Pensa a un portafoglio di investimenti come a un paniere che contiene tutti gli investimenti che hai nei vari conti di pensionamento e non pensionabili (tassabili). Idealmente, il tuo portafoglio cresce con te e ti fornisce le entrate di cui hai bisogno per vivere comodamente i tuoi anni successivi al lavoro. Se stai risparmiando per la pensione e stai investendo per la pensione, assicurati che il tuo portafoglio abbia queste caratteristiche chiave.
Key Takeaways
- Un portafoglio ideale dovrebbe contenere una componente di crescita, in particolare nei tuoi anni più giovani. Più tardi nella vita, l'attenzione si sposta dalla crescita al reddito. Indipendentemente dalla tua età, è essenziale diversificare e riequilibrare il tuo portafoglio come obiettivi, tolleranza al rischio e orizzonte temporale modificare.
Che cos'è un portafoglio di investimenti?
Un portafoglio di investimenti comprende tutti gli investimenti effettuati in vari conti, tra cui:
- Piani sponsorizzati dal datore di lavoro come 401 (k) sIRAs (tradizionale, Roth, SEP, SEMPLICE) Conti di intermediazione tassabili Conti di consulenti finanziari Cash in conti di risparmio e del mercato monetario o in certificati di deposito (CD)
Tali conti possono contenere diversi tipi di attività, inclusi (ma non limitati a) titoli, obbligazioni, fondi negoziati in borsa (ETF), fondi comuni di investimento, materie prime, futures, opzioni, persino immobili. Insieme, queste risorse formano il tuo portafoglio di investimenti.
Se stai investendo per la pensione, un portafoglio ideale sarebbe quello che soddisfa le tue esigenze finanziarie fino al momento del passaggio. Le seguenti caratteristiche aiutano a farlo accadere.
Azioni di crescita
I piani pensionistici sono progettati per crescere per lunghi periodi di tempo. Strumenti di crescita come azioni e immobili in genere formano il nucleo dei portafogli pensionistici di maggior successo, almeno quando sono in fase di crescita.
È di vitale importanza che almeno una parte dei risparmi per la pensione cresca più rapidamente del tasso di inflazione. Ciò ti consente di aumentare il tuo potere d'acquisto nel tempo.
I dati di Kiplinger.com mostrano che le azioni hanno registrato nel tempo i migliori rendimenti di qualsiasi classe di attività. Dal 1926 al 2018, i titoli hanno registrato una crescita media di circa il 10, 1% all'anno. Le obbligazioni hanno registrato una media solo della metà di tale tasso e la liquidità ha registrato una crescita del 3, 3% circa.
Per questo motivo, anche i portafogli pensionistici che sono in gran parte orientati alla conservazione del capitale e alla generazione di reddito spesso mantengono una piccola percentuale di partecipazioni al fine di fornire una copertura contro l'inflazione.
10, 1%
La quantità di crescita annuale che gli stock hanno registrato in media tra il 1926 e il 2018.
Diversificazione del portafoglio
La diversificazione assumerà una forma diversa nel tempo con l'avvicinarsi dell'età pensionabile. Quando hai 20 anni, potresti aver solo bisogno di diversificare il tuo portafoglio tra diversi tipi di azioni, come titoli e fondi a grande, media e piccola capitalizzazione, e forse immobili.
Una volta raggiunti i tuoi anni '40 e '50, tuttavia, probabilmente dovrai iniziare a spostare alcune delle tue partecipazioni in settori più conservatori. Questi includono obbligazioni societarie, offerte di azioni privilegiate e altri strumenti moderati che possono ancora generare rendimenti competitivi, ma con un rischio inferiore rispetto alle azioni pure.
Investimenti alternativi, come metalli preziosi, derivati, leasing di petrolio e gas e altre attività non correttive, possono anche ridurre la volatilità complessiva del portafoglio. Possono anche aiutare a generare rendimenti migliori durante i periodi in cui le classi di attività tradizionali sono inattive.
Un portafoglio di pensionamento ideale non dipenderà troppo dalle azioni azionarie della società detenute all'interno o all'esterno del piano di acquisto di azioni 401 (k) o di altro tipo. Un forte calo di valore potrebbe alterare drasticamente i piani di pensionamento se costituisce una grande percentuale dei risparmi per la pensione.
Investire dopo l'età d'oro
Tolleranza al rischio
Una volta che hai raggiunto o quasi l'età pensionabile, la tua tolleranza al rischio cambia e devi concentrarti meno sulla crescita e più sulla conservazione del capitale e sul reddito. Strumenti come certificati di deposito (CD), titoli del Tesoro e rendite fisse e indicizzate possono essere appropriati se è necessaria una garanzia di capitale o reddito.
In generale, tuttavia, il tuo portafoglio non dovrebbe essere investito esclusivamente in strumenti garantiti fino a quando non raggiungi i tuoi anni '80 o '90. Un portafoglio di pensionamento ideale terrà conto del rischio di prelievo, che misura il tempo necessario per riprendersi da una grande perdita del portafoglio.
Gestione attiva vs. passiva
Oggi gli investitori hanno più scelte che mai quando si tratta di chi può gestire i propri soldi. Una di queste scelte è la gestione attiva e passiva del portafoglio. Molti pianificatori raccomandano esclusivamente portafogli di fondi indicizzati gestiti passivamente. Altri offrono portafogli gestiti attivamente che possono registrare rendimenti superiori a quelli dei mercati più ampi e con minore volatilità. Si noti che i fondi gestiti attivamente in genere addebitano commissioni più elevate, qualcosa da valutare se si considera dove mettere i propri soldi.
Un'altra opzione è un robo-advisor. Queste piattaforme digitali allocano e gestiscono i portafogli secondo algoritmi predefiniti innescati dall'attività di mercato. I robo-advisor in genere costano molto meno dei manager umani. Tuttavia, la loro incapacità di deviare dai loro programmi può essere svantaggiosa in alcuni casi. E i modelli commerciali che usano sono generalmente meno sofisticati di quelli impiegati dalle loro controparti umane.
I consulenti robo potrebbero non essere la scelta migliore se hai bisogno di servizi avanzati come pianificazione patrimoniale, gestione fiscale complicata, amministrazione di fondi fiduciari o pianificazione pensionistica.
La linea di fondo
Concettualmente parlando, la maggior parte delle persone definirebbe un portafoglio di investimenti pensionistici "ideale" come uno che consente loro di vivere in un relativo comfort dopo aver lasciato il mondo del lavoro.
Il tuo portafoglio dovrebbe sempre contenere il giusto equilibrio tra crescita, reddito e conservazione del capitale. Tuttavia, l'importanza di ciascuna di queste caratteristiche si basa sempre sulla tolleranza al rischio, sugli obiettivi di investimento e sull'orizzonte temporale.
In generale, dovresti concentrare il tuo portafoglio principalmente o completamente sulla crescita fino a raggiungere la mezza età, momento in cui i tuoi obiettivi potrebbero iniziare a spostarsi verso il reddito e ridurre i rischi.
Tuttavia, diversi investitori hanno tolleranze di rischio diverse e se hai intenzione di lavorare fino a un'età successiva, potresti essere in grado di correre maggiori rischi con i tuoi soldi. Il portafoglio ideale dipende quindi sempre da te e da ciò che sei disposto a fare per raggiungere i tuoi obiettivi.
