Che cos'è un account separato?
Un conto separato è un portafoglio di investimenti di proprietà di un investitore e gestito da una società di investimento professionale. La maggior parte dei conti separati è gestita da consulenti di investimento registrati (RIA). Sebbene i conti separati siano in genere aperti tramite un broker o un consulente finanziario, possono anche essere tenuti presso una banca o aperti con una compagnia di assicurazioni.
A volte questi account vengono definiti account gestiti separatamente (SMA) o account gestiti individualmente.
Key Takeaways
- Un conto separato è un portafoglio di attività gestite da una società di investimento professionale. Anche note come conti gestiti separatamente (SMA), queste opzioni sono sempre più rivolte agli investitori al dettaglio più ricchi e hanno una commissione di copertura dell'1% –3% all'anno delle attività gestite Gli SMA offrono una maggiore personalizzazione nella strategia di investimento, approccio e stile di gestione rispetto ai fondi comuni di investimento e forniscono anche la proprietà diretta dei titoli e vantaggi fiscali rispetto ai fondi comuni di investimento.
Come funziona un account separato
Un conto separato è comunemente utilizzato da ricchi investitori al dettaglio che hanno almeno sei cifre da investire e vogliono collaborare con un gestore di denaro professionale per concentrarsi su un unico obiettivo di investimento personalizzato. In generale, l'investimento minimo richiesto per aprire un conto separato può essere di almeno $ 100.000.
I gestori di fondi offrono agli investitori strategie mirate per le loro attività separate. In un conto separato, i fondi non sono raggruppati con gli investimenti di altri investitori come sono, ad esempio, in un fondo comune di investimento. Gli investitori possono scegliere tra una gamma di approcci al fine di creare un portafoglio orientato verso i loro obiettivi di investimento individuali.
Un consulente per gli investimenti (RIA) registrato o un gestore di portafoglio è incaricato di prendere decisioni di investimento su base giornaliera. In genere, sono supportati da analisti esperti. Un conto gestito, in generale, è un conto di investimento che è di proprietà di un singolo investitore, da un investitore istituzionale o da un singolo o investitore al dettaglio. Un gestore di denaro professionale, assunto dall'investitore, sovrintende al conto. Dotato di autorità discrezionale sull'account, questo gestore dedicato prende attivamente le decisioni di investimento pertinenti all'individuo, considerando le esigenze e gli obiettivi del cliente, la tolleranza al rischio e la dimensione delle attività. I conti gestiti come le SMA offrono molti vantaggi per l'investitore con un patrimonio netto elevato.
Nel valutare se aprire o meno un conto separato, gli investitori dovrebbero informarsi sulle strutture delle commissioni dei gestori di fondi professionali. Mentre le loro strutture tariffarie variano, possono essere molto costose. Le commissioni degli AIA e dei gestori di portafoglio in genere vanno dall'1% al 3% delle attività gestite.
Altri tipi di account separati
Prodotti di investimento assicurativo
Conti assicurativi sono inoltre disponibili conti separati per gli investitori. Le compagnie di assicurazione offrono prodotti di investimento che possono essere tenuti separatamente da qualsiasi investimento assicurativo generale.
Un esempio è una rendita fissa. Una rendita fissa è un contratto stipulato con una compagnia di assicurazioni sulla vita. Quando acquisti una rendita fissa, la compagnia assicurativa decide come investire i tuoi fondi e ti offre un rendimento specifico e garantito a intervalli regolari. Poiché al contraente viene garantito un pagamento per un periodo determinato o per tutta la vita, le rendite fisse vengono generalmente utilizzate per generare reddito per la pensione.
Conti separati personali
I singoli investitori possono aprire vari altri tipi di account che possono essere aperti e gestiti come account separato. Molti broker offrono conti di trading auto-diretti che possono essere gestiti attraverso una piattaforma online. I conti pensionistici individuali (IRA) sono conti gestiti separatamente che vengono utilizzati dagli individui per risparmiare per la pensione. Anche i conti correnti e i conti di risparmio presso le banche sono considerati conti gestiti separatamente.
