Marathon Petroleum Corp. (MPC), il principale raffinatore statunitense, sta acquistando Andeavor (ANDV), quotata al NYSE, per oltre 20 miliardi di dollari, ha dichiarato Marathon in un comunicato stampa di oggi. (Vedi anche, 9 scorte energetiche in bilico per un grande breakout in presenza di sbalzi d'olio )
Fusione per creare la più grande raffineria di petrolio degli Stati Uniti
L'accordo che unisce la terza e la quarta più grande raffineria indipendente degli Stati Uniti creerà la più grande società di raffinazione, commercializzazione e midstream negli Stati Uniti. Come parte dell'offerta, gli azionisti di Andeavor, con sede a San Antonio, in Texas, possono optare per 1, 87 azioni della Findlay, con sede in Ohio Marathon Petroleum, ovvero $ 152, 27 in contanti, un premio del 24, 4 percento rispetto al prezzo di chiusura di Andeavour del 27 aprile, secondo quanto riferito dal comunicato. Nel caso in cui gli azionisti optino per le azioni, si prevede che possano beneficiare del corrispettivo esente da imposte. Gli azionisti esistenti di Marathon e Andeavor dovrebbero possedere rispettivamente circa il 66 percento e il 34 percento dell'entità congiunta.
La maratona prevede di beneficiare di sinergie stimate al di sopra di 1 miliardo di dollari in costi tangibili e integrazione operativa. Nel corso dei primi tre anni, Marathon prevede di generare oltre $ 1 miliardo di liquidità incrementale dopo l'affare. Marathon ha dichiarato di aver approvato un programma incrementale di riacquisto di azioni da $ 5 miliardi sulla base di questi numeri previsti.
L'entità combinata avrà la capacità di elaborare circa 3, 1 milioni di barili al giorno, riferisce Reuters. Sarà supportato da una rete congiunta di stazioni di vendita al dettaglio, oleodotti, gas naturale e condotte di prodotti raffinati.
La società comune avrà la più grande capacità di raffinazione del petrolio con sede negli Stati Uniti e supererà anche la Valero Energy Corp. (VLO) quotata al NYSE. La dispersione geografica favorirà inoltre l'accordo da un punto di vista normativo, poiché Marathon è focalizzata nel Midwest degli Stati Uniti e sulla costa del Golfo e le raffinerie e le condutture di Andeavour sono situate negli Stati Uniti occidentali
Greg Goff, l'attuale presidente e amministratore delegato di Andeavour, entrerà a far parte di Marathon Petroleum come vice presidente esecutivo. Il direttore generale della Marathon Petroleum, Gary Heminger, dovrebbe gestire l'entità congiunta.
Marathon prevede di mantenere le attuali strategie di allocazione del capitale e la crescita dei dividendi.
L'accordo dovrebbe concludersi nella seconda metà di quest'anno.
A partire da venerdì, Andeavor ha registrato una capitalizzazione di mercato di $ 19, 15 miliardi e ha chiuso a $ 122, 38 per azione, in calo di oltre il 2%.
Marathon è attualmente il terzo più grande raffinatore statunitense indipendente con una capitalizzazione di mercato di 39, 34 miliardi di dollari. Le sue azioni hanno chiuso a un prezzo di $ 81, 43 venerdì, in calo dell'1, 81% rispetto alla chiusura del giorno precedente. (Vedi anche, le azioni della raffineria di petrolio potrebbero raggiungere nuovi massimi nel 2018. )
Marathon ha anche pubblicato i suoi guadagni trimestrali di $ 37 milioni di 8 centesimi per azione diluita. Il reddito derivante dalle operazioni è stato di $ 440 milioni, secondo una dichiarazione pubblicata sul suo sito Web questa mattina.
