Microsoft Corp. (MSFT) potrebbe essere appena entrata in acque pericolose, con il suo stock che ha rotto due livelli di supporto tecnico critico. Ciò potrebbe comportare una riduzione di quasi il 9% delle azioni rispetto al prezzo di circa $ 92, 50 del 21 marzo. Con due livelli di supporto infranti, il titolo potrebbe scendere a un altro livello di supporto critico verso i minimi dei primi di febbraio.
Abbiamo notato in un articolo di Investopedia il 16 marzo che i tori potrebbero essersi sovraeccitati rispetto allo stock di MSFT. (Vedi di più: Microsoft Bulls potrebbe essere troppo rialzista.) Le azioni erano aumentate di quasi il 46 percento nell'ultimo anno a quel punto. Anche con i recenti ribassi dai massimi, il titolo non è ancora a buon mercato, scambiando con un utile in avanti 23 volte costoso di $ 3, 94, su un tasso di crescita degli utili di solo l'8, 37 percento rispetto alle stime del 2018. Ciò conferisce allo stock un costoso rapporto PEG di quasi 2, 8.
Segnali di avvertimento tecnici
Il primo segnale di avvertimento è arrivato quando lo stock ha rotto la sua tendenza rialzista che ha iniziato a seguito delle forti flessioni di febbraio. Il secondo avvertimento è arrivato dopo che il titolo ha rotto quella tendenza rialzista e non è riuscito a risalire al di sopra della linea di tendenza. Ora, lo stock è sceso al di sotto di un altro livello di supporto tecnico a $ 91, 50. Il rischio aumenta che il prezzo delle azioni di Microsoft potrebbe scendere a $ 84, 50, con un calo di quasi il 7, 5% rispetto al prezzo attuale di $ 91, 30.
Forza relativa divergente
Anche l'indice di forza relativa (RSI) è in calo da mesi. Ha raggiunto il picco a quasi 89 alla fine di ottobre 2017 e ha registrato una tendenza al ribasso nonostante lo stock continui ad aumentare. Quando un livello RSI supera i 70, lo stock viene considerato ipercomprato. Anche al livello attuale di circa 43, il titolo Microsoft potrebbe scendere ulteriormente perché non ha ancora raggiunto livelli di ipervenduto al di sotto dei 30.
Ancora non economico
Anche se le azioni scendessero a $ 84, 50, che in effetti non è un dato mercato azionario molto volatile, Microsoft verrebbe comunque valutata, a circa 21, 50 volte le stime degli utili del 2019. Ciò rende vulnerabili le azioni Microsoft, poiché la valutazione è ancora elevata.
Le azioni Microsoft hanno ancora molta strada da fare prima di raggiungere $ 84, 50, ma i segnali di avvertimento ci sono, suggerendo che il titolo potrebbe scendere a breve e medio termine.
