Le azioni a media capitalizzazione hanno storicamente mostrato rendimenti più elevati rispetto alle loro controparti a grande capitalizzazione, principalmente perché i primi tendono a mostrare tassi di crescita più elevati rispetto ai secondi, che sono soggetti a saturazione eccessiva del mercato. Allo stesso modo i titoli a media capitalizzazione presentano vantaggi competitivi e maggiori risorse finanziarie rispetto ai titoli a piccola capitalizzazione. Gli investitori in cerca di un'esposizione diversificata a media capitalizzazione potrebbero voler prendere in considerazione i seguenti fondi comuni basati su indici gestiti passivamente.
Nota: tutte le cifre sono aggiornate al 10 gennaio 2020.
Vanguard Mid-Cap Index Fund Investor Shares (VIMSX)
L'indice Vanguard Mid-Cap Index Investor Shares replica la performance dell'indice CRSP US Mid Cap, un indice ampiamente diversificato delle azioni di società statunitensi di medie dimensioni. Questo fondo da $ 111 miliardi investe in tutte le componenti dell'indice sottostante, anziché adottare un approccio di campionamento. Il coefficiente di spesa netta del fondo è dello 0, 17% e il rendimento medio annuo del Valore patrimoniale netto (NAV) di cinque anni è del 9, 12%. Le prime tre partecipazioni settoriali sono la tecnologia (17, 39%), i cicli ciclici dei consumatori (12, 55%) e i servizi finanziari (12, 53%). Nessuna singola partecipazione rappresenta oltre l'1% delle attività complessive del fondo.
A causa della sua struttura a basso costo, basso errore di tracciamento e gestione esperta, il fondo ha ottenuto un rating da analista d'oro e un rating complessivo a quattro stelle da Morningstar. Viene fornito senza costi di caricamento e richiede un investimento iniziale minimo di $ 3.000. Il suo rapporto di turnover relativamente basso dell'11% lo rende altamente efficiente sotto il profilo fiscale.
BNY Mellon MidCap Index Fund Investor Shares (PESPX)
L'indice BNY Mellon MidCap Index Investor Shares, precedentemente noto come Dreyfus Mid Cap Index Fund, monitora la performance dell'indice Standard & Poor's MidCap 400, ricercando l'esposizione alle azioni ordinarie di tutte le 400 società statunitensi di medie dimensioni elencate negli indici. L'indice di spesa netta del fondo è pari allo 0, 50% e il rendimento medio annuo del Valore patrimoniale netto (NAV) a cinque anni è dell'8, 94%.
Le sue tre principali ponderazioni settoriali riguardano i servizi finanziari (16, 59%) ciclici al consumo (12, 30%) e immobiliari (11, 17%). In termini di società specifiche, i fondi due posizioni principali sono nel produttore di stampanti per computer Zebra Technologies Corp (0, 74%) e nel fornitore medico irlandese Steris (0, 70%).
Morningstar ha assegnato al fondo un rating globale a quattro stelle, che non ha commissioni di caricamento e comporta un investimento minimo di $ 2.500.
Fidelity Spartan Mid Cap Index Fund Classe di investitori (FSMDX)
La classe di investitori del Fondo Fidelity Spartan Mid Cap Index cerca di seguire la performance dell'Indice Russell Midcap, che comprende i più piccoli 800 titoli inclusi nell'Indice Russell 1000. Il rendimento medio annuo del valore patrimoniale netto (NAV) quinquennale del fondo $ 13 miliardi è del 9, 48%, e le sue cinque principali ponderazioni settoriali sono in tecnologia (16, 26%), industria (14, 07%), operatore finanziario (13, 88%), settore immobiliare (10, 59 %) e assistenza sanitaria (10, 25%).
In termini di partecipazioni individuali, nessuna posizione singola supera l'1% del patrimonio complessivo del fondo. Le sue prime tre posizioni sono il fornitore di servizi finanziari Fiserv Inc (0, 83%), il facilitatore di pagamenti con carta di credito e debito Global Payments Inc (0, 68%) e l'appaltatore per la difesa e il fornitore di servizi di tecnologia dell'informazione L3Harris Technologies Inc LHX (0, 56%).
Il fondo, che richiede un investimento minimo di $ 2.500 e non addebita commissioni di caricamento, ha ottenuto una valutazione complessiva a quattro stelle da Morningstar.
Columbia Mid Cap Index Fund Classe A (NTIAX)
Il $ 3, 7 miliardi del Columbia Mid Cap Index Fund Classe A replica la performance dell'indice Standard & Poor's MidCap 400. Come il già citato peer BNY Mellon, il portafoglio di questo fondo detiene posizioni in tutti i 400 titoli quotati in indici. Ha un vantaggio rispetto al prodotto di BNY Mellon, in quanto presenta un rapporto di spesa leggermente inferiore dello 0, 45%. Il rendimento medio annuo del valore patrimoniale netto (NAV) a cinque anni è dell'8, 92%.
Le cinque principali ponderazioni settoriali del fondo sono in settori industriali (17, 08%), servizi finanziari (16, 63%), tecnologia (15, 70%), beni di consumo ciclici (12, 35%) e immobili (11, 15%)
Il fondo ha ottenuto una valutazione complessiva a quattro stelle da Morningstar. Viene fornito senza costi di caricamento e richiede un investimento minimo di $ 2.000.
