DEFINIZIONE di prelievo di capitale ipotecario
Il prelievo di capitale ipotecario è la quantità di capitale che i consumatori ritirano dalle loro case attraverso prestiti di capitale proprio o linee di credito e rifinanziamenti di incasso. Il prelievo di capitale ipotecario è una variabile rilevante nella previsione della spesa per consumi e, quindi, del prodotto interno lordo (PIL). Questa statistica è spesso espressa in percentuale.
RIPARTIZIONE Prelievo di capitale proprio
Il prelievo di capitale ipotecario è ciclico e varia in base all'aumento dei prezzi delle abitazioni e, in una certa misura, al livello complessivo dei tassi di interesse. Una caratteristica interessante del prelievo di capitale ipotecario nell'applicarlo alle previsioni economiche è il calcolo di quale percentuale del prelievo totale di capitale investe direttamente nella spesa per consumi e quale percentuale viene utilizzata per estinguere il debito esistente. I prestatori di mutui ipotecari commercializzano pesantemente prestiti ai consumatori per entrambi i motivi. Un'altra caratteristica interessante del prelievo di capitale ipotecario nell'applicarlo alle previsioni economiche è che i consumatori generalmente non spendono tutti i loro prelievi contemporaneamente.
Perché i consumatori effettuano prelievi in titoli ipotecari
Quando i consumatori sottoscrivono prestiti azionari domestici o altre forme di finanziamento contro l'equità che hanno messo nelle loro case attraverso un mutuo, stanno liberando i loro beni per l'uso con altre spese. Ciò potrebbe includere la copertura dei costi di miglioramenti e ristrutturazioni della casa, nonché investimenti altrove. I proprietari di abitazione che sottoscrivono una seconda ipoteca dopo aver pagato la prima ipoteca possono essere visti come meno rischi di credito e, quindi, possono godere di tassi di interesse molto più favorevoli.
La prevalenza dei prelievi di capitale ipotecario può essere un indicatore non solo della spesa per consumi ma anche della fiducia dei consumatori. Prendere l'equità da una casa parzialmente ripagata può comportare nuovi rischi per il proprietario della casa che sta assumendo un nuovo debito che dovrà essere coperto. Potrebbero esserci variazioni dei tassi mentre il mercato oscilla e influisce sulla loro capacità di rimborsare il nuovo debito. Inoltre affrontano il rischio rinnovato di preclusione; tuttavia, potranno nuovamente detrarre gli interessi ipotecari dalle loro imposte.
Vi è un certo dibattito sull'opportunità o meno di regolare i prelievi anticipati sui mutui così come sono determinati conti di vecchiaia. Con molti tipi di conti di vecchiaia, ci sono disposizioni e sanzioni per i prelievi anticipati. Di solito, non vi sono restrizioni di questo tipo sul prelievo di capitale ipotecario. Ciò potrebbe portare i proprietari di case a cancellare il valore e l'equità che hanno investito nella casa, che potrebbe essere stata utilizzata per le loro esigenze di pensionamento. Inoltre, questi prelievi di capitale potrebbero essere fattori che contribuiscono alle bolle immobiliari.
