Immagina lo scenario. Tuo figlio è uscito dal college da oltre un decennio e ha intrapreso una carriera di successo. La tua carriera sta volgendo al termine e la pensione è solo a pochi anni di distanza, eppure devi ancora migliaia di dollari per le tasse universitarie di tuo figlio o tua figlia. Questo scenario è una realtà per molti genitori che sottoscrivono prestiti diretti PLUS.
Questi tipi di prestiti, che includono sia i programmi Parent PLUS che Grad PLUS, potrebbero sembrare un modo ideale per i genitori di aiutare i propri figli con l'alto costo dell'istruzione. Tuttavia, in molti casi, questi prestiti sono pesanti, applicano alti tassi di interesse e mettono a rischio le finanze dei genitori e la pensione.
Tipi di opzioni PLUS
PLUS è l'acronimo di Loan Parent per gli studenti universitari. Il programma Grad PLUS è progettato per gli studenti laureati in cerca di fondi per aiutare a pagare per costi non coperti da altri aiuti finanziari e assistenza. Ci sono stati 1, 2 milioni di prestiti con $ 59, 6 miliardi di prestiti Grad PLUS in circolazione nel 2018, secondo Forbes .
Key Takeaways
- I prestiti studenteschi Direct PLUS sono progettati per fornire opzioni di prestito quando si cerca di coprire le spese universitarie non incluse con altri aiuti finanziari. Esistono due tipi di prestiti Direct PLUS: prestito Grad PLUS e Parent PLUS. I prestiti PLUS PLUS diventano un onere di debito per il genitore, non lo studente. I pagamenti sui prestiti Parent PLUS iniziano immediatamente quando vengono erogati i fondi e non si qualificano per il programma Pay-as-You-Earn. Poiché la qualificazione per un prestito PLUS si basa su rapporti di credito e storia creditizia, piuttosto che sul debito- rapporti di reddito, alcuni mutuatari si mettono in testa.
Nel frattempo, il programma Parent PLUS consente ai genitori di prendere in prestito denaro per gli studenti dipendenti per finanziare eventuali costi non già coperti dall'aiuto finanziario dello studente. I prestiti del genitore PLUS diventano la responsabilità finanziaria del genitore piuttosto che dello studente. Nel 2018 sono stati coinvolti 3, 5 milioni di prestiti nel programma Parent PLUS, con un debito combinato di $ 83, 7 miliardi.
Non vi è alcun periodo di tolleranza o piani di rimborso
Quando uno studente prende un prestito, in genere gli viene concesso sei mesi dopo la laurea per iniziare il processo di rimborso. Non così con i prestiti diretti PLUS. Il periodo di rimborso inizia immediatamente dopo che il bambino riceve i soldi, il che può detrarre da quanto un genitore può risparmiare per la pensione. Tuttavia, i mutuatari genitori possono contattare il prestatore di prestiti per richiedere un differimento mentre il figlio è ancora iscritto a metà tempo e per sei mesi dopo che il figlio cessa di essere iscritto.
Ci sono diversi piani e programmi disponibili per aiutare gli studenti che non possono permettersi i loro prestiti. Tuttavia, i prestiti Parent PLUS non sono idonei per la maggior parte di questi piani. Molti genitori non si rendono conto che i loro prestiti non potranno beneficiare di Pay-as-You-Earn o del programma di rimborso basato sul reddito. Un prestito studentesco federale concesso a uno studente è anche ammissibile per i programmi di perdono del prestito, tolleranza e, in circostanze speciali, la cancellazione del prestito, mentre i prestiti diretti PLUS concessi ai genitori non sono ammissibili per tutti questi programmi di assistenza.
Ottenere il tuo nome da un prestito assegnato
Puoi prendere in prestito più del necessario
Quando richiedi un prestito diretto PLUS per tuo figlio, il prestatore esaminerà il tuo rapporto di credito, ma il tuo rapporto reddito / debito / reddito non viene preso in considerazione. In realtà, il creditore non cerca nemmeno di vedere quali altri debiti hai. L'unica cosa negativa che i finanziatori cercano è la storia creditizia negativa.
