Che cos'è un analista di investimento alternativo noleggiato (CAIA)?
Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) è una designazione professionale concessa dalla Chartered Alternative Investment Analyst Association ai candidati che hanno completato gli esami di Livello I e II. La Chartered Alternative Investment Analyst Association ha stabilito la designazione di CAIA per certificare che i titolari hanno soddisfatto lo standard educativo dell'associazione per gli specialisti nel settore degli investimenti alternativi. Gli investimenti alternativi che un analista di investimento alternativo Chartered è addestrato a valutare includono hedge fund, capitale di rischio, private equity, fondi di fondi, derivati e investimenti immobiliari.
Key Takeaways
- Gli analisti degli investimenti alternativi noleggiati sono formati per valutare investimenti alternativi come hedge fund, capitale di rischio e private equity. Una designazione CAIA è utile anche per le persone che gestiscono libri derivati o sportelli di negoziazione. Sebbene il CFA includa investimenti alternativi, la copertura CAIA è più in -profondità.
Comprensione Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA)
La designazione di analista di investimento alternativo Chartered è destinata a professionisti finanziari che lavoreranno principalmente nello spazio di investimento alternativo. Questo di solito significa persone che lavorano per hedge fund e private equity, sebbene una designazione CAIA sia utile anche per le persone che lavorano per istituzioni finanziarie tradizionali con ruoli non tradizionali, come quelli che gestiscono il portafoglio di derivati o il trading desk.
Requisiti per la designazione dell'analista di investimento alternativo noleggiato
Per ricevere la designazione, gli individui devono avere almeno un anno di esperienza professionale e un diploma di laurea negli Stati Uniti e devono passare un curriculum a due livelli che includa argomenti che vanno dall'analisi qualitativa e teorie commerciali di investimenti alternativi all'indicizzazione e al benchmarking. L'esame di livello I comprende 200 domande a scelta multipla su:
- Standard ed etica professionale Hedge fund Introduzione a investimenti alternativi Gestione del rischio azionario privato e gestione del portafoglio Prodotti strutturati Attività reali
L'esame di livello II comprende 100 domande a scelta multipla e tre serie di domande a tema. Le domande vengono aggiornate ogni anno per riflettere i progressi del settore. Le domande riguardano:
- CommodityEtica e standard professionali Equity privata Asset allocation e Investitori istituzionali Prodotti strutturati Hedge fund e future gestiti Attività reali
Gli esami vengono gestiti a marzo e settembre e la Chartered Alternative Investment Analyst Association raccomanda almeno 200 ore di studio.
Il costo di iscrizione è di $ 400 e la registrazione per l'esame di Livello I e Livello II è di $ 1.250 per ogni esame. Una volta certificati, ci sono quote associative annuali di $ 350 per un anno o $ 650 per due anni e uno strumento di autovalutazione da completare ogni tre anni per mantenere la designazione. I primi iscritti e i membri di alcune organizzazioni partner possono beneficiare di borse di studio o sconti per contribuire a sostenere i costi di iscrizione e di seduta per gli esami di livello I e II.
Differenze tra CAIA e CFA
Simile a guadagnare la designazione di Chartered Financial Analyst (CFA), possedere la designazione CAIA offre alle persone l'accesso a posti di lavoro, capitoli dei membri e fonti di istruzione. Poiché la portata degli investimenti alternativi è drammaticamente diversa da quella degli investimenti convenzionali, come azioni, obbligazioni, fondi comuni di investimento e fondi negoziati in borsa, la designazione CAIA è stata creata per distinguere gli individui meglio qualificati nel trattare con questa classe di investimenti. Il CFA include contenuti su investimenti alternativi, ma la CAIA approfondisce molto l'argomento e i metodi di valutazione specifici per ciascuno.
Dei due, il CFA è visto come la designazione più difficile da ottenere, poiché gli esami coprono più contenuti e hanno storicamente avuto tassi di passaggio più bassi rispetto agli esami CAIA. Nel complesso, il CFA è visto come un'eccellente designazione generale per il settore finanziario, ma la CAIA può essere un fattore di differenziazione in settori di nicchia di finanziamento come il private equity o gli hedge funds.
