Che cos'è un certificato del piano di pagamento periodico
Un certificato di piano di pagamento periodico è un certificato che rappresenta gli interessi di proprietà di un fondo comune di investimento che consente agli investitori di acquistare azioni attraverso un processo di piccoli pagamenti regolari. Tale struttura di investimento è nota come piano di pagamento periodico.
RIPARTIZIONE Certificato di piano di pagamento periodico
I certificati del piano di pagamento periodico forniscono una prova documentata della partecipazione e della proprietà degli interessi in un piano di pagamento periodico. Questi piani sono talvolta noti anche come piani contrattuali o piani di investimento sistematici.
I partecipanti investono in genere in questi piani effettuando pagamenti regolari in somme fisse per un periodo che normalmente va da 10 a 25 anni. In realtà, gli investitori non possiedono azioni del fondo comune nel senso diretto e tipico. Invece, hanno un reclamo su un interesse nella fiducia del piano.
Attraverso la sezione 27 dell'Investment Company Act del 1940, la Securities and Exchange Commission regola le società di investimento che vendono certificati di piani di pagamento periodici. Determina il carico di vendita massimo che può essere addebitato, i requisiti per le aziende che emettono certificati di piani di pagamento periodici, le regole relative alla consegna dei certificati, i privilegi di rimborso e altro ancora.
Certificati e costi del piano di pagamento periodico
Un piano di pagamento periodico è un veicolo di investimento con una bassa barriera d'ingresso, che lo rende un'opzione conveniente anche per quelli con budget di investimento modesti. In genere, i partecipanti possono iniziare con una somma di denaro molto ridotta, spesso a partire da $ 50, con la stessa somma dovuta mensilmente o ad intervalli periodici predeterminati. Tuttavia, il rovescio della medaglia è che questi piani di solito comportano commissioni piuttosto elevate, che sono in genere a carico anticipato e dovute in gran parte durante il primo anno di apertura di un nuovo account. Tali addebiti possono ammontare fino alla metà dei pagamenti effettuati durante questo periodo. A causa delle commissioni di sbandamento sostenute, gli investitori possono stare meglio finanziariamente acquistando direttamente quote di fondi comuni di investimento.
In passato, i certificati di piani di pagamento periodici venivano spesso venduti al personale militare nonostante non vi fosse alcun vantaggio per il personale militare di possedere questo tipo di investimento e non vi fossero requisiti per la partecipazione del personale militare. In parte a causa di abusi correlati, il governo federale ha emanato la legge sulla protezione dei servizi finanziari del personale militare nel settembre 2006. Questa legislazione aveva lo scopo di regolare e monitorare la vendita e la commercializzazione di titoli, prodotti assicurativi sulla vita e altri veicoli finanziari su basi militari. Questa legge ha reso illegale la vendita di certificati periodici di piani di pagamento a personale militare e ha vietato la vendita di tali piani su basi militari. La legge non ha invalidato i certificati esistenti detenuti da personale militare.
