I principali indici statunitensi sono saliti su tutta la scorsa settimana su tutta la linea, ma c'erano alcuni segni di debolezza economica. Ad esempio, le vendite al dettaglio di dicembre sono scese di un decimo di punto rispetto alle previsioni di consenso degli analisti che richiedono una crescita dello 0, 5% e le richieste di sussidi di disoccupazione sono salite da 11.000 a 261.000 più elevate del previsto. La buona notizia è che l'economia generale rimane ampiamente sulla buona strada durante il quarto trimestre e che le aliquote d'imposta sulle società più basse potrebbero fornire un impulso ai profitti delle società nel prossimo anno.
I mercati internazionali sono stati contrastati la scorsa settimana. Il giapponese Nikkei 225 ha perso l'1, 18%; Il DAX 30 tedesco è sceso dello 0, 56%; e il FTSE 100 britannico è aumentato dello 0, 71%. In Europa, l'indicatore regionale del sentimento economico - una misura di ottimismo tra imprese e consumatori - è salito a 116, 0 nella lettura più alta dall'ottobre 2000. In Asia, il primo ministro cinese è stato ottimista sull'economia e ha previsto che nel 2017 fosse cresciuto di circa il 6, 9%, nonostante le preoccupazioni per i crescenti livelli di debito del paese che potrebbero eventualmente minacciare la crescita.
L'ETF SPDR S&P 500 (ARCA: SPY) è aumentato dell'1, 64% rispetto alla scorsa settimana. Dopo aver superato la resistenza di R2 a $ 274, 13, l'indice è salito a nuovi massimi storici nella scorsa settimana. I trader dovrebbero cercare un ulteriore breakout ai nuovi massimi o una mossa più bassa per consolidare sopra i livelli di supporto di R2. Osservando gli indicatori tecnici, l'indice di forza relativa (RSI) si è spostato ulteriormente nel territorio ipercomprato a 84.12, mentre la divergenza di convergenza media mobile MACD ha registrato un'accelerazione della sua ripresa rialzista che potrebbe segnalare un rialzo maggiore.
L'ETF SPDR Dow Jones Industrial Average (ARCA: DIA) è aumentato del 2, 04% rispetto alla scorsa settimana. Dopo essere uscito dalla resistenza R2 a $ 254, 70, l'indice ha superato la resistenza della linea di tendenza superiore ai nuovi massimi storici della scorsa settimana. I trader dovrebbero fare attenzione a un ulteriore breakout ai nuovi massimi o uno spostamento in basso per ripetere il test di R2 o abbassare i livelli di supporto della linea di tendenza. Osservando gli indicatori tecnici, l'RSI è molto ipercomprato a 87, 28, ma il MACD ha subito un crossover rialzista che potrebbe segnalare un ulteriore rialzo. (Per ulteriori informazioni, vedere: Le azioni potrebbero vedere il 30% di "Meltup" nel 2018: Bill Miller .)
Invesco QQQ Trust (NASDAQ: QQQ) è cresciuto dell'1, 59% rispetto alla scorsa settimana, rendendolo l'indice principale con le prestazioni peggiori. Dopo essere uscito dalla resistenza R2 a $ 162, 45, l'indice è passato a nuovi massimi storici nella scorsa settimana. Gli operatori dovrebbero guardare per un ulteriore breakout ai nuovi massimi o per tornare al di sotto di R2 e livelli di supporto della linea di tendenza nel suo canale di prezzo. Osservando gli indicatori tecnici, l'RSI è ipercomprato a 77, 77, ma il MACD è ancora in una robusta tendenza rialzista rialzista che rimane intatta.
L'ETF sull'indice iShares Russell 2000 (ARCA: IWM) è aumentato del 2, 18% rispetto alla scorsa settimana, rendendolo l'indice principale con le migliori prestazioni. Dopo essere uscito dalla resistenza R1 a $ 155, 46, l'indice è passato alla linea di tendenza superiore e resistenza R2 a $ 158, 46. I trader dovrebbero guardare per un breakout dalla resistenza R2 ai nuovi massimi o un passaggio inferiore al supporto R1 $ 155, 46. Osservando gli indicatori tecnici, l'RSI si è spostato in un territorio ipercomprato con una lettura di 74, 20, ma il MACD ha subito un breve crossover rialzista dopo una lunga tendenza laterale.
La linea di fondo
Gli indici principali si sono mossi bruscamente più in alto durante la scorsa settimana, ma gli indicatori tecnici suggeriscono che potrebbero essere ipercomprati ai livelli attuali. Gli operatori terranno d'occhio diversi indicatori economici chiave, tra cui la produzione industriale il 17 gennaio, le richieste di sussidi di disoccupazione il 18 gennaio e il sentimento dei consumatori il 19 gennaio. Il mercato terrà inoltre d'occhio eventuali sviluppi geopolitici che potrebbero influenzare le scorte. (Per ulteriori letture, controlla: 5 rischi globali che potrebbero martellare le scorte nel 2018. )
