L'incertezza sulla Corea del Nord e l'impegno del governo degli Stati Uniti per aumentare le spese militari continuano a mantenere un razzo sotto scorta. L'indice settoriale aerospaziale e della difesa di Standard and Poor's (S&P) è cresciuto del 6, 95% da inizio anno a maggio 2018. Ciò si confronta con un rendimento dell'1, 78% per l'indice S&P 500 nello stesso periodo.
Il mondo attende pazientemente che la lotta politica tra Washington e Pyongyang continui sul proposto summit del 12 giugno tra il presidente Trump e il leader nordcoreano Kim Jong-un a Singapore. Anche se il vertice procede, molti analisti restano scettici sulla prospettiva di Kim che smantelli completamente il programma di armi nucleari della Corea del Nord.
Gli investitori che desiderano un'esposizione al settore della difesa in questi tempi di incertezza geopolitica tra Stati Uniti e Corea del Nord e aumento della spesa per la difesa dovrebbero considerare l'aggiunta di uno di questi tre fondi negoziati in borsa (ETF) al proprio portafoglio.
SPDR S&P ETF aerospaziale e della difesa (XAR)
L'ETF SPDR S&P Aerospace & Defense è stato lanciato nel 2011 e mira a replicare i rendimenti dell'indice S&P Aerospace & Defense Select Industry. Il fondo lo fa investendo la maggior parte delle proprie attività in titoli che compongono l'indice di riferimento, come azioni nei settori aerospaziale e della difesa. Le prime cinque posizioni del fondo rappresentano il 19% del suo portafoglio. Queste partecipazioni sono Axon Enterprise, Inc. (AAXN), TransDigm Group Incorporated (TDG), AeroVironment, Inc. (AVAV), Textron Inc. (TXT) e HEICO Corporation (HEI).
L'ETF SPDR S&P Aerospace & Defense ha un patrimonio gestito (AUM) di $ 1, 35 miliardi. Ha un basso rapporto di spesa dello 0, 35%, che si confronta con la media della categoria dello 0, 46%. A partire da maggio 2018, il fondo ha registrato un rendimento da inizio anno (YTD) del 7, 11%, ma ha anche registrato un rendimento a lungo termine, con un rendimento annualizzato a cinque anni del 20, 68%. (Per ulteriori informazioni, vedi: Cosa farà il potenziamento della difesa di Trump per gli stock? )
ETF iShares US Aerospace & Defense (ITA)
Creato nel 2006, l'ETF iShares US Aerospace & Defense mira a far coincidere i rendimenti dell'indice Dow Jones US Select Aerospace & Defense. Tenta di raggiungere questo obiettivo investendo almeno il 90% del suo AUM in titoli che comprendono l'indice sottostante. Si tratta di titoli di società che producono, assemblano e distribuiscono parti di aeromobili e aeromobili. La Boeing Company (BA) è la principale partecipazione del fondo con una ponderazione dell'11, 19%. Altre partecipazioni chiave includono United Technologies Corporation (UTX) al 7, 55% e Lockheed Martin Corporation (LMT) al 6, 92%.
L'ETF iShares US Aerospace & Defense è il più grande fondo di difesa della sua categoria, con un patrimonio netto di $ 6, 03 miliardi. I rendimenti annualizzati a tre e cinque anni del fondo sono rispettivamente del 18, 82% e del 21, 59%. A maggio 2018, l'ETF è scambiato a $ 201, 24, che è nella fascia alta della sua gamma di negoziazioni di 52 settimane tra $ 155, 02 e $ 207, 27. ITA paga un dividendo del 0, 95% e ha un rapporto di spesa dello 0, 44%.
ETF Invesco Aerospace & Defense (PPA)
L'ETF Invesco Aerospace & Defense si è costituito nel 2005 e tenta di fornire rendimenti simili all'Indice SPADE Defense. Per fare ciò, il fondo investe in componenti dell'indice di riferimento. Queste sono aziende che sviluppano, producono, gestiscono e supportano operazioni di difesa, militari e aerospaziali. PPA ha 52 titoli nel suo portafoglio. Le tre principali partecipazioni dell'ETF di Boeing, Honeywell International Inc. (HON) e United Technologies hanno una ponderazione cumulativa del 21, 67%.
L'ETF Invesco Aerospace & Defense è il più costoso dei tre fondi discussi, con un coefficiente di spesa dello 0, 61%. Ha dimensioni simili a XAR, con AUM di $ 1, 03 miliardi. Questo fondo a rischio medio ha un rendimento annualizzato a cinque anni del 19, 95%, un rendimento annuale a tre anni del 17, 5% e un rendimento YTD del 6, 5% a maggio 2018. (Per ulteriori informazioni, consulta: Gioca a Difesa con Boeing, 3 altri titoli militari .)
