Decidere quali fondi comuni di investimento sono appropriati per un portafoglio pensionistico richiede una buona comprensione delle strategie di investimento. I fondi Vanguard target-date svolgono il compito di riequilibrarsi nel tempo, quindi gli investitori non devono farlo. Iniziano con un'allocazione a favore delle azioni nei primi anni del ciclo di vita di un investitore, in genere azioni del 90% e obbligazioni del 10%.
Man mano che un investitore si avvicina all'età pensionabile, Vanguard ribilancia gradualmente la propria allocazione patrimoniale a favore di titoli meno rischiosi, come obbligazioni e riserve a breve termine. I fondi Vanguard target-date hanno un rapporto di spesa medio dello 0, 12%. L'indice di spesa medio del settore per fondi di date target comparabili è dello 0, 63%. A partire da febbraio 2015, Vanguard ha aumentato le allocazioni internazionali di azioni e reddito fisso per i suoi fondi target-date per fornire agli investitori una migliore diversificazione globale.
Fondo Vanguard Target Retirement 2025
Il Comparto Vanguard Target Retirement 2025 ha una data obiettivo che varia dal 2021 al 2025. Poiché il fondo è molto vicino alla data target, il suo portafoglio ha un gran numero di titoli obbligazionari, che tendono ad essere meno rischiosi rispetto alle azioni. In particolare, il fondo investe in vari fondi azionari e obbligazionari Vanguard, determinando un'allocazione del 37% in azioni nazionali, un'allocazione del 24, 20% in azioni internazionali, un'assegnazione del 27, 40% in obbligazioni societarie e del Tesoro USA e un'allocazione dell'11, 40% in obbligazioni internazionali. Le partecipazioni azionarie nazionali di questo fondo sono ampiamente diversificate su tutto il mercato azionario statunitense.
Nel corso degli anni, il Fondo Vanguard Target Retirement 2025 e i fondi Vanguard target-date, in generale, tendono a concentrarsi maggiormente su obbligazioni di qualità superiore e titoli protetti dall'inflazione del Tesoro (TIPS) rispetto ad altre famiglie di fondi. Questo approccio offre una migliore protezione del capitale dalla volatilità e dall'erosione del valore reale.
Il fondo Vanguard Target Retirement 2025 ha un rating a quattro stelle da Morningstar e un coefficiente di spesa dello 0, 13%. Con l'avvicinarsi del 2025, il fondo prevede di disporre di un'asset allocation più elevata in obbligazioni, nel regno del 50%. Questo fondo è particolarmente adatto per gli investitori che sono altamente attenti ai costi e prevedono di ritirarsi tra il 2023 e il 2027.
Fondo Vanguard Target Retirement 2040
Il fondo Vanguard Target Retirement 2040 offre un portafoglio one-stop ampiamente diversificato con una data target compresa tra il 2038 e il 2042. Come altri fondi Vanguard target-date, questo fondo investe in quattro fondi indicizzati Vanguard con allocazioni di attività di circa l'85% in azioni e 15 % in obbligazioni societarie e sovrane. Circa il 50, 20% delle attività del fondo è destinato a titoli azionari nazionali, mentre il 33% è dedicato a titoli azionari internazionali. C'è un'allocazione dell'11, 80% in obbligazioni societarie e del Tesoro statunitensi e un'allocazione del 5% in obbligazioni internazionali. Poiché il fondo è a quasi 20 anni dalla data prevista, continuerà ad allocare più attività in titoli rischiosi nei prossimi 5-10 anni.
Il fondo Vanguard Target Retirement 2040 ha un coefficiente di spesa dello 0, 14% e ha un rating a quattro stelle da Morningstar. A causa della maggiore enfasi posta da Vanguard su obbligazioni internazionali e azioni internazionali, il fondo offre una più ampia diversificazione e migliori prospettive di rendimento nel lungo periodo, poiché i mercati esteri, in particolare i mercati emergenti, tendono a crescere più velocemente rispetto ai mercati sviluppati. Il fondo Vanguard Target Retirement 2040 è più appropriato per gli investitori la cui pensione target è compresa tra il 2038 e il 2042 e vorrebbe investire in un fondo e non preoccuparsi di riequilibrarsi fino al pensionamento.
Fondo Vanguard Target Retirement 2055
Il fondo Vanguard Target Retirement 2055 offre un'allocazione delle attività del ciclo di vita per gli investitori con date di pensionamento specifiche. Questo fondo è molto interessante per gli investitori che hanno appena iniziato la loro carriera e hanno oltre 40 anni prima della pensione. Poiché il fondo è molto lontano dalla sua data obiettivo, il 90% delle sue attività è destinato a titoli nazionali e internazionali. Il restante 10% delle sue attività è suddiviso tra obbligazioni statunitensi e internazionali. È probabile che il fondo si attenga a tale allocazione aggressiva fino al 2030-2035; successivamente inizierà ogni anno a regolare senza problemi la propria allocazione verso le obbligazioni.
Il fondo Vanguard Target Retirement 2055 ha un coefficiente di spesa dello 0, 15% e un rating a quattro stelle da Morningstar. Questo fondo è particolarmente indicato per gli investitori che desiderano un ribilanciamento automatico delle attività a basso costo e che non prevedono di ritirarsi dal 2053 al 2057.
