Una delle maggiori minacce per il settore bancario oggi è la tecnologia. Se proviene da grandi aziende tecnologiche come Google Inc. (GOOG), Apple Inc. (AAPL), eBay Inc. (EBAY) o Amazon.com Inc. (AMZN) o dalle nuove tecnologie finanziarie (FinTech), le banche tradizionali stanno iniziando a prenderne atto. Un potenziale disgregatore per il settore finanziario oggi viene dalle applicazioni che coinvolgono la tecnologia blockchain: il sistema a prova di manomissione dei registri distribuiti che sono alla base delle criptovalute come Bitcoin. I grandi istituti finanziari, dalle banche di investimento alle borse valori alle banche centrali, stanno tutti iniziando a lavorare sulle proprie soluzioni basate su blockchain per rimanere al passo con questa innovazione. (Per ulteriori informazioni, consultare: Tecnologia, la più grande minaccia per le banche .)
Le banche lo stanno notando
Prima di vedere come la tecnologia blockchain può interrompere il sistema bancario tradizionale, vale la pena prendere nota di alcune delle istituzioni chiave che hanno annunciato pubblicamente interesse al riguardo (nel frattempo, molte altre banche lo stanno facendo senza informare il pubblico).
La banca d'investimento francese BNP Paribas ha annunciato che inizierà a esaminare come la tecnologia blockchain può essere applicata ai suoi fondi valutari e per l'elaborazione degli ordini.
Borsa focalizzata sulla tecnologia NASDAQ OMX Group Inc. (NDAQ) ha affermato che sta lavorando con blockchain per "ridurre tempi, costi e punti di attrito nei mercati dei capitali".
Goldman Sachs Group Inc. (GS), pur non dichiarando apertamente che stanno lavorando su qualcosa in casa, ha causato alcune speculazioni dopo aver partecipato a un round di investimenti da $ 50 milioni nel finanziamento del portafoglio Bitcoin e della società di pagamenti Circle, Inc.
Il Banco Santander (SAN) con sede in Spagna sta lavorando internamente per sviluppare soluzioni basate su blockchain che ridurranno i suoi costi di $ 20 miliardi all'anno entro la fine del decennio.
Barclays (BCS) sta vedendo la tecnologia blockchain come "trasformativa" e la sta sperimentando sia internamente che attraverso partnership con start-up per utilizzarla in relazione ai servizi finanziari.
La banca d'investimento svizzera UBS (UBS) è arrivata al punto di creare il proprio laboratorio blockchain autonomo per condurre ricerche proprietarie da utilizzare per l'azienda.
È stato rivelato che Citigroup Inc. (C) ha lavorato su almeno tre diverse imprese basate su blockchain tra cui la propria criptovaluta nota come CitiCoin.
Inoltre, Société Generale, Standard Chartered, The Bank of England, Deutsche Bank, DBS Bank, BBVA (BBVA), LHV Bank, BNY Mellon (BK), CBW Bank, Westpac (WBK) e Commonwealth Bank of Australia fanno parte del corsa alla ricerca e implementazione di questa tecnologia.
Pagamenti e rimesse
L'uso più ovvio e di base per la tecnologia blockchain è il suo utilizzo come sistema di pagamento. Bitcoin e altre criptovalute fungono sia da moneta digitale che da metodo per inviare pagamenti in quella forma di denaro in tutto il mondo. Queste transazioni richiedono solo una connessione Internet e avvengono all'istante. Mentre è vero che potrebbero essere necessari molti minuti per confermare una transazione al 100%, la transazione stessa ha luogo in pochi istanti. Queste transazioni sono senza confini, sicure e in gran parte anonime. Inoltre, i costi di transazione sono minimi e costano solo pochi centesimi per transazione, il che rende un modo molto più economico di inviare denaro in tutto il mondo rispetto alle società di bonifici come Western Union (WU) o tramite processori di carte di credito come Visa Inc. (V), Mastercard Inc. (MA) o Discover Financial Services (DFS). Un commerciante che non desidera pagare le commissioni iniziali e in corso al fine di accettare le carte di credito potrebbe accettare pagamenti elettronici tramite una criptovaluta invece di una frazione del costo.
La rimessa all'estero è un'impresa difficile. Le commissioni sono alte, i tempi di elaborazione sono lenti, i soldi possono essere intercettati o rubati e ci sono questioni legali e fiscali che devono essere considerate. Un sistema basato su blockchain eliminerebbe questi problemi. Esistono già decine di aziende che sono state avviate per facilitare le rimesse in questo modo.
