Le azioni di Chipotle Mexican Grill, Inc (CMG) sono aumentate di oltre il 25% da quando i risultati della comunicazione del 25 aprile hanno spazzato via le stime degli analisti. Tuttavia, l'analisi tecnica mostra che lo stock della catena di ristoranti potrebbe essere destinato a diminuire di quasi il 10%. Il mercato delle opzioni suggerisce inoltre che le azioni di Chipotle potrebbero essere in procinto di ritirarsi entro la metà di giugno.
Il titolo è balzato in alto dopo aver riportato utili che nel primo trimestre hanno superato le stime di circa il 36%, riportando utili di $ 2, 13 per azione, rispetto a stime di $ 1, 56 per azione. Perfino gli analisti sembrano essere sul palco quando si tratta di Chipotle nonostante i forti risultati, con il 71% dei 34 analisti che coprono il titolo azionario come una "sospensione". (Per ulteriori informazioni, vedi anche: Le azioni Chipotle potrebbero colpire oltre $ 400 per azione .)
Tecnici ribassisti
Il grafico seguente mostra un aumento del gap azionario a seguito dei risultati migliori del previsto alla fine di aprile. Lo stock sembra essere uscito da una tendenza al ribasso, che può servire da positivo a lungo termine, ma per ora lo stock sta combattendo un livello di resistenza intorno a $ 436. Se le azioni di Chipotle non riescono a superare $ 436, la prima area di supporto arriverà in cima al gap, circa $ 386, circa il 10% in meno rispetto al prezzo attuale di $ 427.
Il grafico mostra anche che l'indice di forza relativa (RSI) ha raggiunto livelli di ipercomprato che superano gli 80. Uno stock è ipercomprato quando l'RSI supera i 70. L'ultima volta che lo stock ha raggiunto livelli di ipercomprato è stato nel luglio 2015, quando le azioni hanno superato circa $ 750 e poi di nuovo nell'aprile del 2017 quando le azioni hanno raggiunto quasi $ 490. Ogni volta che il titolo ha raggiunto livelli così ipercomprati, ha provocato un forte declino.
Opzioni ribassiste
Le opzioni che scadranno il 15 giugno mostrano anche alcune attività insolite intorno al prezzo d'esercizio di $ 400 per le put. L'interesse aperto per quelle put è aumentato costantemente da quando l'azienda ha riportato i risultati e, con quasi 1.300 contratti aperti, rappresentano la posizione aperta più significativa per giugno e per i mesi che seguono, secondo i dati di Trade Alert. Con le opzioni scambiate intorno a $ 6 per contratto, il titolo dovrebbe scendere di circa l'8% a $ 394 per raggiungere il pareggio.
Analisti non entusiasti
Anche con il grande successo degli utili, gli analisti hanno raduto le loro stime per il secondo trimestre, riducendole del 2% negli ultimi 30 giorni, a $ 2, 76 per azione. Nel frattempo, solo il 21% degli analisti ha un rating "buy" o "outperform", mentre il 71% ha un "hold". Ancor peggio, gli analisti hanno aumentato il loro obiettivo di prezzo medio sul titolo di solo il 16, 5% nonostante gli enormi guadagni del 25% del titolo. In media, gli analisti hanno un obiettivo di prezzo di $ 365, circa il 14, 5% in meno rispetto al prezzo attuale. (Per ulteriori informazioni, vedi anche: Chipotle completa un aumento dei prezzi su tutta la linea .)
Stime CMG EPS per i dati del trimestre corrente di YCharts
Anche se alcuni investitori sembrano essere ottimisti a seguito dei solidi risultati trimestrali della società, sembrerebbe che le azioni possano scendere a breve termine.
