di autoregolamentazione per l'industria dei valori mobiliari, richiede anche che le sue aziende associate monitorino tutti i prodotti venduti dai loro consulenti, quindi se trattate con una società membro della FINRA, potreste avere un altro paio di occhi ufficiosamente guardando la transazione. Questo avviso agli investitori FINRA ha maggiori dettagli.
Rendite variabili
Anziché essere vincolati a un indice di mercato, come lo sono le rendite indicizzate, le rendite variabili offrono un rendimento basato sulla performance di un portafoglio di fondi comuni di investimento selezionati. La compagnia assicurativa può anche garantire un certo flusso di reddito minimo, se il contratto prevede un'opzione di reddito minimo garantito.
A differenza delle rendite fisse e indicizzate, una rendita variabile è considerata una garanzia ai sensi della legge federale ed è soggetta alla regolamentazione della Securities and Exchange Commission (SEC) e FINRA. I potenziali investitori devono anche ricevere un prospetto.
Quando acquisti una rendita, stai scommettendo che vivrai abbastanza a lungo da ottenere il valore del tuo denaro o, idealmente, più di questo.
Benefici fiscali delle rendite
Le rendite offrono numerosi vantaggi fiscali. In generale, durante la fase di accumulazione di un contratto di rendita, i tuoi guadagni aumentano le imposte differite. Paghi le tasse solo quando inizi a ricevere prelievi dall'annualità. I prelievi sono tassati alla stessa aliquota fiscale del reddito ordinario.
Prendendo le distribuzioni dalle rendite
Una volta che decidi di iniziare la fase di distribuzione della tua rendita, informi la tua compagnia assicurativa. Gli attuari dell'assicuratore determinano quindi l'importo del pagamento periodico mediante un modello matematico.
I principali fattori che vanno nel calcolo sono il valore attuale in dollari del conto, la tua età attuale (più a lungo aspetti prima di prendere un reddito, maggiori saranno i tuoi pagamenti mensili), i rendimenti futuri corretti per l'inflazione attesi dalle attività del conto e la tua aspettativa di vita basata su tabelle di aspettativa di vita standard del settore. Infine, le disposizioni sponsali incluse nel contratto sono considerate nell'equazione. La maggior parte dei candidati sceglie di ricevere pagamenti mensili per il resto della propria vita e della vita del coniuge, nel caso in cui i loro coniugi sopravvivano.
Le rendite possono avere molte altre disposizioni, come un numero garantito di anni di pagamento. In base a tale disposizione, se tu (e il tuo coniuge, se applicabile) muori prima della scadenza del periodo di pagamento garantito, l'assicuratore paga i fondi rimanenti ai tuoi eredi.
In generale, maggiore è la garanzia in un contratto di rendita, minori saranno i pagamenti mensili.
Cosa considerare
Le rendite possono avere senso come parte di un piano pensionistico complessivo, soprattutto se non ti senti a tuo agio con gli investimenti o sei preoccupato di sopravvivere ai tuoi beni. Ma prima di acquistarne uno, assicurati di considerare le seguenti domande:
- Utilizzerai la rendita principalmente per risparmiare per la pensione o un simile obiettivo a lungo termine? In caso contrario, potrebbe essere preferibile un altro investimento. Nel caso di una rendita variabile, come ti sentiresti se il valore del conto scendesse al di sotto dell'importo che hai investito perché il portafoglio sottostante ha avuto performance scarse? Ciò può accadere. Comprendi tutte le commissioni e le spese della rendita? Sei ragionevolmente certo che sarai in grado di trattenere la rendita abbastanza a lungo per evitare di pagare le spese di riscatto? Hai altre risorse su cui potresti attingere in caso di un'emergenza finanziaria inaspettata?
