I fondi obbligazionari globali sono diventati più popolari tra gli investitori nel corso degli anni. Anche i fondi dei mercati emergenti sono cresciuti, sebbene vi siano stati periodi di afflussi e deflussi. Con la Federal Reserve che ha orientato la politica monetaria negli Stati Uniti verso tassi di interesse record dalla crisi finanziaria del 2008, gli investitori sono alla ricerca di rendimenti migliori in lungo e in largo. Pertanto, gli afflussi nei fondi obbligazionari globali sono aumentati. Numerosi fondi nello spazio obbligazionario globale offrono agli investitori opzioni solide.
Vanguard Total International Bond Index Fund (VTIBX)
Il Vanguard Total International Bond Index Fund offre un'ampia esposizione a obbligazioni investment grade al di fuori degli Stati Uniti. Il fondo traccia la performance di un indice che include titoli di debito di governo, agenzie e società internazionali di paesi sviluppati ed emergenti. Le obbligazioni del fondo hanno una scadenza media effettiva di 8, 9 anni con una durata media di 7, 4 anni. La durata inferiore indica che il fondo ha una minore esposizione al rischio a causa di un aumento dei tassi di interesse. Il fondo ha un basso coefficiente di spesa dello 0, 23%, simile alla maggior parte dei fondi Vanguard.
Il fondo ha un patrimonio gestito di $ 62, 3 miliardi (AUM) e un rendimento dell'1, 46%. Il fondo ha iniziato a essere negoziato solo nel 2013. È stato in grado di accumulare rapidamente attività grazie al fatto che Vanguard ha indirizzato su di esso una parte delle attività dai suoi fondi target.
Templeton Global Bond Fund (TPINX)
Il Templeton Global Bond Fund cerca di fornire entrate correnti e apprezzamento e crescita del capitale investendo almeno l'80% delle attività in obbligazioni governative e di agenzie in tutto il mondo. I gestori di portafoglio cercano opportunità di investimento tra valute e tassi di interesse per rendimenti ragionevoli, nonché una sostanziale diversificazione del portafoglio. Il fondo ha $ 45, 2 miliardi in AUM con un rendimento interessante del 2, 93%. Il fondo presenta un rapporto spese leggermente superiore allo 0, 88%. I fondi con rapporti di spesa più elevati possono peggiorare la performance nel tempo. Tuttavia, qualsiasi valore inferiore all'1, 0% è generalmente appropriato per la maggior parte degli investitori.
Il fondo ha una scadenza media ponderata bassa di 2, 58 anni. Il portafoglio contiene 241 partecipazioni. Il fondo detiene il 74, 18% delle proprie attività investite in titoli internazionali a reddito fisso con il residuo importo in contanti. Ha quasi il 33% delle sue partecipazioni in Asia, seguito dal 21% in Europa e Africa. La regione delle Americhe è al quarto posto con circa il 19%. Le prime 10 posizioni del fondo comprendono il 21, 6% dell'intero portafoglio. Le prime tre posizioni sono obbligazioni emesse dal governo messicano. Il fondo ha iniziato a essere negoziato nel 1986.
PIMCO Global Bond Fund Unhedged (PIGLX)
Pimco Global Bond Fund Unhedged punta sull'investimento in paesi sviluppati di alta qualità in tutto il mondo. Il fondo cerca di fornire esposizione a più economie, tassi di interesse e curve dei rendimenti. Ciò può eventualmente compensare la volatilità di un portafoglio di azioni e può contribuire a mitigare il rischio di aumento dei tassi di interesse negli Stati Uniti. Come indicato nel nome del fondo, non copre l'esposizione valutaria inerente agli investimenti internazionali a reddito fisso.
Tuttavia, il fondo ha registrato una performance negativa negli ultimi anni. Il fondo ha registrato rendimenti del -5, 04% nel 2013 e in calo del -2, 44% fino a ottobre 2015. Il rapporto tra Sharpe triennale finale è di -0, 46, indicando che il fondo non ha registrato una performance molto buona su una base corretta per il rischio. Gli investitori devono considerare questa performance prima di acquistare azioni del fondo.
Il fondo ha un rendimento di circa l'888%. Il rapporto di spesa è ragionevole allo 0, 55%. Le obbligazioni del fondo hanno una durata effettiva di 7, 75 anni con una scadenza effettiva di 11, 14 anni. Oltre il 32% delle obbligazioni del fondo ha scadenze da 5 a 10 anni.
AB Global Bond Fund (ANAGX)
AB Global Bond Fund investe in titoli a reddito fisso dei mercati sviluppati ed emergenti. Il fondo cerca opportunità in più settori. Il fondo ha 870 partecipazioni e un rendimento del 3, 5%. Il fondo ha circa $ 4, 44 miliardi in AUM. I titoli a reddito fisso hanno una durata effettiva di 5, 26 anni.
Oltre il 41% delle partecipazioni sono in obbligazioni di governi globali, seguite da società investment grade al 19, 5%. Il fondo detiene una consistente quantità di titoli a reddito fisso degli Stati Uniti al 56, 6%. Seguono il Regno Unito al 6, 42% e il Giappone al 5, 46%. Il fondo potrebbe non avere la stessa esposizione internazionale rispetto ad altri fondi obbligazionari globali.
Oltre il 43% delle partecipazioni del fondo è classificato come AAA, seguito da un rating BBB al 23, 1%. Il fondo detiene il 4, 8% delle sue partecipazioni senza rating. Ha un rapporto di spesa dello 0, 90%.
Fondo di reddito fisso globale di 5 anni DFA (DFGBX)
Il Comparto DFA a 5 anni a reddito fisso globale cerca di fornire un tasso di rendimento di mercato con bassa volatilità per i rendimenti. Come indica il nome del fondo, investe in titoli di debito sia statunitensi che esteri con scadenze di cinque anni o meno. Questa durata più breve significa che il fondo ha una volatilità inferiore. Se le obbligazioni di un fondo hanno una scadenza più lunga, esiste un rischio di tasso di interesse maggiore. Il fondo ha una deviazione standard molto bassa di 2, 18 con un rapporto di Sharpe ragionevole di 0, 74.
Il fondo ha $ 12, 3 miliardi in AUM. Le partecipazioni hanno una scadenza media bassa di 3, 9 anni con una durata di 3, 27 anni. Ha un basso rapporto di spesa dello 0, 27%. Il fondo ha realizzato rendimenti dell'1, 64% dal 2012. Il fondo ha un rendimento annuo attuale di circa l'1, 54%.
Oltre il 33% delle partecipazioni ha un rating creditizio di AAA. Le restanti partecipazioni hanno un rating creditizio di AA. Tra le prime 10 partecipazioni del fondo vi sono titoli a reddito fisso di Apple, Cisco e Pfizer.
