La Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A) di Warren Buffett è emersa come uno dei principali beneficiari della decisione della Federal Reserve di consentire alle banche di distribuire i loro più alti pagamenti in conto capitale agli azionisti dopo la crisi finanziaria.
Il Financial Times, attingendo alle cifre di Jefferies e Bernstein, calcolò che il Berkshire avrebbe incassato circa 1, 7 miliardi di dollari di dividendi dopo che diverse banche di cui era proprietaria partecipavano agli stress test annuali della Fed.
Wells Fargo Windfall
Il veicolo di investimento di Buffett dovrebbe accumulare circa $ 800 milioni in dividendi dalla sola Wells Fargo Corp. (WFC). Il più grande investimento bancario del Berkshire è stato autorizzato a versare quasi 33 miliardi di dollari in pagamenti di dividendi e a riacquistare azioni nei prossimi quattro trimestri. La decisione significa che Wells Fargo ora ha superato JPMorgan Chase & Co. (JPM) come il più grande distributore di capitale del settore.
Il successo di Wells durante le prove di stress conferma la decisione di Buffett di restare vicino all'azienda dopo essere stata accusata di aver creato milioni di conti falsi. L'oracolo di Omaha in precedenza ha ammesso che la banca non è riuscita a risolvere i suoi problemi di conformità abbastanza rapidamente, ma ha anche elogiato il CEO dell'azienda Tim Timan per "lavorare come un matto per ripulire le cose".
All'inizio di quest'anno, la Fed ha colpito Wells con una serie di restrizioni a causa di "diffusi abusi dei clienti". Tuttavia, il sistema bancario centrale statunitense ha preso una posizione più delicata su Wells, dando il via libera alla società con sede a San Francisco, in California effettuare distribuzioni aggregate che coprano il 40% in più rispetto ai guadagni annuali previsti.
L'analista di Bernstein John McDonald ha affermato che la banca è stata un "notevole successo" nello stress test di quest'anno, ha riferito l'FT, passando "a pieni voti".
Le attività bancarie di Buffett arrivano su Trump
Anche il Berkshire, uno dei maggiori investitori singoli nel settore finanziario a livello globale, trarrà vantaggio dalle sue partecipazioni in altri istituti di credito.
L'estate scorsa, la società Buffett ha acquistato 700 milioni di azioni di Bank of America Corp. (BAC) per diventare il suo principale azionista. La banca con sede a Charlotte, nella Carolina del Nord, è stata ora autorizzata dalla Fed ad aumentare il suo dividendo annuale di un quarto, compensando il Berkshire di circa $ 400 milioni.
Altre partecipazioni del Berkshire negli Stati Uniti Bancorp (USB), Bank of New York Mellon Corp. (BK) e American Express Co. (AXP) hanno ricevuto la benedizione della Fed di aumentare i dividendi rispettivamente del 23%, 17% e 11%.
