Bank of America Corporation (BAC) è la seconda più grande delle quattro banche di centri monetari "troppo grandi per fallire" e ha riportato risultati del primo trimestre che hanno superato gli utili degli analisti per stima delle azioni. Lo stock è rimbalzato intorno al pareggio nel trading pre-mercato.
Le azioni della banca hanno chiuso lunedì 15 aprile a $ 29, 84, in crescita del 21, 1% fino ad oggi e nel territorio del mercato rialzista in rialzo del 31, 7% da quando è stato scambiato a $ 22, 66 il 24 dicembre. Lo stock ha fissato il suo ciclo infragiornaliero di $ 33, 05 a marzo 12, 2018, ed è del 9, 7% inferiore a quello alto.
Bank of America ha chiuso il 2018 con un totale attivo di $ 1, 8 trilioni, in leggero calo rispetto a $ 1, 814 trilioni alla fine del terzo trimestre. Questo è un segno che la banca è in modalità di riduzione dei costi, il che si traduce in una leggera mancanza di entrate nel primo trimestre. Un freno per la banca sono state le condizioni difficili per il trading di titoli. L'attività dei consumatori è stata citata come solida.
Il grafico giornaliero per Bank of America
Refinitiv XENITH
Il grafico giornaliero per Bank of America mostra un massimo di 52 settimane di $ 31, 91 fissato l'8 agosto. Si noti che un "death cross" si è formato il 16 ottobre, quando la media mobile semplice a 50 giorni è scesa al di sotto della media mobile a 200 giorni media, indicando che seguiranno prezzi più bassi. Ciò ha seguito lo stock al minimo del 24 dicembre di $ 22, 66.
La chiusura del 2018 di $ 24, 64 è stata un input importante per la mia analisi proprietaria. Ciò ha comportato un livello di valore annuale di $ 24, 07, che ha fornito un'opportunità di acquisto il 2 gennaio. Un altro risultato è stato un perno semestrale a $ 26, 66, che era un livello di lancio per un divario di prezzo più elevato sugli utili riportati il 16 gennaio. Il minimo di $ 26, 61 il 25 marzo hanno colmato la differenza di prezzo e fornito un'opportunità di acquisto il 25 marzo. La chiusura di $ 27, 59 il 29 marzo è stato un altro importante input per la mia analisi e ha portato a un livello di valore mensile per aprile a $ 25, 49 e un livello trimestrale rischioso a $ 31, 31.
Il grafico settimanale per Bank of America
Refinitiv XENITH
Il grafico settimanale per Bank of America è positivo, con il titolo al di sopra della media mobile modificata di cinque settimane di $ 28, 93. Lo stock è anche al di sopra della sua media mobile di 200 settimane, o "inversione alla media", a $ 22, 80. L'ultimo test dell '"inversione della media" è avvenuto durante la settimana del 30 settembre 2016, quando la media era di $ 15, 12. Si prevede che la lettura stocastica lenta 12 x 3 x 3 settimanale salirà a 77, 49 questa settimana, rispetto ai 72, 28 del 12 aprile.
Strategia di trading: acquista le azioni Bank of America su debolezza alla media mobile semplice a 200 giorni a $ 28, 65 e aggiungi le posizioni sulla debolezza al suo perno semestrale a $ 26, 66. Ridurre le partecipazioni in forza al suo livello trimestrale rischioso a $ 31, 31.
Come utilizzare i miei livelli di valore e livelli di rischio: i livelli di valore e i livelli di rischio si basano sulle ultime nove chiusure settimanali, mensili, trimestrali, semestrali e annuali. La prima serie di livelli si basava sulla chiusura del 31 dicembre. Rimangono in gioco i livelli semestrali e annuali originali. Il livello settimanale cambia ogni settimana; il livello mensile è stato modificato a fine gennaio, febbraio e marzo. Il livello trimestrale è stato modificato alla fine di marzo.
La mia teoria è che nove anni di volatilità tra le chiusure sono sufficienti per presumere che tutti i possibili eventi rialzisti o ribassisti per il titolo siano presi in considerazione. Per catturare la volatilità dei prezzi delle azioni, gli investitori dovrebbero acquistare azioni in condizioni di debolezza a un livello di valore e ridurre le posizioni in forza un livello rischioso. Un perno è un livello di valore o livello rischioso che è stato violato nel suo orizzonte temporale. I perni agiscono come magneti che hanno un'alta probabilità di essere nuovamente testati prima della scadenza del loro orizzonte temporale.
