Sommario
- 1. Comprendi il tuo orizzonte temporale
- 2. Determinare le esigenze di spesa
- 3. Calcolare l'aliquota di dichiarazione dopo le imposte
- 4. Valutare la tolleranza al rischio
- 5. Resta aggiornato sulla pianificazione patrimoniale
- La linea di fondo
La pianificazione pensionistica è un processo a più fasi che si evolve nel tempo. Per avere una pensione comoda, sicura e divertente, è necessario costruire il cuscino finanziario che finanzierà tutto. La parte divertente è il motivo per cui ha senso prestare attenzione alla parte seria e forse noiosa: pianificare come ci si arriva.
La pianificazione per la pensione inizia con il pensare ai tuoi obiettivi di pensione e per quanto tempo devi raggiungerli. Quindi è necessario esaminare i tipi di conti pensionistici che possono aiutarti a raccogliere fondi per finanziare il tuo futuro. Mentre risparmi quei soldi, devi investirli per consentirgli di crescere. L'ultima parte a sorpresa sono le tasse: se nel corso degli anni hai ricevuto detrazioni fiscali per i soldi che hai contribuito al tuo conto pensionistico, quando inizi a ritirare quei risparmi ti attende una fattura fiscale significativa. Ci sono modi per ridurre al minimo il colpo dell'imposta sulla pensione mentre risparmi per il futuro e continuare il processo quando arriva quel giorno e in realtà ti ritiri.
Entreremo in tutti questi problemi qui. Ma prima, inizia imparando i cinque passi che tutti dovrebbero prendere, indipendentemente dalla loro età, per costruire un solido piano pensionistico.
Key Takeaways
- La pianificazione pensionistica dovrebbe includere la determinazione di orizzonti temporali, la stima delle spese, il calcolo delle dichiarazioni al netto delle imposte richieste, la valutazione della tolleranza al rischio e la pianificazione patrimoniale. Avviare la pianificazione per la pensione non appena è possibile sfruttare il potere del compounding. Gli investitori giovani possono prendere più rischio con i loro investimenti, mentre gli investitori più vicini alla pensione dovrebbero essere più prudenti. I piani pensionistici si evolvono nel corso degli anni, il che significa che i portafogli dovrebbero essere ribilanciati e i piani immobiliari aggiornati secondo necessità.
1. Comprendi il tuo orizzonte temporale
L'età attuale e l'età pensionabile prevista creano le basi iniziali di un'efficace strategia pensionistica. Più lungo è il tempo tra oggi e la pensione, maggiore è il livello di rischio che il tuo portafoglio può sopportare. Se sei giovane e hai più di 30 anni fino al pensionamento, dovresti avere la maggior parte delle tue attività in investimenti più rischiosi, come le azioni. Sebbene ci sia volatilità, i titoli hanno storicamente superato gli altri titoli, come le obbligazioni, per lunghi periodi. La parola principale qui è "lungo", che significa almeno più di 10 anni.
Inoltre, hai bisogno di rendimenti superiori a quelli dell'inflazione in modo da poter mantenere il tuo potere d'acquisto durante la pensione. “L'inflazione è come una ghianda. Inizia in piccolo, ma dato abbastanza tempo, può trasformarsi in una possente quercia. Tutti abbiamo sentito — e desideriamo — una crescita composta dei nostri soldi. Bene, l'inflazione è come "anti-crescita composta", poiché erode il valore del tuo denaro. Un tasso di inflazione apparentemente piccolo del 3% eroderà il valore dei tuoi risparmi del 50% in circa 24 anni. Non sembra molto ogni anno, ma dato il tempo sufficiente, ha un impatto enorme ", afferma Chris Hammond, Savannah, Tennessee, consulente finanziario e fondatore di RetirementPlanningMadeEasy.com.
Potresti non pensare di risparmiare qualche soldo qua e là nei tuoi 20 anni significa molto, ma il potere del compounding lo farà valere molto di più quando ne avrai bisogno.
In generale, più sei vecchio, più il tuo portafoglio dovrebbe essere focalizzato sul reddito e sulla conservazione del capitale. Ciò significa una maggiore allocazione in titoli, come le obbligazioni, che non ti darà i rendimenti delle azioni ma sarà meno volatile e fornirà reddito su cui puoi vivere. Avrai anche meno preoccupazioni sull'inflazione. Un 64enne che sta pianificando di andare in pensione il prossimo anno non ha gli stessi problemi relativi all'aumento del costo della vita di un professionista molto più giovane che è appena entrato nella forza lavoro.
È necessario suddividere il piano pensionistico in più componenti. Diciamo che un genitore vuole andare in pensione tra due anni, pagare per l'educazione di un bambino quando compie 18 anni e trasferirsi in Florida. Dal punto di vista della formazione di un piano pensionistico, la strategia di investimento sarebbe suddivisa in tre periodi: due anni fino al pensionamento (i contributi sono ancora versati nel piano), risparmiando e pagando l'università e vivendo in Florida (prelievi regolari per coprire la vita spese). Un piano pensionistico a più fasi deve integrare diversi orizzonti temporali, insieme alle corrispondenti esigenze di liquidità, per determinare la strategia di allocazione ottimale. Dovresti anche riequilibrare il tuo portafoglio nel tempo man mano che il tuo orizzonte temporale cambia.
