Che cos'è la liquidità netta?
La liquidità netta è il risultato della liquidità totale di una società meno le passività totali riportate nel suo bilancio. È comunemente usato nella valutazione dei flussi di cassa di un'azienda. La liquidità netta si riferisce anche alla quantità di liquidità residua dopo il completamento di una transazione e la sottrazione di tutti gli oneri e detrazioni associati.
Contanti netti
Comprensione del contante netto
La liquidità netta si riferisce alla quantità di fondi guadagnati o persi dopo che tutte le obbligazioni e le passività sono state detratte da una singola o più transazioni. Simile al rapporto attuale, la liquidità netta è una misura della liquidità di una società o capacità di soddisfare rapidamente i propri obblighi finanziari. Gli obblighi possono includere costi operativi standard, pagamenti su debiti e attività di investimento. Il calcolo della liquidità netta inizia con l'aggiunta di tutte le entrate per un periodo, spesso indicato come lordo. Una volta sommati, le obbligazioni e le passività vengono detratte e la differenza è la liquidità netta.
La liquidità netta può anche essere considerata la forma abbreviata del termine "liquidità netta per azione" in quanto si riferisce all'investimento in azioni. Gli investitori possono utilizzare liquidità netta per determinare se il titolo di una società è un investimento interessante.
Il flusso di cassa netto si riferisce all'utile o alla perdita di fondi in un periodo successivo al pagamento di tutti i debiti. Quando un'azienda ha un surplus di liquidità dopo aver pagato tutti i suoi costi operativi, si dice che abbia un flusso di cassa positivo. Se la società paga di più per le obbligazioni e le passività rispetto a quanto guadagna attraverso le operazioni, si dice che abbia un flusso di cassa negativo.
Un flusso di cassa negativo non significa che una società non sia in grado di pagare tutti i suoi obblighi; significa che la quantità di denaro ricevuto per quel periodo era insufficiente a coprire le obbligazioni dello stesso periodo di tempo. Se altri veicoli di risparmio vengono liquidati per adempiere all'obbligazione o si accumula debito aggiuntivo che non comporta la ricezione di un deposito forfettario, una società può adempiere a tutti i suoi obblighi mantenendo un flusso di cassa negativo.
Limitazioni della liquidità netta
Analizzare quali attività contribuiscono alla liquidità netta positiva o negativa è essenziale quando si utilizza la liquidità netta come barometro per determinare lo stato finanziario di un'azienda. La liquidità netta positiva derivante da eventi quali un aumento dei profitti dalle vendite o una riduzione delle obbligazioni può essere indicativa di un'azienda sana e ben funzionante. Tuttavia, alcune attività possono tradursi in un flusso di cassa positivo che potrebbe non riflettere positivamente sulla salute finanziaria di un'azienda, come il denaro ricevuto a seguito di un nuovo debito o le attività associate a un deposito in capitale.
