Che cos'è un prestito finale?
Un prestito finale è un tipo specifico di prestito a lungo termine che un individuo procura per ripagare un prestito di costruzione a breve termine o altra struttura finanziaria intermedia. Tali prestiti a breve termine sono utilizzati dai costruttori come finanziamenti di avviamento per avviare la costruzione di case o altre proprietà immobiliari.
Key Takeaways
- I prestiti a termine sono prestiti a lungo termine utilizzati per ripagare un prestito di costruzione a breve termine o un'altra forma di finanziamento intermedio. I prestiti a breve termine, che sono spesso acquistati da persone che cercano di costruire le proprie case su misura, tendono a sostenere alti tassi di interesse. Dopo che i prodotti da costruzione sono completi e i costruttori rifinanziano i loro prestiti a breve termine con prestiti finali, i tassi di interesse scendono tipicamente precipitosamente. I prestiti per l'edilizia e quelli finali sono spesso impacchettati da un'unica fonte di prestito, il che può semplificare il processo di richiesta del credito.
Come funziona un prestito finale
Sebbene i prestiti a termine possano avere caratteristiche di solo interesse che ritardano il rimborso del capitale, a un certo punto, iniziano ad ammortizzare. Ciò differisce dai prestiti per l'edilizia o altre forme di finanziamento intermedio, che sono in genere veicoli esclusivamente a interesse che richiedono il rimborso completo del capitale e degli interessi maturati, solo al momento dell'erogazione di fondi dal prestito finale.
Un prestito finale potrebbe far parte di una combinazione di costruzione o prestito finale, che consente a un mutuatario di trattare con un solo finanziatore. Questo può semplificare le pratiche burocratiche perché un mutuatario deve solo presentare una singola domanda di credito.
Inoltre, il mutuatario in genere deve pagare solo una serie di costi di liquidazione del prestito. Ma ci sono anche degli svantaggi nel trattare con un singolo finanziatore. Il principale svantaggio di questa forma di sportello unico è che i mutuatari non possono cacciare per l'affare migliore dopo che il finanziamento provvisorio della costruzione ha fatto il suo corso. Sebbene questo pacchetto possa presentare condizioni vantaggiose per uno dei prestiti, raramente presenta tassi bassi per entrambi.
I finanziatori considerano i prestiti per l'edilizia più rischiosi dei mutui tradizionali perché i mutuatari hanno maggiori probabilità di insolvenza, grazie agli alti tassi di interesse.
In che modo i mutuatari utilizzano i prestiti finali
I prestiti di fine periodo aiutano i mutuatari di prestiti per l'edilizia a ripagare l'intero saldo iniziale, al completamento di un progetto. Questo è un gradito sollievo perché il prestito per l'edilizia comporta spesso alti tassi di interesse.
I prestiti per l'edilizia tendono anche a portare le proprie serie di clausole spinose. Ad esempio, possono richiedere al mutuatario di pagare l'intero saldo prima della data di completamento di un determinato progetto, oppure possono obbligare il mutuatario a designare una certa percentuale dei suoi pagamenti verso gli interessi.
I prestiti per l'edilizia sono spesso stipulati da costruttori o acquirenti di case che cercano di costruire le proprie case su misura. Una volta conclusa la costruzione, il mutuatario può quindi rifinanziare il prestito. I mutuatari sono in genere attratti da questo modello di finanziamento perché il prestito rifinanziato li allevia dai tassi di interesse invariabilmente elevati associati ai prestiti per l'edilizia. Utilizzando un prestito finale per pagare il prestito di costruzione, il mutuatario risparmia denaro, in base alla differenza dei tassi di interesse.