Saldi dei conti e depositi
I consumatori utilizzano generalmente le banche per detenere depositi nei conti correnti e di risparmio. Ma una volta depositato il denaro su un conto bancario, la banca lo presta in gran parte tramite un sistema bancario a riserva frazionaria. Di conseguenza, la maggior parte del denaro che viene visualizzato quando si visualizza il saldo del proprio conto non è detenuto dalla banca. In effetti, una corsa in banca fa fallire una banca quando troppi clienti tentano di ritirare il proprio denaro contemporaneamente e il denaro non è lì. Un saldo del conto bancario, quindi, è solo una registrazione contabile.
La blockchain è in definitiva un libro mastro che rappresenta le voci contabili. Pertanto, i conti bancari potrebbero essere rappresentati su blockchain rendendoli più sicuri, accessibili e più economici da mantenere. Inoltre, potrebbe aiutare ad alleviare il rischio di esecuzioni bancarie.
Commercio e compensazione del mercato secondario
L'acquisto più semplice delle azioni di una società in un complesso scambio di valute over-the-counter richiede la compensazione e il regolamento delle negoziazioni. La proprietà dell'attività o del contratto oggetto di negoziazione deve cambiare in modo verificabile ed essere registrata. Oggi, le commissioni di cambio e le commissioni di compensazione vengono aggiunte al costo di ogni operazione e possono diventare considerevoli nel tempo e ricevere grandi volumi di ordini.
Se la proprietà delle azioni potesse esistere su una blockchain e qualsiasi cambiamento di proprietà potesse essere immediatamente convalidato e confermato, ridurrebbe notevolmente i costi di transazione e i costi di compensazione per tutti i tipi di classi di attività dalle azioni alle obbligazioni ai derivati alle materie prime agli immobili. È del tutto possibile che istituzioni come la New York Stock Exchange o il Chicago Board of Trade un giorno possano essere sostituite da una tecnologia di contabilità distribuita che è più sicura, robusta e meno costosa per operare e operare. (Per ulteriori informazioni, vedi: Medici: The Blockchain Based Stock Exchange .)
Overstock (OSTK) ha recentemente annunciato che stava sviluppando uno scambio di asset basato su blockchain chiamato T0 al fine di emettere direttamente alcune delle sue obbligazioni societarie per gli investitori. Lo scambio di bitcoin con sede a New York Coinsetter ha annunciato che lancerà una piattaforma basata su blockchain per eliminare le transazioni over the counter che possono stabilizzarsi in T + 10 minuti. Per metterlo in prospettiva, l'acquisto di una quota di azioni in una borsa americana richiede T + 3 giorni per risolversi.
Emissione sul mercato primario e IPO
Se il trading sul mercato secondario può avvenire su blockchain, possono esistere anche mercati primari? La risposta è si. Immagina di essere una società che cerca di raccogliere capitali attraverso l'emissione di nuove azioni al pubblico tramite una IPO. Oggi, questa sarebbe un'impresa molto costosa che richiederebbe a una banca di investimento (o un sindacato di tali banche) di sottoscrivere e vendere le tue azioni. Ciò può costare fino al 9% o più del capitale raccolto.
Ora, immagina di poter emettere azioni della tua azienda da solo direttamente sulla blockchain dove puoi quindi venderle in cambio di denaro. Queste azioni virtuali possono quindi essere scambiate su mercati secondari che esistono anche tramite la blockchain. Se questo scenario viene accettato dal pubblico, potrebbe rappresentare un grosso ostacolo sia per gli scambi di attività sia per il settore degli investimenti bancari.
La linea di fondo
La tecnologia blockchain viene presa sul serio dal settore finanziario in quanto potrebbe rivelarsi un grosso disturbo per il settore bancario tradizionale. La natura a prova di manomissione, decentralizzata e immutabile della blockchain lo rende ideale per ridurre i costi e semplificare tutto, dai pagamenti, negoziazione di attività, emissione di titoli, attività bancarie al dettaglio, compensazione e insediamenti. Diventa ovvio che la tecnologia blockchain è molto più di Bitcoin o criptovalute. Mentre quelle implementazioni come pagamenti e sistemi monetari sono davvero dirompenti, la maggiore perturbazione può venire da usi alternativi di queste caratteristiche uniche e potenti.
