Bank of America Corporation (BAC) è la seconda più grande delle quattro banche di centri monetari "troppo grandi per fallire", con un totale attivo di $ 1, 814 trilioni alla fine del terzo trimestre del 2018 contro $ 1, 7776 trilioni alla fine del secondo trimestre. Ciò rappresenta il 10, 3% delle attività totali nel sistema bancario secondo i dati della Federal Deposit Insurance Corporation. Il titolo ha un ragionevole rapporto P / E di 10, 94 e offre un rendimento da dividendi del 2, 31% secondo Macrotrends.
Lo stock di Bank of America ha chiuso la scorsa settimana a $ 26, 03, in aumento del 5, 6% finora nel 2019. Lo stock potrebbe essere in aumento del 14, 9% rispetto al minimo del 24 dicembre di $ 22, 66, ma è anche ancora nel territorio del mercato orso al 21, 2% al di sotto del 12 marzo 2018, massimo di $ 33, 05.
Gli analisti si aspettano che Bank of America pubblichi utili per azione compresi tra 63 e 65 centesimi quando la società segnala utili del terzo trimestre prima dell'apertura di mercoledì 16 gennaio. Il colosso bancario diversificato fornisce carte di credito, gestione patrimoniale e altri servizi correlati. Alcuni sostengono che un rallentamento dell'economia globale sarà un freno per Bank of America, poiché la domanda di prestiti diminuisce. La banca ha battuto le stime per 10 trimestri consecutivi, quindi un battito di mercoledì non sarà così importante come l'orientamento in avanti.
Il bilancio della Federal Reserve rimane un freno per le banche. Il 9 gennaio, il bilancio è stato segnato a $ 4, 056 trilioni, in calo di $ 444 miliardi dall'ottobre 2017, quando era $ 4, 5 trilioni. Il primo drenaggio del 2019 è stato di soli $ 2 miliardi, ma credo che a gennaio salirà da $ 30 miliardi a $ 50 miliardi e sarà compreso in questo intervallo per ogni mese del 2019. Sarà determinato dalle preoccupazioni del Federal Open Market Committee (FOMC) e il calendario dei Treasury statunitensi in scadenza che si verificano il 15 di ogni mese e l'ultimo giorno di ogni mese.
La mia richiesta per il FOMC: cercare la Federal Reserve di aumentare i tassi a giugno e dicembre fino alla fine del 2019 con un tasso "normale" di fondi federali dal 2, 75% al 3, 00%. La Fed prosciugherà da 30 a 50 miliardi di dollari dal bilancio ogni mese man mano che i titoli del Tesoro maturano.
Il grafico giornaliero per Bank of America
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Le azioni della Bank of America sono state al di sotto di una "croce della morte" dal 16 ottobre, quando la media mobile semplice a 50 giorni è scesa al di sotto della media mobile semplice a 200 giorni, indicando che seguiranno prezzi più bassi. Le medie mobili semplici di 50 e 200 giorni sono ora rispettivamente di $ 26, 29 e $ 29, 00. La chiusura del 2018 di $ 24, 64 è stata l'input della mia analisi proprietaria che ha generato il mio livello di valore annuale a $ 24, 07; livelli di rischio mensili e semestrali rispettivamente a $ 26, 45 e $ 26, 66; e il mio livello trimestrale rischioso a $ 31, 15. La linea orizzontale centrale riflette la conversione dei livelli mensile e semestrale. Il 2 gennaio, il minimo di $ 24, 01 è stata un'opportunità per acquistare il titolo al mio livello di valore annuale di $ 26, 07.
Il grafico settimanale per Bank of America
MetaStock Xenith
Il grafico settimanale per Bank of America è positivo, con il titolo al di sopra della media mobile modificata di cinque settimane di $ 25, 89. Lo stock è anche al di sopra della media mobile semplice di 200 settimane, o "inversione alla media", a $ 21, 91, che è un livello di acquisto in termini di debolezza. L'ultimo test dell '"inversione della media" è avvenuto durante la settimana del 30 settembre 2016, quando la media era di $ 15, 12. La lettura stocastica lenta 12 x 3 x 3 settimanale è salita al 25, 08 la scorsa settimana, in aumento dalle 17, 75 del 4 gennaio e in aumento sopra la soglia di ipervenduto di 20, 00.
Alla luce di questi grafici e analisi, gli investitori dovrebbero acquistare le azioni della Bank of America in condizioni di debolezza al mio livello di valore annuale a $ 24, 07 e alla "conversione alla media" a $ 21, 91 e ridurre le partecipazioni in forza ai miei livelli rischiosi mensili, semestrali e trimestrali a $ 26, 45, $ 26, 66 e $ 31, 15, rispettivamente.
