Recensione dei portafogli intelligenti di Charles schwab

Importante

Il 25 novembre 2019, Charles Schwab ha annunciato un'acquisizione dell'intermediazione online di TD Ameritrade. La transazione stessa dovrebbe concludersi nella seconda metà del 2020 e, nel frattempo, le due società opereranno autonomamente. Schwab prevede che la fusione delle sue piattaforme e servizi avverrà entro tre anni dalla chiusura dell'accordo.

Charles Schwab ha lanciato la sua offerta di portafogli intelligenti nel 2015 e ha fatto colpo con il suo servizio di consulenza a costo zero con un investimento minimo di $ 5.000. All'inizio di quest'anno, l'azienda ha lanciato un servizio premium che consente ai suoi clienti un accesso illimitato alla guida individuale da parte di un pianificatore finanziario certificato che può produrre un piano d'azione personalizzato per una commissione di installazione di $ 300 più una tariffa mensile di $ 30. L'investimento minimo per il servizio premium è di $ 25.000. Questa recensione e la nostra valutazione si concentrano sull'offerta standard, ma tratteremo anche alcuni degli attributi del prodotto premium.

Il servizio di Schwab crea un portafoglio scelto tra 53 fondi negoziati in borsa (ETF) in 20 classi di attività, comprese le materie prime. Pochi degli altri robo-advisories offrono l'accesso a un ETF sulle materie prime. Parte del tuo portafoglio, in genere dall'8% al 10%, rimane in contanti, il che è uno dei modi in cui Schwab guadagna denaro senza addebitare commissioni di gestione. Le altre fonti di entrate della società sono le commissioni di gestione guadagnate sugli ETF Schwab detenuti in portafoglio e sui centri di mercato che eseguono gli ordini commerciali degli ETF.

L'account standard ti dà accesso a professionisti dell'investimento, sebbene non sia un pianificatore dedicato. Il portafoglio viene monitorato quotidianamente e ribilanciato in base alle esigenze per tenere conto di ogni deriva dall'allocazione patrimoniale ideale. L'offerta di Schwab è solida, anche se non esiste il livello di assistenza alla pianificazione degli obiettivi che riceveresti in alcuni degli altri servizi, come Wealthfront, a meno che non ti registri per l'account premium.

Professionisti

• Nessuna commissione di gestione

• La piattaforma include un sito Web e un'app molto facili da usare

• Un titolare di conto standard può passare al livello premium una volta raggiunto il minimo del conto

• Le offerte di istruzione di Schwab e la biblioteca di risorse sono disponibili per i clienti del portafoglio intelligente

Contro

• Il portafoglio non viene rivelato fino a quando il conto non viene finanziato e non è personalizzabile

• La piattaforma richiede saldi di cassa superiori alla media

• I contenuti del portafoglio si concentrano sugli ETF gestiti da Schwab, che generano commissioni per Schwab

• Poco aiuto per la pianificazione degli obiettivi disponibile

Importante

Oltre a questa recensione robo-advisor di Charles Schwab Intelligent Portfolios, abbiamo anche rivisto i tradizionali servizi di intermediazione di Charles Schwab.

Configurazione dell'account

2.6

L'apertura di un account porta prima a una pagina ricca di testo che contiene molte dichiarazioni di non responsabilità. La maggior parte degli altri servizi di consulenza salva la stampa fine fino a quando non sei più nel processo e un po 'più impegnato. Ti accompagna un breve questionario che ti chiede quanto vorresti depositare inizialmente e il tuo atteggiamento nei confronti del rischio. Se sei già un cliente Schwab, puoi facilmente trasferire denaro da uno dei tuoi account nel nuovo servizio di consulenza.

È possibile aprire conti imponibili standard nonché conti pensionistici individuali (IRA). Puoi anche aprire conti fiduciari e conti per minori. Poche delle consulenze robo consentono ai clienti di aprire un regalo uniforme ai conti dei minori (UGMA), quindi Schwab ha un vantaggio qui per genitori o tutori che desiderano fare un regalo finanziario ai propri figli, garantendo al contempo che venga investito con prudenza.

