HSBC Holdings plc (HSBC) è una delle maggiori istituzioni bancarie e finanziarie al mondo. La società opera in circa 4.400 uffici nelle economie dei mercati emergenti e nei paesi sviluppati. I suoi settori di attività comprendono servizi bancari al dettaglio e gestione patrimoniale, banche commerciali, servizi bancari globali e mercati e private banking globali. Al 5 ottobre 2018, la società con sede nel Regno Unito aveva una capitalizzazione di mercato di $ 170, 7 miliardi. I suoi maggiori azionisti includono diversi importanti istituti di investimento globali con un alto livello di interesse per la società e la sua posizione nel settore bancario.
1. Fisher Asset Management LLC
Al 30 giugno 2018, Fisher Asset Management deteneva 15, 3 milioni di azioni di HSBC per un totale dello 0, 38% delle azioni in circolazione. La posta ha un valore di $ 719, 5 milioni. Fisher Asset Management opera come consulente a pagamento per persone e istituzioni con un patrimonio netto elevato. La società ha sede a Camas, Washington, e ha uffici a San Mateo e Woodside, California, Londra, Inghilterra e Francoforte, Germania. Fondata da Ken Fisher nel 1979, Fisher Asset Management aveva circa 76, 7 miliardi di dollari in attività gestite a luglio 2018.
2. Northern Trust
Al 30 giugno 2018, Northern Trust ha 4, 6 milioni di azioni. La partecipazione rappresenta lo 0, 12% delle azioni in circolazione di HSBC e lo 0, 06% del portafoglio di Northern Trust. Northern Trust è un gestore degli investimenti e una banca istituzionale globale. L'azienda è responsabile per circa $ 1, 1 trilioni di attività gestite e $ 135 miliardi di attività bancarie.
3. Cambiar Investors LLC
Cambiar Investors LLC deteneva 4, 56 milioni di azioni di HSBC al 30 giugno 2018. La partecipazione della società è valutata $ 214, 9 milioni. Detiene lo 0, 11% delle azioni in circolazione di HSBC.
Cambiar è stata fondata nel 1973 ed è diventata una consociata di United Asset Management nel 1990. L'azienda fornisce sia conti gestiti che fondi comuni di investimento ai propri clienti. Cambiar offre opportunità di investimento utilizzando sette diverse strategie che si concentrano su aziende di diverse regioni e con una gamma di capitalizzazioni di mercato. L'azienda ritiene che le inefficienze a breve termine nei mercati creino opportunità per i suoi gestori attivi.
La linea di fondo
Il settore bancario e la posizione di HSBC al suo interno sono di grande interesse per queste tre società. In quanto grande banca globale, HSBC è riuscita a evitare l'integrazione degli investimenti da parte degli attivisti dal 2007, quando è stata presa di mira dall'investitore statunitense Knight Vinke. La grande posta in gioco dei principali investitori istituzionali Fisher e Northern Trust è una testimonianza della forza dell'azienda.
Al 5 ottobre 2018, HSBC ha registrato un rendimento a un anno del -5, 67%, un rendimento a tre anni annualizzato del 10, 01% e un rendimento a cinque anni annualizzato dello 0, 73%. Questo è con una beta di 0, 68. I rendimenti nel periodo di un anno per l'S & P 500 e il settore finanziario sono stati rispettivamente del 16, 41% e del 9, 88%.