Una volta approvato per il prestito, la scuola stabilisce l'importo del prestito attraverso il costo della frequenza. Tuttavia, il costo della frequenza di una scuola è sempre gonfiato per includere le spese di soggiorno, le spese di trasporto e persino i costi di studio all'estero. Questo può portare i genitori a prendere in prestito molto più di quanto i loro figli abbiano bisogno per il college.
Poiché il rapporto debito / reddito del debitore non viene preso in considerazione, è possibile garantire un prestito che non è possibile permettersi. Il prestatore non basa la decisione se i mutuatari della capogruppo saranno in grado di pagare il pagamento del prestito mensile oltre a un'ipoteca e altri debiti. Questo è il motivo per cui è molto importante per i mutuatari fare i propri compiti e sapere cosa possono permettersi prima di sottoscrivere uno di questi prestiti.
Le conseguenze del default
Lasciare che il tuo prestito PLUS vada in default è un grosso errore. Non è possibile sfuggire al prestito diretto PLUS. Anche il fallimento non liquiderà il debito. Inoltre, l'inadempienza sul prestito aumenterà il rischio di conseguenze sulla riscossione da parte del governo, incluso il pignoramento dei salari, le compensazioni della previdenza sociale e le compensazioni dei rimborsi fiscali. La parte peggiore è che non ci sono limiti di tempo per quando il governo può riscuotere il debito. Prima di default, contattare il finanziatore e chiedere di parlare con un rappresentante competente. Un'altra soluzione è quella di contattare un avvocato specializzato nel debito per prestiti agli studenti.
Soluzioni per mutuatari diretti PLUS
I mutuatari possono anche estendere la durata del rimborso del prestito fino a 25 anni, il che ridurrà anche l'importo del pagamento mensile, che può aiutarti a rimanere a galla finanziariamente quando hai un reddito limitato. Tenere presente, tuttavia, che mentre aumenta la durata del prestito diminuirà il pagamento mensile, aumenterà anche l'importo totale pagato per il prestito.
La mossa finanziaria più intelligente sarebbe quella di pagare i prestiti agli studenti il più presto possibile e non portarli in pensione con te. Paga il più possibile verso il prestito mentre puoi ancora fare soldi, anche se ciò significa che devi restringere il budget.
Non prendere in prestito contro il fondo pensione o incassare il piano di pensionamento in anticipo per coprire i costi del prestito. Invece, se hai quasi 65 anni, considera di lavorare qualche anno in più per pagare il prestito prima del pensionamento.
La linea di fondo
Molte volte, una scuola presenterà il pacchetto di aiuti finanziari dello studente con un prestito Direct PLUS aggiunto. La scuola potrebbe affermare che desidera sensibilizzare le famiglie a tutte le opzioni di finanziamento disponibili, ma includendo il prestito Direct PLUS nel pacchetto finanziario può rendere confuso il vero costo del college. Quando si considerano i costi del college, chiedere la ripartizione del pacchetto di aiuti finanziari senza il prestito PLUS.
La sottoscrizione di un prestito PLUS che non puoi permetterti può rovinare la tua posizione finanziaria attuale e futura, quindi fai molte ricerche prima di sottoscrivere questo tipo di prestito.
Invece di un prestito diretto PLUS, potresti avere tuo figlio optare per un prestito privato per studenti per eventuali costi rimanenti che gli aiuti finanziari e prestiti studenteschi federali non coprono. Se vuoi aiutare finanziariamente tuo figlio, puoi effettuare pagamenti sul prestito mentre è ancora a scuola. Ciò ti consente di sostenere le spese universitarie di tuo figlio, ma non ti rende responsabile delle spese.
Aiutare tuo figlio a sostenere i costi del college è una cosa nobile da fare, ma non se ti mette in una situazione difficile finanziariamente o mette a rischio la tua pensione. Alla fine, tuo figlio avrà diversi decenni per estinguere un prestito prima del pensionamento e, a differenza dei prestiti Parent PLUS, potrebbe anche beneficiare di programmi di perdono del prestito e piani di pagamento basati sul reddito.