Dopo aver completato il questionario, ti viene mostrata la tua potenziale allocazione patrimoniale, ma non gli ETF effettivi che comporranno il tuo portafoglio. Inoltre, non ci sono opzioni di personalizzazione oltre all'adeguamento della misura del rischio. Schwab consiglia di ripetere il questionario su base annuale per garantire che il proprio portafoglio corrisponda agli obiettivi, alla tolleranza al rischio e all'orizzonte temporale degli investimenti.

Impostazione degli obiettivi

3.9

Un problema con una piattaforma che ti chiede di riporre molta fiducia nel portfolio che compone è che non ci sono molti strumenti per la definizione degli obiettivi oltre a una ricerca limitata delle spese del college. Tuttavia, una volta definito il proprio obiettivo, le capacità di analisi what-if consentono di sottoporre a stress il piano modificando l'età pensionabile o il risparmio mensile. Puoi anche esaminare il potenziale impatto dei cambiamenti nei rendimenti del mercato. La dashboard integrata nel sito Web e nell'app mobile ti dà una rapida occhiata alle tue prestazioni fino ad oggi.

Esistono ulteriori funzionalità di definizione degli obiettivi per il prodotto premium, incluso l'accesso illimitato ai pianificatori finanziari. Sarebbe bello vedere un insieme più robusto di opzioni per tutti gli account che va oltre le basi. Le capacità e gli strumenti di analisi suggeriscono che la logica è già lì per consentire ai clienti interessati di fornire maggiori dettagli e ottenere un portafoglio più mirato.

Servizi di account

3.5

Charles Schwab Intelligent Portfolios offre alcuni interessanti servizi di account. La riscossione delle perdite fiscali è disponibile per i clienti con più di $ 50.000 nel loro conto Portafogli intelligenti e devono abilitarsi al servizio per abilitarlo. La raccolta delle perdite fiscali viene effettuata dall'algoritmo in combinazione con il regolare ribilanciamento del portafoglio. Fondamentalmente il programma identifica i titoli da vendere in perdita e sostituirli con titoli simili che soddisfano lo stesso requisito di portafoglio. Il programma è progettato per conformarsi alle regole di lavaggio-vendita.

I clienti Schwab possono anche avere un conto di gestione della liquidità, che offre carte di controllo e di debito. Vale la pena notare che non è disponibile alcun margine e non è possibile prendere in prestito contro il proprio portafoglio. L'interesse pagato in contanti è dello 0, 7%. Se desideri negoziare singoli titoli o ETF, puoi aprire un conto di intermediazione separato.

Contenuto del portfolio

1.9

I portafogli intelligenti Charles Schwab sono costituiti da ETF, la maggior parte dei quali gestiti da Schwab. Schwab non offre un'opzione di portafoglio socialmente responsabile o qualsiasi altra personalizzazione oltre ad abbinare un portafoglio alla tua tolleranza al rischio e agli obiettivi dichiarati. La cosa interessante dei portafogli intelligenti è che le classi di attività vanno oltre le azioni e le obbligazioni e nei fondi comuni di investimento immobiliare, obbligazioni societarie ad alto rendimento e metalli preziosi. L'inclusione di queste classi di attività più rischiose migliora effettivamente la vera diversificazione del mercato dei portafogli intelligenti.

Gestione del portafoglio

4

Come menzionato nei servizi di account, i portafogli intelligenti sono ribilanciati da un algoritmo che tiene conto delle implicazioni fiscali. Un ribilanciamento del portafoglio viene attivato ogni volta che l'allocazione delle attività deriva dalla sua allocazione definita. Ciò può accadere in qualsiasi momento a seconda dei depositi, prelievi e attività di mercato. Gli account vengono monitorati quotidianamente per deriva.

L'esperienza utente

4.5

Esperienza mobile

Tutte le funzionalità disponibili sul desktop sono abilitate sul dispositivo mobile. Il layout utilizza i riquadri su un telefono cellulare e la versione del tablet appare molto simile al sito desktop. La grafica è ovvia e raffinata, rendendo facile per gli investitori fare un rapido check-in con i loro soldi e le prestazioni con un minimo di ricerche.

