Il rivenditore americano di abbigliamento e accessori American Eagle Outfitters, Inc. (AEO) ha battuto le stime dell'utile per azione (EPS) per il sesto trimestre consecutivo il 4 settembre, ma lo stock è rimasto più basso rispetto alla guida deludente. Il titolo è crollato del 16% al minimo del 4 settembre di $ 13, 66. Ciò si è rivelato un falso capo, in quanto il "potere del pivot" ha avuto il rimbalzo dello stock al suo pivot semestrale a $ 16, 96 il 6 settembre.
Le azioni del rivenditore stanno consolidando un rialzo del mercato rialzista del 192% dal minimo di $ 10, 23 fissato durante la settimana del 25 agosto 2017, al massimo di $ 29, 88 fissato durante la settimana del 24 agosto 2018. Questo è anche un consolidamento di un mercato ribassista a più lungo termine, dato che il suo massimo intraday di tutti i tempi di $ 34, 80 è stato fissato durante la settimana di gennaio 2007. Lo stock ha chiuso la scorsa settimana a $ 16, 00, in calo del 17, 2% da inizio anno e nel territorio del mercato al ribasso al 34, 2% al di sotto del 2019 massimo di $ 24, 30 fissato il 3 maggio. Le azioni American Eagle sono salite del 17, 1% dal minimo post-utili di $ 13, 66 fissato il 4 settembre.
Le vendite deludenti dello stesso negozio sono state la ragione della reazione negativa degli utili. Il problema è stato in parte dovuto alla riduzione delle vendite di abbigliamento per il caldo a causa del clima più freddo di maggio e l'inizio tardivo della stagione del ritorno a scuola.
Il grafico giornaliero per American Eagle
Refinitiv XENITH
Il grafico giornaliero per American Eagle Outfitters mostra un "incrocio della morte" che si è formato il 20 novembre, quando la media mobile semplice a 50 giorni (SMA) è scesa al di sotto della SMA a 200 giorni per indicare che seguiranno prezzi più bassi. Il fallimento dal suo massimo del 2019 di $ 24, 30 il 3 maggio è stato causato dalle tariffe cinesi e ha impedito la formazione di una "croce d'oro" durante il declino di maggio. Gli investitori avrebbero potuto vendere il titolo sui test della sua SMA a 200 giorni tra il 28 marzo a $ 22, 37 e il 10 maggio a $ 22, 17.
La chiusura di $ 19, 33 il 31 dicembre è stata un input importante per la mia analisi proprietaria, che ha portato a un perno annuale a $ 19, 19. Quel livello è stato un magnete tra il 2 gennaio e il 5 giugno. La chiusura del 28 giugno di $ 16, 90 è stato un altro input che ha portato al pivot semestrale a $ 16, 96. Questi livelli corrispondono alle linee orizzontali mostrate sul grafico. Le SMA a 50 e 200 giorni sono rispettivamente a $ 16, 70 e $ 19, 35.
Il grafico settimanale per American Eagle
Refinitiv XENITH
Il grafico settimanale per American Eagle è neutrale, con lo stock al di sotto della media mobile modificata di cinque settimane di $ 16, 63 e inferiore alla sua SMA di 200 settimane, o "inversione alla media", a $ 17, 56, testato l'ultima volta durante la settimana del 2 agosto La lettura stocastica lenta 12 x 3 x 3 si è conclusa la scorsa settimana alle 29, 71, in aumento rispetto alle 21, 68 del 30 agosto. La divergenza positiva è l'aumento sopra la soglia di ipervenduto di 20, 00.
Strategia di trading: acquista azioni American Eagle Outfitters sulla debolezza verso un test del minimo del 4 settembre di $ 13, 66 e riduci le partecipazioni in forza al suo perno annuale a $ 19, 19, poiché il perno semestrale a $ 16, 96 rimane un magnete.
Come utilizzare i miei livelli di valore e livelli di rischio: i livelli di valore e i livelli di rischio si basano sulle ultime nove chiusure settimanali, mensili, trimestrali, semestrali e annuali. La prima serie di livelli si basava sulla chiusura del 31 dicembre. Il livello annuale originale rimane in gioco. Il livello settimanale cambia ogni settimana. Il livello mensile cambia alla fine di ogni mese, più recentemente il 30 agosto. Il livello trimestrale è stato modificato alla fine di giugno.
La mia teoria è che nove anni di volatilità tra le chiusure sono sufficienti per presumere che tutti i possibili eventi rialzisti o ribassisti per il titolo siano presi in considerazione. Per catturare la volatilità dei prezzi delle azioni, gli investitori dovrebbero acquistare azioni in condizioni di debolezza a un livello di valore e ridurre le posizioni in forza un livello rischioso. Un perno è un livello di valore o livello rischioso che è stato violato nel suo orizzonte temporale. I perni agiscono come magneti che hanno un'alta probabilità di essere nuovamente testati prima della scadenza del loro orizzonte temporale.
