Il Wall Rate Journal Prime Rate è una media dei tassi prime che 10 delle maggiori banche degli Stati Uniti applicano ai propri clienti con la massima qualità creditizia, spesso per prestiti a breve termine. È calcolato da un'indagine di mercato e pubblicato dal Wall Street Journal (WSJ).
Rottura del tasso principale di Wall Street Journal
Il tasso primario WSJ è una delle principali fonti del mercato per la rendicontazione media globale del tasso primario. Il tasso primario WSJ prende il nome dalla pratica del Wall Street Journal di sondare le 10 maggiori banche statunitensi per vedere qual è il loro tasso di prestito principale. Quando sette o più delle 10 banche intervistate cambiano la loro tariffa principale, il Wall Street Journal pubblica una nuova tariffa principale. La tariffa attuale è disponibile sulla pagina del mercato del WSJ.
Il tasso prime WSJ ha storicamente oscillato sostanzialmente nel tempo. Nel dicembre 2008 ha raggiunto un minimo del 3, 25% dopo essere stato segnalato al 9, 5% nei primi anni 2000. Nel dicembre 1980, ha raggiunto un livello record del 21, 50%. Generalmente, il tasso è dettato dalle modifiche del Comitato del mercato aperto della Federal Reserve, che si riunisce ogni sei settimane e riporta il livello del tasso dei fondi federali.
Prodotti Prime Rate
Il tasso primario WSJ fornisce un indicatore del tasso primario presso le banche di tutto il settore. Il tasso prime WSJ è stato storicamente superiore di circa il 3% rispetto al tasso sui fondi federali. Pertanto il tasso è fortemente influenzato dalle politiche monetarie della Federal Reserve.
In genere, il tasso primario di una banca è il tasso più basso che addebita sui prestiti ai suoi clienti con la più alta qualità del credito e anche ad altre banche. Le banche possono prestare tutti i tipi di prodotti ai mutuatari al loro tasso primario. Usano anche il tasso primario come tasso indicizzato per i prodotti a credito variabile.
I prodotti che utilizzano un tasso privilegiato possono includere mutui, linee di credito e prestiti in patria e prestiti auto. In genere, un tasso primario è ampiamente utilizzato nei prodotti a credito variabile con il tasso primario che funge da tasso indicizzato.
Prodotti di prestito a tasso indicizzato
I prodotti a tasso indicizzato utilizzano spesso il tasso primario come tasso di interesse di base con un margine o uno spread determinato dal profilo creditizio del debitore. Il tasso primario è comunemente utilizzato nei prodotti a tasso variabile come tasso indicizzato poiché è ampiamente riconosciuto e seguito in tutto il settore. Altri tassi indicizzati comparabili possono includere LIBOR e titoli del Tesoro USA.
Se un mutuatario ha un prestito a tasso variabile o una carta di credito, i termini delle variazioni del tasso variabile saranno indicati nel loro contratto di credito. I finanziatori in genere basano i loro spread sui tassi per i prodotti a tasso variabile sul profilo creditizio del debitore. Pertanto, i mutuatari di qualità superiore possono ricevere un margine inferiore mentre i mutuatari di qualità creditizia inferiore riceveranno un margine più elevato. In un prodotto creditizio a tasso variabile, il margine rimane lo stesso per tutta la durata del prestito; tuttavia, il tasso variabile viene adeguato in caso di variazione del tasso indicizzato sottostante.
I mutuatari con prodotti a tasso variabile vorranno in genere seguire il tasso primario e in particolare il tasso primo WSJ poiché è stato pubblicato pubblicamente. Quando la maggior parte delle banche intervistate dal WSJ aumenta il loro tasso primario, allora è una buona indicazione che i tassi variabili sono in aumento.
Per un esempio dell'influenza di un tasso primario, prendere in considerazione un mutuatario di una carta di credito Bank of America con un saldo di carta di credito soggetto a un tasso percentuale annuale variabile. Il margine del debitore è del 15, 99% più il tasso indicizzato, che si basa sul tasso primario della banca. Per il mutuatario, ciò significa che se il tasso primario è del 3, 25%, il loro tasso di interesse sarà del 19, 24%. Se il tasso primario della banca aumentasse al 4, 25%, il loro tasso di interesse aumenterebbe al 20, 24%.
