Che cos'è un'associazione di credito e risparmio rotante (ROSCA)?
Una ROSCA (Rotating Credit and Savings Association) è costituita da un gruppo di individui che agiscono come un istituto finanziario informale sotto forma di un veicolo finanziario alternativo. Un ROSCA avviene tramite contributi prestabiliti e prelievi da e verso un fondo comune. Le associazioni rotanti di credito e di risparmio sono più comuni nelle economie in via di sviluppo o tra i gruppi di immigrati nei paesi sviluppati. I primi esempi di ROSCA apparvero in Sud America, Africa e Asia.
I ROSCA forniscono finanziamenti a persone che potrebbero non avere accesso a istituti finanziari, dove spesso condividono aspetti familiari, etnici o geografici.
Come funziona un'associazione di credito e risparmio rotante (ROSCA)
In un ROSCA, i membri raggruppano il proprio denaro in un fondo comune, generalmente strutturato attorno a contributi mensili, e un singolo membro preleva il denaro da esso come somma forfettaria all'inizio di ogni ciclo. Questo continua fino a quando esiste il gruppo.
I ROSCA esistono in aree in cui l'accesso agli istituti finanziari formali è limitato. Le iscrizioni possono condividere aspetti familiari, etnici o geografici e la struttura dei pagamenti e dei prelievi varia da gruppo a gruppo. Le transazioni possono aver luogo ogni giorno o ogni sei mesi e i destinatari dei fondi vengono comunemente scelti in base a esigenze finanziarie o lotterie.
Key Takeaways
- Una ROSCA (Rotating Credit and Savings Association) è un gruppo di individui che agiscono come un istituto finanziario informale. Un ROSCA utilizza un fondo comune a cui le persone contribuiscono con un importo prestabilito su base regolare (di solito mensile), mentre un membro preleva i fondi in ogni riunione. I ROSCA sono popolari dove le banche sono limitate, come i paesi in via di sviluppo come l'Africa.
Vantaggi e svantaggi di un ROSCA
Oltre ai vantaggi di fornire accesso a finanziamenti a soggetti che ora potrebbero avere accesso al sistema bancario, a differenza dei risparmi tipici, i ROSCA hanno l'ulteriore vantaggio della responsabilità. I compagni possono aiutare a mantenere un impegno più semplice. Ciò include l'impegno a utilizzare il loro prelievo. Inoltre, il denaro non può essere ritirato liberamente, il che può essere un aspetto positivo per molti.
I ROSCA non pagano alcun interesse e il controllo su quando riceverai una distribuzione è generalmente fuori dal controllo dei membri. Concesso, inoltre, non applicano interessi. C'è anche il rischio che altri membri non rispettino i loro obblighi di effettuare pagamenti regolari e regolari.
Anche i ROSCA hanno benefici sociali. Mentre l'obiettivo primario è di solito raggiungere gli obiettivi finanziari del gruppo, gli incontri ROSCA possono anche offrire opportunità di mangiare, bere e fare rete. In molti luoghi, gli incontri avvengono secondo i rituali di un gruppo.
Ad esempio, in Camerun, i ROSCA sono chiamati djanggi e i partecipanti si scambiano saluti e condividono noci di cola. Bere si verifica dopo la conclusione della riunione. La natura di un particolare ROSCA dipende fortemente dai suoi membri e dalla storia del gruppo insieme; pertanto, i ROSCA sono difficili da standardizzare e variano drasticamente in tutto il mondo.
Esempio di un ROSCA
Un organizzatore potrebbe stabilire un ROSCA per un importo di $ 1.000. In questo caso, l'organizzatore ROSCA potrebbe riunire nove persone affidabili e richiedere a ciascuna di esse di versare $ 100 mensilmente al fondo. Alla fine della prima riunione mensile, l'organizzatore avrebbe portato a casa una somma forfettaria di $ 1.000. Nel secondo incontro mensile, un altro membro avrebbe portato a casa i successivi $ 1.000. Ciò continuerebbe fino a quando tutti avranno una svolta con i proventi. Alla fine dei 10 mesi in cui tutti avevano avuto una distribuzione, i ROSCA si sarebbero sciolti o avrebbero iniziato un altro giro. L'organizzatore riceve generalmente la prima distribuzione, con successive distribuzioni determinate da assegnazione casuale, statura sociale o altri fattori.
