Le azioni di Intel Corp. (INTC) stanno affrontando un calo di circa il 10% in base al grafico tecnico. Le azioni della società di chip sono state finora tra le più calde del mercato azionario nel 2018, con un aumento vertiginoso del 20, 3%, battendo facilmente l'aumento di S&P 500 di circa il 2%.
Il titolo è stato spinto al rialzo da forti utili e crescita dei ricavi negli ultimi trimestri, con risultati che hanno costantemente superato le aspettative. Gli analisti hanno costantemente aumentato le loro stime per l'intero anno e gli obiettivi di prezzo, mentre i trader di opzioni sembrano essere altrettanto rialzisti. Ma questo è in netto contrasto con ciò che mostrano i grafici tecnici.
Grafico tecnico debole
Le azioni Intel sono aumentate vertiginosamente da quando sono scoppiate circa un anno fa, con il titolo che è salito da circa $ 35, al suo prezzo attuale di circa $ 56 al 30 maggio, con un aumento di quasi il 60%. Ma ora il grafico ha un modello di inversione ribassista che si è formato e che avverte di un brusco ritiro nel breve termine. Il modello è un cuneo in aumento ed è definito come un restringimento dei minimi e degli alti mentre lo stock continua a salire. Se la tendenza dovesse invertirsi, come indica il grafico, è probabile che il titolo ricada verso il supporto tecnico di circa $ 50, 75, in calo del 9, 5% circa.
L'indice di forza relativa (RSI) ha registrato una tendenza laterale, nonostante il rialzo degli scambi azionari, il che suggerirebbe che lo slancio sta uscendo dal titolo, un indicatore ribassista. Inoltre, il volume è in costante calo nonostante lo stock sia salito ai massimi di 52 settimane, un altro segno ribassista.
Analisti rialzisti
Nonostante la configurazione tecnica negativa, gli analisti hanno aumentato le loro prospettive per lo stock. Attualmente, l'obiettivo medio del prezzo dell'analista sul titolo è di $ 60, circa l'8% superiore al prezzo corrente dell'azione. Tale obiettivo è salito di oltre il 10% da metà aprile. Anche le stime per il 2018 sono aumentate nell'ultimo mese, di circa il 7, 6% a $ 3, 85 per azione, e si prevede che aumentino di oltre l'11% rispetto ai risultati del 2017.
Scommesse rialziste
I trader di opzioni sono anche rialzisti sul titolo, utilizzando le opzioni impostate per la scadenza il 20 luglio. La strategia delle opzioni a cavallo lungo suggerisce che le azioni Intel potrebbero aumentare o diminuire del 7, 25% dal prezzo di esercizio di $ 55, collocando le azioni in un intervallo di trading tra $ 51 e $ 59. Ma le chiamate superano le put con 27.500 contratti open call a soli 15.500 contratti put, suggerendo che i trader scommettono che le azioni aumenteranno alla scadenza.
Il contrasto tra i tecnici e i fondamentali sembrerebbe suggerire che qualsiasi pullback dello stock potrebbe essere solo a breve termine.