2. Determinare le esigenze di spesa per la pensione
Avere aspettative realistiche sulle abitudini di spesa post-pensionamento ti aiuterà a definire la dimensione richiesta di un portafoglio di pensionamento. Molte persone credono che dopo il pensionamento, la loro spesa annuale ammonterà solo dal 70% all'80% di quanto speso in precedenza. Tale ipotesi si rivela spesso irrealistica, soprattutto se l'ipoteca non è stata pagata o se si verificano spese mediche impreviste. I pensionati a volte trascorrono anche i loro primi anni a dedicarsi ai viaggi o ad altri obiettivi della lista dei desideri.
"Affinché i pensionati abbiano risparmi sufficienti per la pensione, credo che il rapporto dovrebbe essere più vicino al 100%", afferma David G. Niggel, CFP, CFP, ChFC, AIF, fondatore, presidente e CEO di Key Wealth Partners, LLC, a Lancaster, in Pennsylvania. “Il costo della vita aumenta ogni anno, in particolare le spese sanitarie. Le persone vivono più a lungo e vogliono prosperare in pensione. I pensionati hanno bisogno di più entrate per un tempo più lungo, quindi dovranno risparmiare e investire di conseguenza ”.
Poiché, per definizione, i pensionati non sono più al lavoro per otto o più ore al giorno, hanno più tempo per viaggiare, visitare la città, fare shopping e dedicarsi ad altre attività costose. Gli obiettivi di spesa per la pensione accurati aiutano nel processo di pianificazione poiché una maggiore spesa in futuro richiede ulteriori risparmi oggi. "Uno dei fattori - se non il più grande - nella longevità del portafoglio di pensionamento è il tasso di prelievo. Avere una stima accurata di quali saranno le tue spese di pensionamento è così importante perché influenzerà quanto prelevi ogni anno e come investi il tuo conto. Se sottovaluti le tue spese, sopravvivi facilmente al tuo portafoglio o se esageri le tue spese, puoi rischiare di non vivere il tipo di stile di vita che desideri in pensione ", afferma Kevin Michels, CFP, EA, pianificatore finanziario e presidente di Medicus Wealth Pianificazione a Draper, Utah. Anche la tua longevità deve essere presa in considerazione quando pianifichi la pensione, in modo da non superare i tuoi risparmi. La durata della vita media degli individui è in aumento.
Sono disponibili tabelle di vita attuariali per stimare i tassi di longevità di individui e coppie (questo è indicato come rischio di longevità).
Inoltre, potresti aver bisogno di più denaro di quanto pensi se desideri acquistare una casa o finanziare l'istruzione post-pensionamento dei tuoi figli. Tali spese devono essere prese in considerazione nel piano pensionistico complessivo. Ricorda di aggiornare il tuo piano una volta all'anno per assicurarti di essere aggiornato sui tuoi risparmi. "L'accuratezza della pianificazione della pensione può essere migliorata specificando e stimando le attività di prepensionamento, tenendo conto delle spese impreviste nel pensionamento intermedio e prevedendo i costi medici del pensionamento posticipato", spiega Alex Whitehouse, AIF, CRPC, CWS, presidente e CEO, Whitehouse Wealth Management, a Vancouver, Wash.
3. Calcolare l'aliquota al netto delle imposte sui rendimenti degli investimenti
Una volta determinati gli orizzonti temporali attesi e i requisiti di spesa, il tasso di rendimento reale al netto delle imposte deve essere calcolato per valutare la fattibilità del portafoglio che produce il reddito necessario. Un tasso di rendimento richiesto superiore al 10% (al lordo delle imposte) è normalmente un'aspettativa non realistica, anche per investimenti a lungo termine. Con l'età, questa soglia di rendimento diminuisce, poiché i portafogli pensionistici a basso rischio sono in gran parte composti da titoli a reddito fisso a basso rendimento.
Se, ad esempio, un individuo ha un portafoglio pensionistico del valore di $ 400.000 e un fabbisogno di reddito di $ 50.000, non assumendo alcuna imposta e preservando il saldo del portafoglio, si affida a un rendimento eccessivo del 12, 5% per cavarsela. Un vantaggio primario della pianificazione della pensione in giovane età è che il portafoglio può essere sviluppato per salvaguardare un tasso di rendimento realistico. Utilizzando un conto di investimento pensionistico lordo di $ 1 milione, il rendimento atteso sarebbe molto più ragionevole del 5%.
A seconda del tipo di conto pensionistico detenuto, i rendimenti degli investimenti sono generalmente tassati. Pertanto, il tasso di rendimento effettivo deve essere calcolato al netto delle imposte. Tuttavia, determinare il tuo stato fiscale quando inizi a prelevare fondi è una componente cruciale del processo di pianificazione della pensione.
