Fidelity Investments, con sede a Boston, è da decenni un punto di riferimento per gli investitori, grazie in gran parte alla straordinaria performance del suo Fidelity Magellan Fund (FMAGX) e del suo Fidelity Contrafund (FCNTX), tra gli altri. È solo negli ultimi 15 anni o giù di lì, tuttavia, che Fidelity si è avventurato nello spazio dei fondi negoziati in borsa (ETF). Con gli ETF che crescono a tassi incredibili, ha solo senso che Fidelity continui ad espandere le sue offerte nell'area. Negli ultimi anni, in particolare, Fidelity ha lavorato per rafforzare considerevolmente le sue offerte ETF.
Dal primo ETF a oggi
Il primo ETF di Fidelity, chiamato Fidelity Nasdaq Composite Index Tracking Stock Fund (ONEQ), è stato lanciato nel 2003. Avanzamento rapido di 15 anni e la società di investimento ha aumentato considerevolmente le sue offerte ETF; ora elenca 25 ETF, inclusi 11 ETF passivi focalizzati sul settore azionario, 10 fondi factor e tre ETF obbligazionari a gestione attiva. Oltre alla sua gamma di 25 fondi, Fidelity offre ai suoi clienti l'accesso a circa 70 ETF passivi sponsorizzati da iShares. Tutto sommato, secondo Investors.com la società vanta oltre 11 miliardi di dollari di attività gestite dall'ETF. Oltre a ciò, Fidelity ha oltre 380 miliardi di dollari in attività dell'ETF gestite.
Piano di espansione
Come ha fatto Fidelity a concentrarsi così intensamente sullo spazio dell'ETF negli ultimi anni? Una buona parte dell'impulso dietro queste nuove offerte potrebbe essere dovuto al responsabile della gestione e della strategia dell'ETF, Greg Friedman. Friedman è entrato a far parte di Fidelity nel 2013 e ha lavorato per aumentare costantemente le opzioni ETF di Fidelity per gli investitori. Infatti, anche all'inizio di giugno 2018, Fidelity ha lanciato due nuovi fondi basati su fattori incentrati sull'area del reddito fisso. Nel settembre 2016, Fidelity ha lanciato altri sei ETF sul fattore domestico, quindi ha aggiunto altri due ETF con fattore internazionale nelle prime settimane del 2018. Gli ultimi due ETF al momento in cui scriviamo sono il Fidelity Low Duration Bond Factor (FLDR) e il Fidelity Fattore di rendimento elevato (FDHY). (Per ulteriori informazioni, consultare: Fidelity Investments per il lancio di 2 ETF su obbligazioni basate su fattori .)
Friedman ha spiegato la motivazione alla base dei due nuovi ETF in una dichiarazione: "con una metodologia quantitativa basata su regole al centro e una sovrapposizione di liquidità attiva, l'ETF Fidelity High Yield Factor sfrutta le nostre ampie capacità ad alto reddito per offrire una migliore esposizione al mercato ad alto rendimento per gli investitori dell'ETF ", ha affermato. "L'ETF Fidelity Low Duration Bond Factor è unico nella sua categoria perché ricerca un equilibrio tra rischio di credito e rischio di tasso di interesse, oltre a perseguire un potenziale di reddito superiore rispetto a un mercato monetario con una volatilità inferiore rispetto a un fondo obbligazionario a breve termine."
Motivazione per la crescita dell'ETF
Friedman ha spiegato che Fidelity ha deciso di entrare nello spazio ETF grazie a uno dei "maggiori fattori di differenziazione dell'azienda: il potere distributivo". Grazie a questa capacità, afferma, "gli investitori e i consulenti sulla piattaforma di intermediazione possono accedere a una vasta gamma di ETF leader del settore senza commissioni".
Fidelity rimane meglio conosciuta per i suoi fondi comuni di investimento, e c'è motivo di preoccuparsi se una serie aggiuntiva di offerte dell'ETF possa togliere interesse (o afflusso) a quelle parti fondamentali dei servizi della società. Friedman suggerisce, tuttavia, che "i fondi comuni di investimento e gli ETF non devono necessariamente essere una o / o una proposta. Molti investitori e consulenti usano entrambi per raggiungere i propri obiettivi finanziari". Aggiunge che "un buon esempio è la formazione settoriale, che comprende fondi comuni di investimento settoriali ed ETF. Dal lancio della gamma di ETF settoriali nel 2013… le attività sono aumentate in entrambe le aree". (Per ulteriori letture, controlla: Fondo comune contro ETF: qual è giusto per te? )
Con una forte offerta di ETF esenti da commissioni sulla sua piattaforma di intermediazione e il supporto delle fondamenta sostanziali e della reputazione di Fidelity come società di investimento, Fidelity probabilmente ha molta influenza quando si tratta di aumentare i suoi servizi ETF. Fintanto che i clienti continuano a essere interessati a investire in quell'area, è probabile che Fidelity si sposterà verso questo spazio.
