Cos'è Envelope Channel
Envelope Channel si riferisce alle bande superiore e inferiore attorno alle barre dei prezzi, generate da una media mobile e una distanza predeterminata sopra e sotto la media mobile. La distanza può essere calcolata attraverso una variabile percentuale più alta e più bassa della media mobile, ovvero 2%, 5% o 10%, oppure il numero di deviazioni standard cioè 1, 2, 3, simile alle bande di Bollinger.
A differenza dei canali di prezzo tradizionali, i canali di inviluppo basati su deviazione standard cambiano nel tempo in risposta alla volatilità di un titolo allargando o restringendo le bande.
Abbattere il canale della busta
I canali di inviluppo possono essere creati utilizzando una varietà di tecniche, purché collaborino per formare bande superiori e inferiori che circondano il prezzo della sicurezza. Ad esempio, un operatore può utilizzare una media mobile semplice di 20 giorni e una distanza del 5% per generare un canale di inviluppo per un determinato titolo. Altri esempi potrebbero includere bande di Bollinger o canali di Keltner, che sono inviluppi basati sulla volatilità creati utilizzando medie mobili esponenziali.
Molti trader reagiscono a un segnale di vendita quando il prezzo raggiunge la banda superiore e un segnale di acquisto quando il prezzo raggiunge la banda inferiore di un canale di inviluppo. Spesso, gli operatori devono sperimentare diverse impostazioni di media mobile e distanza per trovare ciò che funziona per un determinato titolo o mercato. Dovrebbero anche cercare rotture e guasti dai canali di inviluppo in circostanze più estreme perché tali segnali possono generare maggiore affidabilità e redditività.
Altri indicatori tecnici o schemi grafici possono essere utili per confermare inversioni, ridurre la frequenza di falsi segnali di acquisto o di vendita.
Esempio di canale busta
I servizi di creazione di grafici definiscono e calcolano il canale di inviluppo in diversi modi. Ad esempio, il canale di inviluppo TC2000 di Worden utilizza una media mobile e una distanza percentuale sopra e sotto la media mobile.
L'indicatore è impostato su una media mobile semplice di 20 giorni e una distanza del 6% in questo esempio di Apple, disegnando bande superiori e inferiori che contengono la stragrande maggioranza del movimento dei prezzi tra ottobre 2017 e agosto 2018. Un rally si innalza al di fuori della fascia superiore a novembre 2017, dando il via a un segnale di vendita che precede un lieve calo, seguito da un intervallo di trading di 3 mesi. Un declino a febbraio taglia la fascia inferiore per una settimana, innescando perdite da frusta se gli acquirenti di tuffi entrano troppo presto. Il rimbalzo a marzo si inverte nella fascia più alta, ma lo stock registra un massimo leggermente più alto prima di diventare bruscamente più basso a metà mese.
I segnali di acquisto di aprile e maggio producono profitti salutari mentre la manifestazione nelle bancarelle del Memorial Day fuori dalla fascia alta, generando un prolungato modello di consolidamento. Infine, un'impennata di agosto verso un nuovo massimo emette un altro segnale di vendita falsa, dicendo ai trader di riesaminare le impostazioni degli indicatori.