Esperienza desktop

Una volta superata la prima pagina ricca di testo, il flusso di lavoro è fluido e i passaggi da seguire sono organizzati logicamente. Ci sono visualizzazioni che aiutano a sintetizzare il tuo portfolio e menu chiari e puliti per farti passare attraverso tutte le azioni che desideri intraprendere.

Assistenza clienti

4.8

Sono disponibili chat online e puoi fissare un appuntamento per parlare con un consulente finanziario in qualsiasi momento per un rapido one-to-one. I clienti del prodotto premium hanno accesso aggiuntivo ai consulenti finanziari. Il supporto tecnico è disponibile 24/7.

Istruzione e sicurezza

4.8

Come previsto da un giocatore affermato, Schwab ha risorse solide e sicurezza. I clienti del portafoglio intelligente possono trarre vantaggio dall'ampia varietà di contenuti disponibili, tra cui video, articoli online, podcast (Choiceology e Financial Decoder), la rivista OnInvesting, webcast live ed eventi speciali, aggiornamenti di mercato e il blog Investing Insights. Gli utenti possono accedere alle app mobili con un'impronta digitale o un ID viso e il sito Web utilizza un'elevata sicurezza.

Commissioni e commissioni

5

Le commissioni sono, ovviamente, un'area in cui il portafoglio intelligente Charles Schwab brilla.

• Costo mensile per la gestione di un portafoglio $ 5.000: $ 0 (Premium non disponibile) Costo mensile per la gestione di un portafoglio $ 25.000: $ 0 (Impostazione Premium $ 30 / mese più $ 300) Costo mensile per la gestione di un portafoglio $ 100.000: $ 0 (Impostazione Premium $ 30 / mese più $ 300)

Ovviamente Schwab è in grado di eliminare le commissioni perché ce ne saranno alcune negli ETF che offrono. Tuttavia, come tutte le commissioni degli ETF, queste sono relativamente minori e gli ETF di Schwab resistono bene al resto del settore. Alcuni sosterranno che questo è un modo meno trasparente di addebitare le commissioni, ma è sicuramente un chiaro fattore di differenziazione per Schwab a prescindere.

I portafogli intelligenti Schwab sono adatti a te?

Se sei estremamente attento ai costi e allergico al pagamento delle commissioni di gestione, il servizio di consulenza completamente digitale gratuito offerto utilizzando il piano standard è un'offerta solida. Inoltre, se sei già un client Schwab, iniziare è estremamente semplice. In sostanza Schwab offre un portafoglio in cui puoi investire e dimenticare per gran parte dell'anno. Si occuperanno della riallocazione, delle manovre fiscali e di tutto il resto.

Naturalmente, hanno anche impostato il portafoglio per te e la tua influenza è limitata al sondaggio. Detto questo, se desideri un portafoglio completamente personalizzabile con l'opzione di aggiungere i titoli scelti, probabilmente dovrai guardare fuori dai robo-advisories ed essere pronto a fare il pony per ulteriori commissioni.

Metodologia

Investopedia si impegna a fornire agli investitori recensioni e valutazioni imparziali e complete di robo-advisor. Le nostre recensioni del 2019 sono il risultato di sei mesi di valutazione di tutti gli aspetti di 32 piattaforme robo-advisor, tra cui l'esperienza dell'utente, le funzionalità di impostazione degli obiettivi, i contenuti del portafoglio, i costi e le commissioni, la sicurezza, l'esperienza mobile e il servizio clienti. Abbiamo raccolto oltre 300 punti dati che hanno pesato nel nostro sistema di punteggio.

A ogni robo-advisor che abbiamo esaminato è stato chiesto di compilare un sondaggio di 50 punti sulla loro piattaforma che abbiamo utilizzato nella nostra valutazione. Molti dei robo-advisor ci hanno anche fornito dimostrazioni di persona delle loro piattaforme.

Il nostro team di esperti del settore, guidato da Theresa W. Carey, ha condotto le nostre recensioni e sviluppato questa metodologia migliore del settore per classificare le piattaforme di robo-advisor per gli investitori a tutti i livelli. Fai clic qui per leggere la nostra metodologia completa.