Tesla, Inc. (TSLA) ha generato profitti inattesi per i venditori allo scoperto da quando ha rotto il supporto principale vicino a $ 250 ad aprile 2019, scendendo di oltre il 25% al minimo più basso da dicembre 2016. Tuttavia, le stelle tecniche sono ora allineate per un importante short short che potrebbe aggiungere da 40 a 60 punti alle azioni nelle prossime settimane. Una grande e compiacente folla di vendite allo scoperto dovrebbe alimentare questo slancio, che potrebbe iniziare in qualsiasi momento.
Il downdraft di quattro settimane ha raggiunto il profondo supporto di Fibonacci, mentre la forza relativa a lungo termine è caduta nella lettura tecnica di ipervenduto più estrema nella storia pubblica del titolo. Questa è una combinazione incendiaria, che avverte i venditori allo scoperto compiacenti che è tempo di prendere profitti e togliersi di mezzo o rischiare di essere calpestati mentre si tenta di sfuggire al teatro in fiamme attraverso una piccola porta di uscita.
C'è poco argomento sul fatto che Tesla affronterà importanti sfide di sopravvivenza nei prossimi mesi, ma raramente le tendenze al ribasso si muovono in linea retta perché attraggono una grande folla di venditori allo scoperto deboli che devono essere puniti da continui aumenti. Quel carburante per missili è ora in atto, con un breve interesse che supera i 37 milioni per la prima volta da giugno 2018, poco prima di una compressione di tre settimane di 100 punti.
Grafico a lungo termine TSLA (2010-2019)
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Lo stock è stato reso pubblico a $ 19, 00 nel giugno 2010 ed è sceso rapidamente al minimo storico a $ 14, 98. Alla fine dell'anno, un rally si è bloccato a metà degli anni '30, con quel livello che ha segnato la resistenza in un breakout del 2013 che ha attirato un intenso interesse all'acquisto. La tendenza al rialzo si è conclusa a $ 291 un anno dopo, producendo più di due anni di azione limitata, in vista di un breakout di aprile 2017 che ha registrato un massimo storico a $ 389, 61 a settembre.
I tentativi di breakout di giugno, agosto e dicembre 2018 sono falliti mentre il controverso CEO Elon Musk è entrato in acqua calda con la SEC per affermazioni non comprovate su Twitter. Le carenze di produzione del modello 3 hanno contribuito a peggiorare il sentimento degli investitori, generando una flessione costante del 2019 che ha rotto il piano commerciale di due anni vicino a $ 250 ad aprile. Il momentum di tendenza ha poi preso il controllo, scaricando lo stock di oltre 100 punti in sole otto settimane.
L'oscillatore mensile di stocastica ha scolpito solo quattro importanti cicli di vendita dall'offerta pubblica del 2010, con l'ultima occorrenza che inizia nell'aprile 2019. L'indicatore è ora caduto nella lettura tecnica di ipervendita più estrema in nove anni, innescando un segnale di acquisto contrario che fare un crossover rialzista per confermare. L'immersione profonda indica anche che la pressione di vendita, almeno per ora, sta per concludersi.
TSLA Short-Term Chart (2016-2019)
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Il declino ha anche penetrato il ritracciamento di Fibonacci.786 del trend rialzista di febbraio 2016 a settembre 2017. Questo livello ha una reputazione meritata per aver innescato inversioni di lunga durata, ma la rottura del libro di testo di aprile ha stabilito un'importante resistenza vicino a $ 250 che è improbabile che possa essere montata senza una lunga e prolungata lotta. Di conseguenza, quella zona di prezzo segna l'obiettivo finale per la compressione e una potenziale opportunità di vendita allo scoperto.
L'indicatore di accumulo-distribuzione del volume a saldo (OBV) conferma il massiccio esodo degli azionisti di lunga durata, scendendo al livello più basso dal 2013. Ci vorranno mesi o anni per sostituire questa sponsorizzazione perduta nelle migliori circostanze, suggerendo che Tesla alla fine verrà acquistato da un pretendente ben finanziato o fallirà. Indica inoltre agli operatori di mercato informati che ci sono poche o nessuna possibilità che una compressione del secondo trimestre aumenti la nuova resistenza.
Il sell-off ha seguito la media mobile esponenziale in calo di 50 giorni (EMA) dal gap del 17 gennaio ed è improbabile che il prossimo rally rimuoverà questa formidabile barriera. A sua volta, la breve compressione potrebbe non raggiungere la ripartizione di aprile, costringendo un obiettivo di ricompensa inferiore. Come minimo, il rimbalzo dovrebbe raggiungere il livello di ritracciamento di Fibonacci.618 a $ 236, che è di circa 45 punti sopra la stampa di apertura di lunedì vicino a $ 191.
La linea di fondo
Lo stock di Tesla ha raggiunto un supporto nascosto dopo un grave guasto e potrebbe comprimere i pantaloncini con un rimbalzo verticale che mette alla prova la nuova resistenza tra $ 235 e $ 250.