4. Valutare la tolleranza al rischio rispetto agli obiettivi di investimento
Che sia tu o un gestore di denaro professionale responsabile delle decisioni di investimento, una corretta allocazione del portafoglio che bilanci le preoccupazioni relative all'avversione al rischio e agli obiettivi di rendimento è probabilmente il passo più importante nella pianificazione pensionistica. Quanti rischi sei disposto a correre per raggiungere i tuoi obiettivi? Qualche reddito dovrebbe essere accantonato in buoni del Tesoro privi di rischio per le spese necessarie?
Devi assicurarti di essere a tuo agio con i rischi che si assumono nel tuo portafoglio e sapere cosa è necessario e cosa è un lusso. Questo è qualcosa di cui dovresti parlare seriamente non solo con il tuo consulente finanziario ma anche con i tuoi familiari. "Non essere un" micro-manager "che reagisce ai rumori del mercato quotidiano", consiglia Craig L. Israelsen, Ph.D., designer di 7Twelve Portfolio a Springville, Utah. "Gli investitori" in elicottero "tendono a gestire in modo eccessivo i loro portafogli. Quando i vari fondi comuni di investimento nel tuo portafoglio hanno un anno negativo, aggiungi loro più denaro. È un po 'come essere genitori: il bambino che ha bisogno del tuo amore più spesso se lo merita il meno. I portafogli sono simili. Il fondo comune di cui non sei soddisfatto quest'anno potrebbe essere il migliore tra quelli dell'anno prossimo, quindi non risparmiarlo ”.
"I mercati attraverseranno lunghi cicli di su e giù e, se stai investendo denaro, non dovrai toccarti per 40 anni, puoi permetterti di vedere il valore del tuo portafoglio aumentare e diminuire con questi cicli", afferma John R. Frye, CFA, Chief Investment Officer e co-fondatore, Crane Asset Management, LLC, a Beverly Hills, in California. “Quando il mercato declina, compra, non vendere. Rifiuta di cedere al panico. Se le camicie fossero in vendita, con uno sconto del 20%, vorresti acquistare, giusto? Perché non scorte se sono stati messi in vendita con uno sconto del 20%? ”
5. Resta aggiornato sulla pianificazione patrimoniale
La pianificazione patrimoniale è un altro passo fondamentale in un piano pensionistico completo, e ogni aspetto richiede l'esperienza di diversi professionisti, come avvocati e commercialisti, in quel campo specifico. Anche l'assicurazione sulla vita è una parte importante di un piano patrimoniale e del processo di previdenza. Avere sia un piano immobiliare adeguato sia una copertura assicurativa sulla vita garantisce che i tuoi beni siano distribuiti secondo le tue scelte e che i tuoi cari non subiranno difficoltà finanziarie dopo la tua morte. Un piano accuratamente delineato aiuta anche a evitare un processo di successione costoso e spesso lungo.
La pianificazione fiscale è un'altra parte cruciale del processo di pianificazione patrimoniale. Se un individuo desidera lasciare beni a familiari o enti di beneficenza, devono essere confrontate le implicazioni fiscali della donazione dei benefici o del loro passaggio attraverso il processo immobiliare.
Un approccio di investimento del piano pensionistico comune si basa sulla produzione di rendimenti che soddisfano le spese di vita annuali corretti per l'inflazione preservando il valore del portafoglio. Il portafoglio viene quindi trasferito ai beneficiari del defunto. È necessario consultare un consulente fiscale per determinare il piano corretto per l'individuo.
“La pianificazione patrimoniale varierà nel corso della vita di un investitore. All'inizio sono necessarie materie come procure e testamenti. Una volta avviata una famiglia, un trust può essere qualcosa che diventa una componente importante del tuo piano finanziario. Più avanti nella vita, il modo in cui desideri che il tuo denaro venga erogato sarà della massima importanza in termini di costi e tasse ", afferma Mark T. Hebner, fondatore e presidente di Index Fund Advisors, Inc., a Irvine, California, e autore di "Fondi indicizzati: il programma di recupero in 12 fasi per investitori attivi". "Lavorare con un avvocato di pianificazione patrimoniale solo a pagamento può aiutare a preparare e mantenere questo aspetto del piano finanziario complessivo."
La linea di fondo
L'onere della pianificazione pensionistica sta ricadendo sugli individui ora più che mai. Pochi dipendenti possono contare su una pensione a benefici definiti fornita dal datore di lavoro, in particolare nel settore privato. Il passaggio a piani a contribuzione definita, come 401 (k) s, significa anche che la gestione degli investimenti diventa una responsabilità dell'utente, non del datore di lavoro.
Uno degli aspetti più stimolanti della creazione di un piano pensionistico globale è quello di trovare un equilibrio tra aspettative realistiche di rendimento e uno standard di vita desiderato. La soluzione migliore è concentrarsi sulla creazione di un portafoglio flessibile che può essere aggiornato regolarmente per riflettere le mutevoli condizioni del mercato e gli obiettivi pensionistici.
