Che cos'è la riassicurazione facoltativa?
La riassicurazione facoltativa è la copertura acquistata da un assicuratore primario per coprire un singolo rischio o un blocco di rischi contenuto nel portafoglio di affari dell'assicuratore primario. La riassicurazione facoltativa è uno dei due tipi di riassicurazione, con l'altro tipo di riassicurazione del trattato. La riassicurazione facoltativa è considerata più un accordo transattivo una tantum, mentre la riassicurazione del trattato è più un accordo a lungo termine.
La riassicurazione facoltativa è di solito il modo più semplice per un assicuratore di ottenere la protezione di riassicurazione; queste politiche sono anche le più facili da adattare a circostanze specifiche.
Key Takeaways
- La riassicurazione facoltativa è la copertura acquistata da un assicuratore primario per coprire un singolo rischio o un blocco di rischi contenuto nel portafoglio di attività dell'assicuratore primario. La riassicurazione facoltativa consente alla compagnia di riassicurazione di riesaminare i singoli rischi e determinare se accettarli o rifiutarli e così via. focalizzata in natura rispetto alla riassicurazione del trattato. Coprendosi da sola o da un blocco di rischi, la riassicurazione fornisce all'assicuratore più sicurezza per la sua equità e solvibilità e più stabilità quando si verificano eventi insoliti o importanti.
Come funziona la riassicurazione facoltativa
Una compagnia assicurativa che stipula un contratto di riassicurazione con una compagnia di riassicurazione, nota anche come società cedente, lo fa per far passare parte del loro rischio in cambio di una commissione. Questa commissione può essere una parte del premio che l'assicuratore riceve per una polizza. L'assicuratore primario che cede il rischio al riassicuratore ha la possibilità di cedere rischi specifici o un blocco di rischi. I tipi di contratto di riassicurazione determinano se il riassicuratore è in grado di accettare o rifiutare un singolo rischio o se il riassicuratore deve accettare tutti i rischi.
La riassicurazione facoltativa consente alla compagnia di riassicurazione di riesaminare i singoli rischi e determinare se accettarli o respingerli. La redditività di una compagnia di riassicurazione dipende da quanto saggiamente sceglie i suoi clienti. In un contratto di riassicurazione facoltativa, la società cedente e il riassicuratore creano un certificato facoltativo che indica che il riassicuratore sta accettando un determinato rischio.
Le compagnie di assicurazione che cercano di cedere il rischio a un riassicuratore possono scoprire che i contratti di riassicurazione facoltativa sono più costosi della riassicurazione del trattato. Questo perché la riassicurazione del trattato copre un "libro" di rischi, che indica che il rapporto tra la società cedente e il riassicuratore dovrebbe essere più a lungo termine rispetto al caso in cui il riassicuratore si occupasse solo di operazioni una tantum, coprendo singole rischi. Sebbene l'aumento dei costi sia un onere, un accordo di riassicurazione facoltativa può consentire alla società cedente di riassicurare i rischi che altrimenti non potrebbe essere in grado di assumersi.
Trattato contro riassicurazione facoltativa
Sia i contratti di riassicurazione sia quelli contrattuali facoltativi possono essere scritti su base proporzionale o in eccesso di perdita o una combinazione di entrambi.
La riassicurazione del trattato è un accordo ampio che copre una parte di una particolare classe o classe di attività, come l'intero indennizzo di un assicuratore o l'impresa immobiliare. I trattati di riassicurazione coprono automaticamente tutti i rischi, scritti dall'assicurato, che rientrano nei termini del trattato, a meno che non escludano specificamente determinate esposizioni. Sebbene la riassicurazione del trattato non richieda la revisione dei rischi individuali da parte del riassicuratore, richiede una revisione attenta della filosofia di sottoscrizione, della pratica e dell'esperienza storica dell'assicuratore cedente.
I contratti di riassicurazione facoltativa sono di natura molto più focalizzata. Coprono le singole politiche sottostanti e sono scritte su una base politica specifica. Un accordo facoltativo copre un rischio specifico dell'assicuratore cedente. Un riassicuratore e un assicuratore cedente devono concordare i termini e le condizioni per ogni singolo contratto. Gli accordi di riassicurazione facoltativa coprono spesso esposizioni a rischi catastrofici o insoliti.
Poiché è così specifico, la riassicurazione facoltativa richiede l'uso di personale sostanziale e risorse tecniche per le attività di sottoscrizione.
Vantaggi della riassicurazione facoltativa
Coprendosi contro un singolo o blocco di rischi, la riassicurazione fornisce all'assicuratore una maggiore sicurezza per la sua equità e solvibilità e una maggiore stabilità quando si verificano eventi insoliti o importanti. La riassicurazione consente inoltre a un assicuratore di sottoscrivere polizze, coprendo un volume maggiore di rischi senza aumentare eccessivamente i costi di copertura dei propri margini di solvibilità o "l'ammontare per il quale le attività della compagnia assicurativa, a valori equi, sono considerate superiori alle sue passività e altro impegni comparabili ". In effetti, la riassicurazione rende disponibili consistenti attività liquide per gli assicuratori in caso di perdite eccezionali.
Esempio di riassicurazione facoltativa
Supponiamo che un fornitore di assicurazioni standard emetta una polizza su importanti immobili commerciali, come un grande edificio per uffici aziendali. La polizza è scritta per $ 35 milioni, il che significa che l'assicuratore originale deve affrontare una potenziale responsabilità di $ 35 milioni se l'edificio è gravemente danneggiato. Ma l'assicuratore ritiene che non possa permettersi di pagare più di $ 25 milioni.
Quindi, prima ancora di accettare di emettere la polizza, l'assicuratore deve cercare una riassicurazione facoltativa e provare il mercato fino a quando non riceve i rimanenti $ 10 milioni. L'assicuratore potrebbe ottenere pezzi di $ 10 milioni da 10 diversi riassicuratori. Ma senza quello, non può essere d'accordo a emettere la politica. Una volta che è stato raggiunto un accordo tra le società per coprire i $ 10 milioni ed è sicuro di poter potenzialmente coprire l'intero importo in caso di reclamo, può emettere la polizza.
