Che cos'è la riassicurazione in eccesso di catastrofe?
La riassicurazione in eccesso di catastrofe protegge gli assicuratori di catastrofi dalla rovina finanziaria in caso di catastrofe naturale su vasta scala.
Comprensione della riassicurazione in eccesso di catastrofe
La riassicurazione in eccesso di catastrofe protegge le compagnie assicurative dai rischi finanziari connessi a eventi catastrofici su larga scala. Le dimensioni e l'imprevedibilità delle catastrofi costringono gli assicuratori a correre un'enorme quantità di rischio. Sebbene eventi catastrofici si verifichino raramente, quando accadono, tendono a coprire vaste aree geografiche e causare grandi danni. Quando un assicuratore incontra contemporaneamente un gran numero di sinistri, le perdite potenzialmente potrebbero causare la limitazione di nuove attività o il rifiuto di rinnovare le polizze esistenti, limitandone la capacità di recupero.
Le compagnie di assicurazione utilizzano la riassicurazione per trasferire parte dei loro rischi a terzi in cambio di una parte dei premi che l'assicuratore riceve. Le polizze di riassicurazione si presentano in diverse forme. La riassicurazione per perdite in eccesso stabilisce un limite all'importo che l'assicuratore pagherà a seguito di una catastrofe, in qualche modo simile a una franchigia in una normale polizza assicurativa. A condizione che non si verifichino catastrofi che inducano un assicuratore a superare il proprio limite per la durata di un contratto, il riassicuratore provvede semplicemente ad incassare i premi.
Nella misura in cui la riassicurazione fornisce un sostegno finanziario per le potenziali perdite di un assicuratore, la sua presenza consente agli assicuratori stessi di sottoscrivere più polizze, rendendo la copertura più ampia e conveniente.
Esempio di "riassicurazione in eccesso di catastrofe"
Le società che acquistano polizze di riassicurazione cedono i loro premi al riassicuratore. In caso di riassicurazione in eccesso di catastrofe, l'assicuratore scambia i premi con una copertura di una certa percentuale di sinistri al di sopra di una soglia definita. Ad esempio, una compagnia assicurativa potrebbe fissare una soglia di $ 1 milione per un disastro naturale come un uragano o un terremoto. Supponiamo che un disastro abbia comportato reclami per $ 2 milioni. Un contratto di riassicurazione che copre tutti i reclami oltre la soglia pagherebbe $ 1 milione. Un contratto di riassicurazione per il 50% dei sinistri al di sopra della soglia pagherebbe $ 1, 5 milioni. Mentre la riassicurazione può coprire una percentuale di sinistri al di sopra di una soglia, essa non costituisce una copertura proporzionale, il che richiede ai riassicuratori di pagare una percentuale di sinistri in cambio della percentuale di premi loro assegnati. Tornando al nostro esempio, un disastro che ha comportato un risarcimento di $ 800.000 non sarebbe costato nulla al riassicuratore.
Si noti che, a differenza di altri tipi di riassicurazione, le polizze di riassicurazione in eccesso di catastrofe potrebbero non avere un limite massimo all'importo che la compagnia di riassicurazione deve pagare in crediti in eccesso, e quindi potrebbe offrire a una compagnia di riassicurazione più rischi al ribasso rispetto ad altri tipi di accordi.
