Lo stock di Boeing Co. (BA) è stato uno dei titoli più caldi sul mercato nell'ultimo anno, con un aumento di quasi l'85%. Le ottime prestazioni hanno facilmente superato l'ascesa dell'S & P 500 dell'11, 7%. Un'analisi del grafico azionario di Boeing suggerisce che le azioni potrebbero scendere del 14% nelle prossime settimane, a circa $ 295 dal suo prezzo attuale intorno a $ 342.
Prima del suo recente rimbalzo, le azioni di Boeing inizialmente erano scese di circa il 5, 5% dopo aver riportato forti risultati trimestrali, con la società che batteva sia sulla linea superiore che inferiore. Tuttavia, il peggio potrebbe non essere finito per lo stock, perché non solo i tecnici indicano un calo, ma lo stock non è economico rispetto ad alcuni dei suoi pari. (Per di più, vedi anche: Boeing Stock colpisce la turbolenza nella guerra delle tariffe cinesi .)
Grafico ribassista
Il grafico a 15 minuti mostra che il titolo ha una tendenza al ribasso tecnica in atto dall'inizio di marzo, mentre si trova ad affrontare un livello di resistenza intorno a $ 346. Fornisce allo stock due livelli che potrebbero fungere da resistenza rigida che ostacola qualsiasi ulteriore rialzo. Il primo livello di supporto tecnico è attualmente di circa $ 320, circa il 6, 5% in meno. Se tale livello non dovesse reggere, il titolo potrebbe scendere fino a $ 295, con un calo di circa il 14%.
Anche l'indice di forza relativa (RSI) ha registrato una tendenza al ribasso, poiché ha raggiunto un picco ben al di sopra degli 80 all'inizio di gennaio. L'RSI dovrebbe raggiungere un livello inferiore a 30 per indicare che lo stock è diventato ipervenduto; è attualmente a 53. Inoltre, l'RSI ha seguito la direzione generale del prezzo delle azioni. Un altro potenziale segno di un fondo sarebbe una divergenza, in cui lo stock potrebbe cadere con un RSI in aumento.
Non economico
Le azioni Boeing non costano poco se si considera che scambiano a 20 volte il 2019 stime degli utili di $ 17, 09 per azione. Concorrenti come Lockheed Martin Corp. (LMT) e Northrop Grumman Corp. (NOC) sono entrambi scambiati con guadagni forward di circa 17 volte l'anno. Entrambi i titoli sono calati duramente nelle ultime due settimane, con un calo di circa il 12-13% rispetto ai massimi del 2018.
Dati BA PE Ratio (Forward 1y) dati di YCharts
Rallentamento della crescita
Si prevede che gli utili della Boeing saliranno del 42% nel 2018 a $ 14, 67 per azione, con una crescita dei ricavi di solo il 4, 5%. Tuttavia, la crescita degli utili dovrebbe rallentare materialmente nel 2019 a solo il 16, 5%, quindi al 14, 5% nel 2020. La crescita delle entrate dovrebbe rimanere stabile dal 5 al 6% nei prossimi due anni. (Per di più, vedi anche: Goldman & Boeing: Driver di Dow Gains 2018. )
L'impostazione tecnica ribassista e uno stock costoso possono essere una ragione sufficiente per far cadere le azioni di Boeing nel breve e medio termine.
