Allstate Insurance Co. (ALL), un assicuratore da $ 25 miliardi le cui entrate crescono con un 2-4% annuo stabile ma irrilevante, è il più grande assicuratore quotato in borsa negli Stati Uniti. Come i suoi contemporanei nella lista dei maggiori assicuratori, Allstate vende polizze che coprono molteplici imprevisti: case, vite, automobili, ecc. Circa i tre quarti delle attività di Allstate riguardano i proprietari di case e altre coperture per responsabilità civile.
Le persone raramente scivolano e cadono sui prati dei vicini, ma la paura di farlo accadere (o più precisamente, del sistema legale americano che impoverisce il proprietario del prato) è sufficiente per generare $ 28 miliardi di vendite annuali per Allstate. C'è un motivo per cui la maggior parte di queste politiche viene venduta a persone con molto da perdere. Tali polizze sono considerate assicurazioni "a ombrello", che vanno oltre l'assicurazione sulla proprietà che normalmente viene venduta con una casa. Senza l'assicurazione ombrello, un litigante particolarmente motivato potrebbe ripulire il tuo 401 (k) e altri beni. (Per ulteriori informazioni, consultare: È necessario investire in titoli assicurativi? )
Sono cambiati solo i nomi
Allstate è la società madre di Esurance Insurance Services, che ha acquisito il broker di assicurazione auto a sconto nel 2011. Oltre a una dozzina di altre sub-agenzie di proprietà di Allstate, la maggior parte delle quali marchiate con alcune varianti del nome Allstate (Allstate New Jersey Compagnia assicurativa, Allstate Indennity Company, ecc.)
Per i clienti meno attenti ai marchi, Allstate offre… altri due marchi. Encompass Insurance Company e Answer Financial Inc. sono altre due consociate interamente controllate di Allstate, quest'ultima acquistata nell'ambito dell'accordo Esurance. Answer Financial vende polizze online come Esurance, mentre Encompass è per quel segmento sempre più ristretto della popolazione che preferisce fare affari negli uffici fisici ogni volta che è possibile per qualche motivo. Indipendentemente da tali preferenze misurate, il 91% delle politiche Allstate porta ancora il marchio Allstate. Esurance rappresenta circa il 5%.
4 tipi di assicurazioni per tutti
Assicurazione e poi alcuni
In pratica, tutte le attività di Allstate rientrano in una delle due categorie: protezione (vale a dire la maggior parte delle assicurazioni tranne la vita) e finanziaria (assicurazione sulla vita, insieme a servizi come la pianificazione pensionistica e bancaria). La protezione rappresentava $ 30 miliardi in entrate premium l'anno scorso. (Per le letture correlate sul settore delle assicurazioni sulla vita, consultare: Per gli assicuratori sulla vita, fare soldi è un gioco di numeri .)
Allstate potrebbe essere la più grande compagnia pubblica nel suo genere, ma questo non la rende la più grande compagnia assicurativa, periodo. Nelle due principali categorie di assicurazione non vita - auto e casa - Allstate è 2 ° o 3 ° vicino. Di solito State Farm Insurance è ancora il più grande assicuratore automobilistico americano con il 18% del mercato. Allstate è a stretto contatto con la Berkshire Hathaway's (BRK-A) Government Employee Insurance Company, meglio conosciuta come GEICO, ciascuna con circa il 10%. State Farm detiene il 20% del mercato assicurativo domestico, con Allstate dietro al 9%. (Per ulteriori informazioni, vedere: Come le compagnie assicurative rilevano le truffe assicurative .)
Leggermente internazionale
Allstate è principalmente una società americana, anche se vende alcune polizze nel Canada orientale sotto l'ennesima filiale a marchio Allstate. Geograficamente, i maggiori mercati di Allstate sono fortemente correlati ma non esattamente con gli stati più popolosi. La società guadagna il 10, 6% delle sue entrate nazionali in California, il 10, 1% in Texas, facendo di quest'ultimo il più grande mercato per Allstate su base pro capite. (Non sorprende che il 3 ° e il 4 ° stato più popoloso, Florida e New York, siano i prossimi in linea.) (Per la lettura correlata, vedi: Perché dovresti sempre scommettere sul Berkshire Hathaway .)
Il più grande prodotto di Allstate Financial è l'assicurazione sulla vita, ma vende anche altri tipi di assicurazioni meno pubblicizzate, come la vita sul posto di lavoro e l'assicurazione volontaria contro gli infortuni, o le polizze di risarcimento dentale e ospedaliero. L'assicurazione volontaria contro gli infortuni colma il divario per i dipendenti che sono inabili al lavoro, al di là dell'assicurazione sanitaria che dovrebbe prendersi cura delle loro spese mediche. In tal caso, l'assicurazione sanitaria è un sollievo, ma non pagherà il mutuo né la bolletta della spesa. Invece di lasciare tali capricci al caso, alcuni dipendenti optano invece per un'assicurazione volontaria contro gli infortuni. Nel 2015 la società ha iniziato a vendere polizze volontarie contro incidenti e salute anche in Canada. (Per la lettura correlata, vedi: Assicuratori sulla vita e Millennials: Strani compagni di letto? )
Tutti presumono che l'assicurazione sulla vita sia una parte importante della linea di prodotti Allstate, ma rispetto ai suoi concorrenti, l'assicurazione sulla vita non è così importante per Allstate. (Ciò che segue, dato quanto degli introiti di Allstate proviene dall'assicurazione auto e casa.) Allstate è solo il 16 ° assicuratore vita negli Stati Uniti. (Per di più, vedi: Le mani buone di Allstate sono andate male?)
La linea di fondo
Aziende come Allstate possono calcolare con precisione millimetrica la frequenza con cui i propri clienti si schiantano su un'altra auto, muoiono, vengono ricoverati in ospedale o subiscono altre disgrazie correlate. Ecco perché l'assicurazione rimarrà un'attività redditizia per lungo tempo e perché Allstate è riuscita a passare generazioni come una delle più grandi compagnie assicurative al mondo. (Per ulteriori informazioni, consultare: Le 10 migliori compagnie assicurative secondo le metriche .)
